Odotukset Fedin seuraavan koronnoston suuruudesta muuttuivat jälleen viime viikolla, kun osakkeet ilahduttivat odotettua alhaisempaa kuluttajainflaatiota Yhdysvalloissa. Dollari menestyi heikoimmin, mutta se palasi myöhään rahaston vertailuindeksin tuoton elpymisen jälkeen. Itse asiassa Sterlingin ja euron myöhäinen myynti, toiseksi ja kolmanneksi viimeinen, ansaitsi enemmän huomiota.
Samaan aikaan riskialttiuden palautuminen nosti hyödykevaluuttoja Uuden-Seelannin ja Australian dollarin menestyessä parhaiten. Sveitsin frangi oli kolmas ostamalla muita suuria eurooppalaisia yhtiöitä vastaan.
Eteenpäin katsottuna vastavoimat voisivat pitää dollarin menossa mihinkään. Englannin punnan ja euron lasku risteyksessä voi ottaa etusijaa ainakin lyhyellä aikavälillä.
Osakkeet kiinteät, tuotto kestävät, dollari ei mene mihinkään
Sijoittajat lyöivät vetonsa Fedin 75 bps:n koronnostosta syyskuussa odotettua alhaisemman kuluttajahintaindeksin lukeman jälkeen viime viikolla, mikä osoitti, että inflaatio on saattanut vihdoin saavuttaa huippunsa. Fed-rahastofutuurit hinnoittelevat vain 45 prosentin todennäköisyydellä 75 bps:n nousuun, kun se viikko sitten oli 68 prosenttia. Sen sijaan vain 55 bps:n nousun mahdollisuus on 50 %, kun se viikko sitten oli 32 %.
On kuitenkin huomioitava, että ennen syyskuun FOMC-kokousta tulee vielä yksi joukko maatilojen ulkopuolisia palkka- ja kuluttajahintaindeksitietoja. Siksi on vielä liian aikaista päättää mitään tuosta kokouksesta. Tunnelma saattoi vielä kerran räjähtää.
Kehitys nosti riskimielen, kun Yhdysvaltain suuret osakeindeksit päättivät viikon selvästi nousuun. S&P 500:n lähellä 55 viikon EMA oli nouseva merkki. Tämä lisäsi tapaukseen, että korjaus arvosta 4818.62 on saatu päätökseen kolmella aallolla alas arvoon 3636.87. Lisää rallia odotetaan nyt niin kauan kuin 4112.09-tuki kestää. Seuraava tavoite on 61.8 %:n jäljitys 4818.62:sta 3636.87:ään kohdassa 4367.19. Jatkuvan tauon pitäisi tasoittaa tietä 4637.30/4818.62 vastusalueelle myöhemmin tänä vuonna. Tällainen kehitys rajoittaisi Dollarin nousua erityisesti hyödykevaluuttoja vastaan.
Vaikka Yhdysvaltain 10 vuoden tuotto laski alun perin viime viikolla, se onnistui elpymään nopeasti ja päätti viikon hieman korkeammalla 2.849:ssa. Ei ole muuttunut näkemys siitä, että konsolidointimallin ensimmäinen vaihe 3.483:sta on päättynyt 2.525:ssä. TNX on nyt konsolidoinnin toisessa vaiheessa. Jatkuva kaupankäynti yli 55 päivän EMA:ssa (nyt 2.860) tasoittaa tietä takaisin 3.000 XNUMX:n kahvaan ja sitä ylöspäin. Tällainen kehitys antaa dollarille tukea siinä tapauksessa ja pitää jenin kiihdytysrajan.
Dollariindeksi pidensi korjausta 109.29:stä 104.63:een, mutta toipui nopeasti. DXY pitää edelleen kiinni 55 päivän EMA:sta (nyt 105.28) ja keskipitkän aikavälin kanavatuesta. Näkymät eivät ole toistaiseksi laskusuuntaiset, sillä DXY:n nähdään edelleen harjoittavan lähiajan korjauskuviota. Tämä on sopusoinnussa edellä esitettyjen näkemysten kanssa, että riskialttius rajoittaa dollarin rallia, kun taas tuoton joustavuus rajoittaa haittaa. Eli Dollari ei ole menossa mihinkään.
