Пазарен сутрешен брифинг: USDCNY леко се повиши

ЗАПАСИ

Азиатците търгуват с червено, тъй като заплахата на Тръмп да увеличи тарифите за Китай, ако търговската сделка не бъде направена, е претегляне на акции. Nikkei е в коригиращо падане и има повече място за обратната страна. Шанхай трябва да издържа над ключовото ниво на 2920, за да избегне нов спад. Sensex и Nifty се придвижват по-високо в рамките на страничния им обхват. DAX продължава да се консолидира в рамките на своя възходящ тренд. Dow може да се потопи допълнително при неуспех да отскочи от текущите нива.

Доу (27934.02, -102.2, -0.36%) изглежда няма достатъчно силни последващи купувачи над 28000. Вероятно е потапяне към 27750-27600, докато остава под 28000. Това може да забави предпочитаното ни покачване до 28250-28400.

DAX (13221.12, + 14.11, + 0.11%) достигна висок от 13374, но отново се върна в гамата си 13100-13300. Гледката остава същата. DAX може да консолидира странично между 13100-13300 за известно време, преди да възобнови по-широкия си възходящ тренд към 13400-13500.

Nikkei (23111.62, -181.03, -0.78%) рязко намаля и потвърждава, че е налице коригиращо падане. Както бе споменато вчера, спадът в 22800-22600 изглежда вероятен, след което общият възходящ тренд може да се възобнови.

Шанхай (2926.79, -7.2, -0.25%) се е издигнал над 2920 и трябва да се види дали може да издържи над него. Докато е над 2920, отново може да се види покачване на 3000, което след това ще отмени мечешкия изглед на тестването на 2870-2865 от обратната страна. Ще трябва да изчакаме и да видим.

Nifty (11940.10, + 55.60, + 0.47%) и Sensex (40469.70, + 185.51, + 0.46%) се опитват да се придвижат по-високо в рамките на своите диапазони съответно 11800-12050 и 40000-40750. Докато е над 11900, Nifty може да тества 12000-12050. От друга страна, Sensex може да премине до 40750, докато поддържа над 40250. Като цяло ние запазваме нашите пристрастия бичи на Sensex и Nifty, за да прекъснем обхвата им в посока нагоре и в крайна сметка да се преместим по-високо.

СТОКОВ

Цените на суровите паднаха рязко, след като Американският институт за петрол (API) прецени, че запасите на запасите от 5.954mln барела за седмица приключиха с 15th ноември в сравнение с очакванията на анализаторите за натрупване на 1.543mln барел. От друга страна, златото, среброто и медта са се повишили от вчерашните нива и може би има още малко място в горната част.

Brent (60.94) и Nymex WTI (55.45) рязко спаднаха. Както бе споменато вчера, спадът на Brent от 64 също свали цените на WTI. Може да има възможност за по-нататъшно спадане към нивата на 59-58 за Brent и 55-54 за нивата на WTI в близко бъдеще.

Златото (1473.90) отново се е повишило, но вероятно сега ще се търгува в рамките на нивата на 1440-1480. Пробивът от двете страни би хвърлил някаква яснота в по-нататъшна посока.

Среброто (17.13) се е издигнало над 17 и може да изпробва съпротивлението близо до 17.5 в горната част. Спад към 16.50 не може да бъде отменен в близко бъдеще, докато Silver търгува под 17.5.

Медта (2.6510) се е повишила добре. Докато поддържането на 2.60 се задържа, Copper може да се издигне към 2.6750.

FOREX

Доларовият индекс се търгува по-високо спрямо основните валути. Надеждата за сключване на споразумение между Пекин и Вашингтон излезе под съмнение, тъй като новини съобщиха, че Китай песимистично се съгласява на споразумение.

Доларовият индекс (97.88) има важна поддръжка на 97.50 и макар това да е в сила, индексът може да се повиши към нивата на 98 + в близко бъдеще.

Евро (1.1074) има по-големи шансове да се задържи под 1.1094, просто бавно се движи надолу към 1.1050 или по-ниско до следващата седмица. Не разглеждаме издигане над 1.11 в близко бъдеще.

Доларът-йена (108.50) беше повлечен по-ниско от рязкото падане на Nikkei. В близко бъдеще можем да видим търговия в региона на 108.00-109.50. Ще бъде от решаващо значение дали долара йена отскача от 108.00 или в крайна сметка се спусне по-ниско.

EUR-JPY (120.16) отскочи от решаваща поддръжка на тренда на 119 и макар това да е валидно, би могло потенциално да поеме кръста към 122 в близко бъдеще, преди двойката да се отправи отново оттам към текущите нива.

Паундът (1.2914) е заседнал в региона 1.30-1.28, както споменахме през последните няколко дни. Ще изчакаме да видим почивка от двете страни на споменатия диапазон, за да получим яснота по по-нататъшната посока.

Aussie (0.6818) се покачи рязко над 0.68 противно на очакването ни за спад към 0.6750-0.6725, споменат вчера. Нагоре вероятно е ограничен до 0.6850.

USDCNY (7.0292) леко се покачи и може да тества 7.04 / 05 нагоре, преди да спре паузата.

Долар-рупия (70.71) се проведе доста под 72 вчера. По-горе споменатият диапазон на 50p на 71.50-72 засега остава непокътнат. В рамките на този диапазон, докато е под междинните съпротивления при 71.85, има голяма вероятност да видите спад до 71.60 и 71.50.

ЛИХВЕНИ ПРОЦЕНТИ

Нарастващата несигурност на американско-китайския търговски фронт продължава да тежи върху добивите. Последното за това е заплахата от Тръмп да увеличи тарифите допълнително, ако търговската сделка не бъде направена. Доходността на Министерството на финансите на САЩ е намаляла рязко и може да продължи да намалява. Немските добиви изглеждат смесени. В 10Yr GoI има място за потапяне.

Американските 2Yr (1.57%), 5Yr (1.58%), 10Yr (1.75%) и 30Yr (2.22%) рязко се понижиха през тенорите и запазиха в близкосрочен план мечия ни вид непокътнат. 30Yr отказа да пробие под поддръжката си на 2.28%, както се очаква, и сега се насочва към 2.20%. 10Yr е на ключово ниво на поддръжка сега пробив под него, което може да го плъзне до 1.70% и дори 1.65% в следващите дни.

Немският 2Yr (-0.65%), 5Yr (-0.58%) и 10Yr (-0.34%) потапя 2 bps всеки, докато 30Yr (0.18%) се движи нагоре с 2 bps. Както бе споменато вчера, 30Yr може отново да се премести до 0.25% -0.27%, докато поддържа над 0.14%. 10Yr, от друга страна, има място за тестване на -0.40% от обратната страна, преди да обърне по-високо.

GOI на 10Yr (07.26 GS 2029) (6.6297%) остава слаб и вероятно ще тества 6.60% в съответствие с нашите очаквания. Дали доходността успява да отскочи от 6.60% или не, ще бъде от ключово значение при вземането на решение за следващия ход.

GoI (10%) 06.45Yr (2029 GS 6.4782) трябва да отскочи решително над 6.48% от текущите нива, за да избегне по-нататъшно падане. Докато е под 6.48%, възможността добивът да падне до 6.44% и 6.42% не може да бъде изключен в близко бъдеще.