سكايب: Signal2forex / Whatsapp: +79065178835
0$0.00

لا توجد منتجات في العربة.

كيف تبدو الصناعة المصرفية ونحن ندخل عقدًا جديدًا؟ من الجدير إلقاء نظرة على تلك التي انتهت للتو قبل أن نفعل ذلك.

كان يناير 2010 لا يزال أسوأ الأوقات بالنسبة للأعمال المصرفية. من السهل أن ننسى الآن أنه بعد عامين من اندلاع الأزمة المالية العالمية ، بدا أن مفهوم الصناعة بأكمله في خطر. لقد أصيبت أوروبا بخلل الأزمة في وقت متأخر عن الولايات المتحدة وعانت بنوكها في النهاية أكثر من ذلك بكثير. كانت تلك أوقاتا غير عادية.

لحسن الحظ ، أصبح الأسوأ الآن وراءنا ، ولكن مع بزوغ فجر عام 2020 ، لا تزال هناك تحديات خطيرة لجميع البنوك تقريبًا ، بالإضافة إلى بعض الحلقات التي لا تزال غير عادية.

إليكم واحدًا بارزًا: في نهاية عام 2019 ، كان يوروموني يتحدث إلى أحد كبار المصرفيين السويسريين الخاصين. تكافح سويسرا مع معدلات فائدة سلبية لبعض الوقت حتى الآن وبدأت البنوك في فرض رسوم على عملائها من أصحاب الثروات الأعلى مقابل الاحتفاظ بالودائع. في الأسواق غير المؤكدة ، لا يحرص العملاء على استثمار أموالهم. 

إذن ، ما هو أفضل استثمار في هذه البيئة؟ السيولة النقدية. 

يقوم الكثير من الأثرياء السويسريين بتحويل أموالهم إلى الأوراق النقدية ، وإذا لم يخفوها تمامًا تحت المرتبة ، فعلى الأقل لا يضعونها في أي مكان بالقرب من بنك يريد فرض رسوم على إيداع الأموال. يقول هذا المصرفي إنه وصل مؤخرًا إلى المرحلة حيث بدأ البنك الوطني السويسري بالقلق من أنه قد لا يكون لديه ما يكفي من الأوراق النقدية المتداولة. 

الكثير من أجل المجتمع غير النقدي.

معدلات سلبية

تعتبر المعدلات السلبية تحديًا كبيرًا ، خاصة في أوروبا واليابان. لنعد 10 سنوات إلى الوراء مرة أخرى. هل تتذكر عندما كانت البنوك تتطلع إلى تكديس الودائع كمصدر رخيص للتمويل وعلامة على القوة؟ اليوم ، إذا كنت تعيش في بيئة ذات معدل سلبي ، فإن امتلاك ودائع أكثر من القروض هو وسيلة حديدية لخسارة الأموال. 

لذا ، فإن الشعار السائد الآن بين الرؤساء التنفيذيين للبنوك هو مطابقة الكتب. حاول أن تضع أكبر قدر ممكن من ودائعك في العمل. تجني البنوك في جوهرها الأموال من الفارق بين الأموال الممنوحة لها (الودائع) والأموال التي تقدمها (القروض). عند نسبة 100٪ من القروض إلى الودائع ، لا يهم إذا كان معدل الإيداع -0.5٪ ومعدل القرض + 1.5٪. إنه نفس الهامش كما لو كانت المعدلات المعنية 5٪ و 7٪. 

ما يتبقى هو أن نرى ما إذا كانت هذه الدفعة لتشغيل الودائع ستؤدي في النهاية إلى ارتفاع القروض المتعثرة ، خاصة وأن البنوك التي تكافح مع معدلات سلبية هي أيضًا تلك التي تتعامل مع الاقتصادات المتعثرة.

لم نشهد من قبل مثل هذا التأثير المستمر للجغرافيا السياسية على ثقة الأعمال ومعنويات السوق المالية 

 - Viswas Raghavan ، JPMorgan

في هذا الإصدار ، ألقى يوروموني مرة أخرى نظرة فاحصة على أداء 25 بنكًا نعتقد أنها مجتمعة تعطي صورة جيدة عن صحة الخدمات المصرفية العالمية. انها تقدم لمراجعة مثيرة للاهتمام. 

البنوك تفعل القليل مع المزيد. قام بنك واحد فقط بتخفيض إجمالي أصوله خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2019 - UniCredit ، الذي كان يبيع الشركات في تلك الفترة. وبشكل جماعي ، نمت البنوك أصولها بنسبة 5.5٪ مقارنة بنفس الفترة من عام 2018.

لكن أداء الأصول كان ضعيفًا. وارتفعت الإيرادات الإجمالية بنسبة 1.1٪ ، لكن 11 مصرفاً من أصل 25 شهد انخفاضاً في الإيرادات. انخفض كل من العائد على الأصول والعائد على حقوق الملكية بأكثر من نصف الـ 25 بنكًا. وانخفضت الأرباح الإجمالية بنسبة 2.7٪ وانخفضت الأرباح الفردية في 12 بنكًا من 25 بنكًا قمنا بمراجعتها.

كان العائد على حقوق الملكية نقطة مؤلمة للصناعة لأكثر من عقد من الزمان ، ولا توجد مؤشرات تذكر على تحسنه. وكما أخبرنا جان بيير موستير ، الرئيس التنفيذي لشركة UniCredit وأحد المعلقين الأكثر حكمة على الصناعة المصرفية ، هذا الشهر: "تخاطر البنوك بأن تصبح مصائد قيمة. ينخفض ​​العائد على حقوق الملكية مع ارتفاع قيمة "E". كعائد معياري على هدف الأسهم الملموسة للصناعة ، 8٪ هو 10٪ الجديد ". 

إنها ليست الرسالة الأكثر تشجيعًا التي يجب تقديمها عندما وضعت خطة إستراتيجية جديدة لمدة أربع سنوات للبنك الذي تتعامل معه ، كما فعلت موستير في ديسمبر 2019.

أكبر تهديد

ومع ذلك ، ربما يتعلق أكبر تهديد للخدمات المصرفية في عام 2020 بأشياء خارجة عن سيطرة الصناعة. من السهل أن ننسى أحيانًا مدى تكامل الصناعة مع جميع الأعمال - ربما تقترب التكنولوجيا فقط من مطابقتها. 

إذا كان العالم يعمل بشكل جيد ، فإن العمل المصرفي يميل إلى العمل بشكل جيد أيضًا. إذا كان الأمر سيئًا ، فستعاني البنوك (وبالطبع ، كما علمتنا الفترة 2007/08 وما تلاها ، إذا كان أداء البنوك نفسها سيئًا للغاية ، فيمكنها تفجير بقية العالم أيضًا).

كما أخبرنا Viswas Raghavan ، الرئيس التنفيذي لمنطقة أوروبا والشرق الأوسط وإفريقيا في JPMorgan ، وهو بلا شك أقوى بنك في العالم اليوم ، هذا الشهر: "لم نشهد من قبل مثل هذا التأثير المستمر للجغرافيا السياسية على ثقة الأعمال ومعنويات السوق المالية."

لا يشير ذلك إلى أننا على وشك الشروع في عشرينيات صاخبة جديدة. بالنسبة للأعمال المصرفية ، من المحتمل أن يكون التذمر اللطيف في مصلحة الجميع. 

مشاركة هذا المنتج!

هل تريد أن تبدأ التجارة بشكل مربح؟
اربح 50-300٪ شهريًا!