Jatkuva kaupankäynti alle 55 päivän EMA:n merkitsisi kuitenkin sitä, että DXY:llä on keskipitkän aikavälin korjaava kuvio, joka ulottuisi klusteritukeen 101.29 (38.2 %:n jäljitys 89.20:sta 109.29:ään 101.61:ssä).
Haittapuolen murtuminen joissakin euro- ja punnan risteyksissä
Euroissa ja punnissa myynnit olivat selvempiä, erityisesti Sveitsin frangia ja Aussiea vastaan. EUR/CHF:n laskutrendi jatkui viime viikolla ja osui 0.9654:ään. Pitkän aikavälin projektiotaso 0.9650 ei näytä tarjoavan tarpeeksi tukea palautumiselle. Ja joka tapauksessa näkymät pysyvät laskusuunnassa niin kauan kuin vastus 0.9799 pysyy. Jatkuva 0.9650:n tauko kohdistaa 100 %:n projektion 1.1149:stä 0.9970:een arvosta 1.0513 arvosta 0.9334.
GBP/CHF on myös palannut pitkän aikavälin laskutrendiin ja osunut niinkin alas kuin 1.1399. Näkymät pysyvät laskevana niin kauan kuin vastus 1.1774 pysyy. Seuraava tavoite on 161.8 %:n ennuste 1.3070:stä 1.2134:ään 1.2598:sta 1.1084:ssä, mikä on lähellä 1.1107:ää (vuoden 2020 alin).
GBP/AUD murtautui lyhyen aikavälin konsolidaatiokuviosta viime viikolla ja osui 1.7024:ään. Se jatkaa laskutrendiä 1.9218:sta (2022 korkein) sekä 2.0840:sta (2020:n korkein). Lähiajan näkymät pysyvät laskussa niin kauan kuin 1.7649 vastus pysyy. Seuraava tavoite on 61.8 prosentin projektio 1.9218 arvosta 1.7171 arvosta 1.7649 arvoon 1.6384.
Myös EUR/AUD palasi lyhyen aikavälin laskuun 1.5396:sta ja osui 1.4391:een. Se on matkalla testaamaan uudelleen 1.4318:n alin. Tiukka tauko jatkaa laskutrendiä 1.6434:stä (2021 korkein) ja 1.9799:stä (2020 korkein). Seuraava tavoite on 61.8 %:n ennuste 1.9799:stä 1.5250:een 1.6434:stä 1.3623:ssa, mikä on lähellä 1.3624:ää pitkän aikavälin tukea (vuoden 2017 alhainen).
USD/JPY Viikkonäkymä
USD/JPY nousi viime viikolla 135.57:ään, mutta laski jyrkästi sieltä. Huono puoli oli kuitenkin 130.38:n tuen yläpuolella. Alkuperäinen harha pysyy neutraalina tällä viikolla. Näkymät ovat ennallaan, että korjaava kuvio 139.37:stä on edelleen avautumassa. Vaihteluväli 126.35/139.37 jatkuu vielä jonkin aikaa. Huono puoli on 130.38:n 100 %:n projektio 139.37:stä 130.38:aan 135.57:stä 126.58:aan. Ylöspäin 135.57:n yläpuolella palaa palautusmuodolle 130.38 ja testaa uudelleen 139.37.
Suuremmassa kuvassa pudotus 139.37:stä keskipitkän aikavälin huipulle nähdään korjaavan koko nousutrendin 101.18:sta (2020 alin). Vaikka syvempää laskua ei voida sulkea pois, näkymät pysyvät nousevina niin kauan kuin 55 viikon EMA (nyt 122.70) pysyy. Pitkän aikavälin nousutrendin odotetaan jatkuvan 139.37:ään myöhemmässä vaiheessa korjauksen päätyttyä.
Pitkän aikavälin kuvassa nousu 101.18:sta nähdään osana nousutrendiä 75.56:sta (2011 alin). Jatkossa odotetaan 100 %:n ennustetta 75.56 (2011 alin) 125.85 (2015 korkein) pisteestä 98.97 pisteestä 149.26, mikä on lähellä 147.68:aa (vuoden 1998 korkein). Tämä pysyy suositeltuna niin kauan kuin 55 viikon EMA (nyt 122.70) kestää.
Signal2forex.com - Parhaat Forex-robotit ja -signaalit
