ಬ್ಯಾಂಕಾಸುರರ್‌ಗಳು ಮತ್ತೆ ಅಭಿವೃದ್ಧಿ ಹೊಂದುತ್ತಿದ್ದಾರೆ, ಆದರೆ ಎಷ್ಟು ಕಾಲ?

ಇದು ಈ ರೀತಿ ಆಗಬೇಕೆಂದಿಲ್ಲ. ಹೊಸ ಡಿಜಿಟಲ್ ಜಗತ್ತಿನಲ್ಲಿ, ಬ್ಯಾಂಕುಗಳು ಹಣಕಾಸಿನ ಸೂಪರ್ಮಾರ್ಕೆಟ್ಗಳಾಗಿರಬೇಕು, ಹೆಚ್ಚಿನ ಮೌಲ್ಯದ ಮೂರನೇ ವ್ಯಕ್ತಿಯ ಉತ್ಪನ್ನಗಳೊಂದಿಗೆ ಅಂತರಾಷ್ಟ್ರೀಯವಾಗಿ ಸಾಗಿಸಬಹುದಾದ ವಿತರಣಾ ವೇದಿಕೆಗಳನ್ನು ಅಭಿವೃದ್ಧಿಪಡಿಸುತ್ತವೆ. ಸಾಲಗಳು ಮತ್ತು ಠೇವಣಿಗಳನ್ನು ಸಹ - ಖಂಡಿತವಾಗಿಯೂ ವಿಮೆ ಮತ್ತು ಉಳಿತಾಯ ಉತ್ಪನ್ನಗಳು - ಈ ಮಾದರಿಯಲ್ಲಿ ಹೊರಗುತ್ತಿಗೆ ನೀಡಬೇಕು.

ಹತ್ತು ವರ್ಷಗಳ ಹಿಂದೆ, ಕಾಮರ್ಜ್‌ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗೆ ಅಲಿಯಾನ್ಸ್‌ನ ಡ್ರೆಸ್ಡ್ನರ್ ಮಾರಾಟ, ಜೊತೆಗೆ ING ನ ಎನ್‌ಎನ್‌ನ ಕಾರ್ವ್-ಔಟ್ - ಎರಡೂ 2008 ರ ಬಿಕ್ಕಟ್ಟಿನಿಂದ ಪ್ರಚೋದಿಸಲ್ಪಟ್ಟವು - ಬ್ಯಾಂಕಶ್ಯೂರೆನ್ಸ್‌ನ ಮರಣವನ್ನು ಘೋಷಿಸಲಾಗಿದೆ ಎಂದು ಭಾವಿಸಲಾಗಿತ್ತು. ಆದರೆ ಅದು ಕಾರ್ಯರೂಪಕ್ಕೆ ಬಂದಿಲ್ಲ.

ಇಂದು, ಹೆಚ್ಚಿನ ಬಂಡವಾಳದ ಅವಶ್ಯಕತೆಗಳು ಮತ್ತು ಋಣಾತ್ಮಕ ದರಗಳು ಹಣಕಾಸಿನ ಭೂದೃಶ್ಯದ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ವೈಶಿಷ್ಟ್ಯಗಳಾಗಿ ಮಾರ್ಪಟ್ಟಿವೆ, ವಿಮೆ ಮತ್ತು ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಹಣಾ ಉತ್ಪನ್ನಗಳಿಗಾಗಿ ಆಂತರಿಕ ಕಾರ್ಖಾನೆಗಳ ಮಾಲೀಕತ್ವವು ಅನೇಕ ಕಾಂಟಿನೆಂಟಲ್ ಯುರೋಪಿಯನ್ ಬ್ಯಾಂಕುಗಳಿಗೆ ಅಪರೂಪದ ಉಳಿತಾಯದ ಅನುಗ್ರಹವಾಗಿದೆ.

