Əmtəə və Səhmlər: Ən Yaxşı 5 Fərqlər və Ticarət Məsləhətləri

Ticarət təlimi

Səhmlər malların bu gün ən çox satılan maliyyə məhsullarından ikisidir. Bu aktiv sinifləri dünya üzrə milyonlarla insanın iqtisadiyyatına, biznes infrastrukturuna və ticarət davranışlarına güclü təsir göstərə bilər. Əmtəə və səhmlərin nüanslarını, hər birinə uyğun ticarət üslublarını və onların qarşılıqlı əlaqəsini başa düşməyin nə üçün faydalı olduğunu öyrənmək üçün oxuyun.

Əmtəə və səhmlər arasında ilk 5 fərq

Əmtəələrlə səhmlər arasında həm əmlak, həm də onların ticarəti baxımından bir sıra fərqlər var.

Fond bazarı Əmtəə bazarı
İnvestorlar aktivə sahib ola bilərlər Treyderlər aktivə sahib deyillər
Çox vaxt daha uzunmüddətli investisiya (al və saxla və s.) Adətən daha qısamüddətli ticarət
Qiymət əsasən biznesin maliyyə sağlamlığına əsaslanır Qiymət əsasən tələb və təklifə əsaslanır
8 saatlıq marketlər XNUMX saat bazarlar (qapalı həftə sonları)
Normalda aşağı yayılma Yüksək yayılma ola bilər

Əmtəə bazarının fond bazarı ilə necə müqayisə edildiyinə daha dərindən nəzər salaq.

1. Aktivin mülkiyyət hüququ

Səhmlərə sərmayə qoyarkən, aktivin və şirkətin bir hissəsinin mülkiyyətini effektiv şəkildə qəbul edirsiniz (bir törəmə ilə ticarət etmirsinizsə). Bununla belə, əmtəə fyuçersləri ilə siz əslində əsas əmtəəni deyil, onu təmsil edən müqaviləni alırsınız.

2. Ticarət müddəti

Səhmlər qısa müddət ərzində satıla bilsə də, al və saxla strategiyasından istifadə edərək səhmlərə investisiya qoymaq, aktivi uzun illər ideal şəkildə saxlamaq deməkdir. Bu, qlobal fond bazarları tərəfindən nümayiş etdirilən və investorlar üçün sərvət yaratmağa imkan verən tarixi uzunmüddətli tendensiyalar səbəbindən məşhur bir plandır. Bununla belə, əmtəələr daha tez-tez gündüz ticarəti, yelləncək alqı-satqısı və ya hətta scalped olunur, çünki onların qiyməti dəyişkən bazarlarda daha qısa müddət üçün daha əlverişli ola biləcək əsas amillərdən təsirlənir (aşağıya bax).

3. Əsas Sürücülər

Səhmlərə və əmtəələrə eyni əsas sürücülərdən bəziləri təsir edə bilər. Məsələn, faiz dərəcələri inventar saxlama maya dəyərinə təsir etdiyi üçün əmtəələr üçün aktualdır, faiz dərəcələri isə müəssisələrin çəkdiyi borclanma dəyərinə təsir etdiyinə görə səhmlərə də təsir edə bilər. Bununla belə, təkan itələməyə gəldikdə, mallar üçün əsas sürücü olur tələb və təklif , və səhmlər üçün əsas sürücü cəlb olunan müəssisələrin maliyyə göstəriciləridir: mənfəət və dividendlər. Bunlar aşağıda daha ətraflı araşdırılır.

4. Ticarət Saatları

Birja birjalarının bağlanma vaxtları fərqli olsa da, onlar günorta/axşam bağlanmağa meyllidirlər. Məsələn, NYSE yerli vaxtla səhər 9:30-dan 4:XNUMX-a qədər ticarət edir. Əmtəə bazarları isə həftəsonu fasilə ilə demək olar ki, gecə-gündüz açıqdır. Misal üçün, qızıl fyuçers ticarəti Bazar-Cümə günləri 6:5-00:XNUMX EST.