ಬ್ಯಾಂಕುಗಳು ಮಾರಾಟವನ್ನು ವಿರೋಧಿಸುವುದರಲ್ಲಿ ಆಶ್ಚರ್ಯವಿಲ್ಲ. ING ತನ್ನ 2008 ರ ಬೇಲ್‌ಔಟ್‌ನ ಅವಶ್ಯಕತೆಯಂತೆ NN ನಿಂದ ನಿರ್ಗಮಿಸುವಂತೆ ಒತ್ತಾಯಿಸಲಾಯಿತು. ಇನ್ನೂ ಇತರರಿಗೆ, ಬಂಡವಾಳದ ಕೊರತೆಯು ಸಹ ಅವರನ್ನು ಅನುಸರಿಸಲು ಮನವೊಲಿಸಲು ಸಾಕಾಗುವುದಿಲ್ಲ, ಏಕೆಂದರೆ ಕೆಲವು ಸ್ಪ್ಯಾನಿಷ್ ಬ್ಯಾಂಕುಗಳು (ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಬ್ಯಾಂಕೊ ಸಬಾಡೆಲ್) ಇಂದು ಪ್ರದರ್ಶಿಸಬಹುದು.

ಎಲ್ಲಾ ಪ್ರಮುಖ ಕಾಂಟಿನೆಂಟಲ್ ಯುರೋಪಿಯನ್ ರಾಜ್ಯಗಳಲ್ಲಿ ಇದೇ ರೀತಿಯ ಕಥೆಯಾಗಿದೆ. ದೊಡ್ಡ ದೇಶೀಯ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಷೇರುಗಳನ್ನು ಹೊಂದಿರುವ ವಿಮಾದಾರರು ಮತ್ತು ಆಸ್ತಿ ವ್ಯವಸ್ಥಾಪಕರನ್ನು ಹೊಂದಿರುವ ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗಳು ತಮ್ಮ ಅನೇಕ ಗೆಳೆಯರಿಗಿಂತ ಉತ್ತಮವಾಗಿ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತಿವೆ. ಫ್ರಾನ್ಸ್‌ನ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಅಗ್ರಿಕೋಲ್ ಬಗ್ಗೆ ಯೋಚಿಸಿ; ಜರ್ಮನಿಯ ಸಹಕಾರಿ ಮತ್ತು ಕೇಂದ್ರ ಉಳಿತಾಯ ಬ್ಯಾಂಕ್ ಗುಂಪುಗಳು; ಬೆಲ್ಜಿಯಂನ ಕೆಬಿಸಿ; ಮತ್ತು ಸ್ಪೇನ್‌ನ ಕೈಕ್ಸಾಬ್ಯಾಂಕ್, ಇದರ ಮೂಲವು ವಿಮೆಯಲ್ಲಿದೆ.

ಅಂತಹ ಕಾರ್ಖಾನೆಗಳ ಮಾಲೀಕತ್ವವು ಅಸ್ತಿತ್ವದಲ್ಲಿಲ್ಲ ಅಥವಾ ಚಿಕ್ಕದಾಗಿರುವುದರಿಂದ ಇತರರು ಹೆಚ್ಚಾಗಿ ಹೆಣಗಾಡುತ್ತಿದ್ದಾರೆ, ಇದು ಅಡಮಾನ ಬಡ್ಡಿ ಅಂಚುಗಳು ಅಥವಾ ಸ್ಪರ್ಧಾತ್ಮಕವಲ್ಲದ ಕಾರ್ಪೊರೇಟ್ ಮತ್ತು ಹೂಡಿಕೆ ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗಳ ಮೇಲಿನ ಅವರ ಅವಲಂಬನೆಯನ್ನು ಉಲ್ಬಣಗೊಳಿಸುತ್ತದೆ. ಇದು ಸೊಸೈಟಿ ಜನರಲ್ ಅನ್ನು ಒಳಗೊಂಡಿದೆ, ಇದು 2010 ರ ದಶಕದ ಆರಂಭದಲ್ಲಿ ತನ್ನ ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಹಣಾ ವಿಭಾಗವನ್ನು ಮಾರಾಟ ಮಾಡಿತು; Commerzbank; ING, ಬೆನೆಲಕ್ಸ್ ಪ್ರದೇಶದಲ್ಲಿ; ಮತ್ತು ಸ್ಪೇನ್‌ನಲ್ಲಿ ಬಂಕಿಯಾ.