Ticarət saatlarının tam bölgüsü üçün bizim baxın Əsas mallar səhifə və bizim Böyük Fond İndeksləri səhifə.

Tender təklifi yayılması

Təklif təklifi üzrə spred aktivlər arasında fərqlənə bilər və səhmlərin əllərini nə qədər asanlıqla dəyişə biləcəyinə görə səhmlər üçün yayılma adətən aşağı olur. Bununla belə, xam neft kimi yüksək həcmli əmtəələr olsa da, portağal suyu və yemlik mal-qara kimi aşağı likvidlik aktivləri qeyri-adi dərəcədə yüksək yayılma deməkdir.

Əmtəə ticarəti və birja ticarəti - sizin üçün ən yaxşısı hansıdır?

Ticarət malları və səhmlər bəzi əsas qərarlara gələcək. Əmtəələrdə tez-tez rast gəlinən qısamüddətli dalğalanmalardan faydalanmaq istəyirsiniz, yoxsa uzunmüddətli səhmlər oyunundasınız? Hansı əsas sürücülər bilik bazanıza ən uyğun gəlir? Və riskə münasibətiniz necədir? Aşağıda bunların hər birini araşdıracağıq.

Qısamüddətli və ya uzunmüddətli ticarət?

Isə ticarət səhmləri İstəsəniz qısa müddətdə texniki göstəricilərlə uyğun bir yanaşmadır investisiya uzunmüddətli səhmlərdə, ümumi yanaşma aktivin özünü satın almaqdır. Bu, daha uzun müddət ərzində - adətən ən azı beş il ərzində saxlanılan bir broker hesabı vasitəsilə şirkətin səhmləri şəklindədir. Əhəmiyyətli dalğalanmalar görsə də, S&P 500 keçən əsrdə hər il orta hesabla təxminən 10% geri döndü.

Ben Lobel tərəfindən tövsiyə olunur

Mütəxəssis səhmləri haqqında məlumat üçün birja ticarəti ilə bağlı bələdçimizi oxuyun

Bələdçi alın

Bununla belə, əmtəələr əsasən daha qısamüddətli ticarətdir, çünki çox vaxt uzunmüddətli investor deyil, aktiv treyder kimi dəyişkənlikdən faydalanmaq üçün daha çox potensial var. Əmtəə dəyişkənliyi aktiv sinifləri arasında ən yüksək olmağa meyllidir; məsələn, xam neftin rüblük dəyişkənliyi 12-cü ildən bəri 90% ilə 1983% arasında dəyişib.

Bu, əmtəənin tsiklik xarakteri ilə bağlıdır; Qlobal tələb və təklifdəki dəyişikliklər həddindən artıq ola bilər, halbuki səhmlərin əsas amilləri çox vaxt o qədər də açıq deyil. Aşağıdakı qrafik necə olduğunu göstərir MACD göstəricisi treyderlərin əmtəələrdə qısamüddətli hərəkətlərdən necə faydalana biləcəyini göstərmək üçün giriş nöqtəsini müəyyən etmək üçün bir saatlıq neft qrafikində istifadə edilə bilər.

MACD neft bazarında daha qısamüddətli əmtəə ticarəti üçün istifadə olunur

Hansı Əsas Sürücülərə əməl etməli?

Qeyd edildiyi kimi, əmtəələr əsasən idarə olunur tələb və təklif amillər. Məsələn, irimiqyaslı infrastruktur inkişafları tələbi artıra bilər mis , onun qiymətinin qalxmasına səbəb olur. Kənd təsərrüfatı məhsulları üçün mövsümilik bazara ciddi təsir göstərə bilər, yəni ilin müəyyən vaxtında qiymət yüksəlir və ya azalır. Neft qiymətlərinə siyasi hadisələr, inkişaf edən sənaye istehsalı və alternativ yanacaqların qəbulu kimi amillər təsir edə bilər. Bu tip fundamental sürücülər əmtəə treyderlərinin nəzərə alması üçün vacibdir, ona görə də hər bir bazarın bu cür sürücülərə necə reaksiya verdiyini bilmək vacibdir.