ವಿರೋಧಾಭಾಸ

ಇಟಲಿಯಲ್ಲಿಯೂ ಈ ಪ್ರವೃತ್ತಿ ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಪಷ್ಟವಾಗಿದೆ. ಇತರ ಯುರೋಪಿಯನ್ ದೇಶಗಳಲ್ಲಿರುವಂತೆ, ಬ್ಯಾಂಕುಗಳು ಜೀವ ವಿಮೆ ಮತ್ತು ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳ ದೊಡ್ಡ ವಿತರಕಗಳಾಗಿವೆ. ಆದಾಗ್ಯೂ, ತೊಂದರೆಗೀಡಾದ ಸ್ಥಳೀಯ ಉದ್ಯಮಗಳಿಗೆ ಸಾಲಗಳನ್ನು ಬರೆಯಲು ಪಾವತಿಸಲು, ಅನೇಕ ಇಟಾಲಿಯನ್ ಬ್ಯಾಂಕುಗಳು ಉತ್ಪನ್ನ ಕಾರ್ಖಾನೆಗಳನ್ನು ಮಾರಾಟ ಮಾಡಬೇಕಾಗಿತ್ತು ಮತ್ತು ಈಗ ಅದರ ಪರಿಣಾಮವಾಗಿ ಸಂಬಂಧಿತ ಶುಲ್ಕದ ಕಡಿಮೆ ಪಾಲನ್ನು ಆನಂದಿಸುತ್ತವೆ.

ಯುನಿಕ್ರೆಡಿಟ್ ಮತ್ತು ಬ್ಯಾಂಕೊ ಬಿಪಿಎಂ, ಇಟಲಿಯಲ್ಲಿ ಎರಡನೇ ಮತ್ತು ಮೂರನೇ ಅತಿದೊಡ್ಡ ದೇಶೀಯ ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗಳಾಗಿವೆ, ಕಳೆದ ದಶಕದ ಉತ್ತರಾರ್ಧದಲ್ಲಿ ಆಂತರಿಕ ಉತ್ಪಾದಕರನ್ನು ಮಾರಾಟ ಮಾಡಿದೆ. ಇಟಲಿಯ ಅತಿದೊಡ್ಡ ದೇಶೀಯ ಬ್ಯಾಂಕ್ ಆಗಿರುವ ಇಂಟೆಸಾ ಸ್ಯಾನ್‌ಪೋಲೊ ಮಾಡಲಿಲ್ಲ. ಇದು ಇಟಲಿಯಲ್ಲಿ ಎರಡನೇ ಅತಿ ದೊಡ್ಡ ಜೀವ ವಿಮಾದಾರರನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ ಮತ್ತು ಇನ್ನೂ ಅದರ ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಾಹಕರಾದ ಯೂರಿಝೋನ್ ಅನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ. ಪರಿಣಾಮವಾಗಿ, ಅದರ ಆದಾಯವು ತುಂಬಾ ಹೆಚ್ಚಾಗಿದೆ.

ಮುಖ್ಯ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಾಹಕ ಕಾರ್ಲೋ ಮೆಸ್ಸಿನಾ ಕಳೆದ ವರ್ಷದ ಕೊನೆಯಲ್ಲಿ ಯುರೊಮನಿಗೆ ಹೇಳಿದಂತೆ: “ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಹಣೆ ಮತ್ತು ವಿಮೆಯಲ್ಲಿ ಉತ್ಪನ್ನ ಕಾರ್ಖಾನೆಗಳನ್ನು ಹೊಂದಲು ಇಂಟೆಸಾ ಸ್ಯಾನ್‌ಪೋಲೊ ಅವರ ಶಕ್ತಿಯಾಗಿದೆ. ಬಂಡವಾಳವನ್ನು ಸಂಗ್ರಹಿಸಲು ನೀವು ವಿಲೇವಾರಿ ಮಾಡಬೇಕಾದಂತಹ ಕಠಿಣ ಪರಿಸ್ಥಿತಿಯಲ್ಲಿ ನೀವು ಇಲ್ಲದಿದ್ದರೆ, ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ವಿತರಣಾ ಒಪ್ಪಂದಗಳನ್ನು ಹೊಂದಿರುವುದಕ್ಕಿಂತ ಹೆಚ್ಚಾಗಿ ಕಾರ್ಖಾನೆಯನ್ನು ಹೊಂದುವುದು ಉತ್ತಮವಾಗಿದೆ.