Alternativ olaraq, səhm qiymətləri əsasən şirkətin maliyyə və biznes strategiyası ilə idarə olunur. Balans hesabatı nə kimi görünür? Gəlir necə artıb? Şirkət rəqiblərini necə qabaqlayır? Bunlar əmtəələrdən fərqli olaraq nəzərə alınmalı olan mülahizələr toplusudur və müvafiq olaraq fərqli düşüncə tərzi tələb edə bilər.

Aşağıdakı qrafik çoxlu qiymət dəyişikliklərini göstərir ABŞ xam nefti 21-ci əsrdə belə bir əmtəə üçün qısa müddətli ticarət qərarlarına təsir edə biləcək hadisələri nümayiş etdirmək üçün qiymət hərəkətlərinin arxasındakı əsas sürücülərlə birlikdə gördü. The Orta True Range , dəyişkənliyin məşhur ölçüsü də aktivin qısamüddətli dəyişkənliyini aşkar edən qrafikdə göstərilmişdir. Bunun əksinə olaraq, uzunmüddətli investorlar “artım fondunun” eyni vaxt çərçivəsində davamlı yüksəliş trayektoriyası göstərəcəyini, yol boyu daha az və daha az nəzərə çarpan sıçrayışlarla gözləyəcəklər.

Neft bazarında əmtəə ticarətinə təsir edən əsas amillər

Ben Lobel tərəfindən tövsiyə olunur

Bu gün ardıcıl neft treyderi olmaq üçün nə lazım olduğunu kəşf edin

Bələdçi alın

Risk üçün iştahınız nədir?

İstehlakçı malları diqqətlə nəzərdən keçirməlidir risklərin idarə edilməsi birja ticarəti ilə müqayisədə. Biz neft kimi müəyyən aktivlərin son dərəcə dəyişkən ola biləcəyini gördük. Əlavə olaraq, əmtəələrə olan marja tələbi səhmlərə nisbətən çox aşağı olduğundan, əmtəələrdə daha ağır itkilər potensialı var. Treyderlər marja çağırışlarını ödəmək üçün lazımi kapitala malik olduqlarını təmin etməlidirlər. Əlbəttə ki, daha böyük risklə daha çox potensial mükafat gəlir, buna görə də çoxları müəyyən əmtəə aktivləri ilə ticarət etməyi seçirlər.

Səhmlər əmtəələrə qarşı forex ticarəti

Səhmlərin və əmtəələrin nəzərə alınmasına əlavə olaraq, forex (xarici valyuta) digərlərinə nisbətən nəzərə alınacaq başqa bir aktiv sinfidir. Forex bir valyutanın dəyərinin digəri ilə müqayisəsidir və bu valyuta cütləri öz növbəsində əmtəə və səhmlərlə əlaqələndirilə bilər.

Arasında əlaqələr forex və səhmlər mürəkkəbdir, lakin əsas nəzəriyyə onu göstərir ki, yerli səhmlər yüksəldikdə, bu iqtisadiyyata inam artır və beynəlxalq investorların vəsaitlərini həvəsləndirir, bu da onun digər valyutalara qarşı yüksəlməsinə səbəb ola biləcək yerli valyutaya tələb yaradır.

Əmtəələrə qarşı forexə gəldikdə, yaxşı bir nümunə müəyyəndir Kanada dolları Kanadanın əhəmiyyətli neft ixracının ölkəyə verdiyi töhfəyə görə tarixən neft qiymətləri ilə korrelyasiya göstərən cütlər ÜDM- , Avstraliya və Yeni Zelandiyanın mədənçıxarma sektoru NZD və AUD-a qızıl və mis kimi mallarla sıx əlaqə yaradır.

Səhmlər və mallar haqqında daha çox məzmunla maraqlanırsınız? DailyFX-də aşağıdakıları yoxlayın.

Signal2frex rəyi