ಪ್ರತಿಸ್ಪರ್ಧಿ ಜೀನ್ ಪಿಯರೆ ಮುಸ್ಟಿಯರ್‌ಗೆ ಇದು ಬಹುತೇಕ ನೇರ ವಿರೋಧಾಭಾಸವಾಗಿದೆ, ಅವರು ಯುನಿಕ್ರೆಡಿಟ್‌ನ ಆಸ್ತಿ ವ್ಯವಸ್ಥಾಪಕರನ್ನು 2016 ರಲ್ಲಿ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಅಗ್ರಿಕೋಲ್‌ನ ಅಮುಂಡಿಗೆ ಮಾರಾಟ ಮಾಡುವುದನ್ನು ಪದೇ ಪದೇ ಸಮರ್ಥಿಸಿಕೊಂಡಿದ್ದಾರೆ, ಅವರು ಮುಖ್ಯ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಾಹಕರಾದರು. ಯುನಿಕ್ರೆಡಿಟ್ ಕೆಲವು ತೃತೀಯ ವಿಮಾ ಉತ್ಪನ್ನಗಳನ್ನು ಸಹ ವಿತರಿಸುತ್ತದೆ, ಇದು ಅಮುಂಡಿಯೊಂದಿಗೆ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ವಿತರಣಾ ಒಪ್ಪಂದಕ್ಕೆ ಸಹಿ ಹಾಕಿದೆ.

ಮುಸ್ಟಿಯರ್ ಪ್ರಕಾರ, ವ್ಯವಹಾರವು ಪ್ರಮಾಣದ ಕೊರತೆಯಿಂದಾಗಿ ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗೆ ಬಂಡವಾಳದ ಅಗತ್ಯವಿಲ್ಲದಿದ್ದರೂ ಸಹ ಅವರು ಯುನಿಕ್ರೆಡಿಟ್‌ನ ಆಸ್ತಿ ವ್ಯವಸ್ಥಾಪಕರನ್ನು ಮಾರಾಟ ಮಾಡಲು ಪ್ರಸ್ತಾಪಿಸಿದ್ದಾರೆ. ವಿಮೆಯಲ್ಲಿನ ಬ್ಯಾಂಕ್-ಮಾಲೀಕತ್ವದ ಉತ್ಪನ್ನ ಕಾರ್ಖಾನೆಗಳು ಮತ್ತು ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಹಣೆಯ ಬಗ್ಗೆ ಇದು ಸಾಮಾನ್ಯ ನಿಗ್ರಹವಾಗಿದೆ. ವಾಸ್ತವದಲ್ಲಿ, ಅಂತಹ ಕಾಳಜಿಗಳು ಜೀವ ವಿಮಾದಾರರು ಮತ್ತು ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಾಹಕರ ಹಿಂತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುವಿಕೆಯನ್ನು ಅಪರೂಪವಾಗಿ ಪ್ರಚೋದಿಸುತ್ತವೆ.

ಪ್ರಯೋಜನಗಳು

ಈ ಉತ್ಪನ್ನಗಳ ಮಾಲೀಕತ್ವದ ಪ್ರಾಮುಖ್ಯತೆಯು ಯುರೋಪ್ ಕಾಂಟಿನೆಂಟಲ್‌ನಲ್ಲಿ, ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಅಡಮಾನಗಳಲ್ಲಿ ಹೇಗೆ ಚಿಲ್ಲರೆ ಬ್ಯಾಂಕಿಂಗ್ ಕೆಲಸ ಮಾಡುತ್ತದೆ ಎಂಬುದಕ್ಕೆ ಹಿಂತಿರುಗುತ್ತದೆ.

ಯುರೋಪಿಯನ್ ಅಡಮಾನಗಳು ಅಗ್ಗವಾಗಿವೆ ಮತ್ತು ಬ್ಯಾಲೆನ್ಸ್ ಶೀಟ್‌ನಲ್ಲಿ ಇರಿಸಲ್ಪಡುತ್ತವೆ, ಏಕೆಂದರೆ ಅವು ಇತರ ಉತ್ಪನ್ನಗಳಿಗೆ ನಷ್ಟ-ನಾಯಕರಾಗಿದ್ದಾರೆ. ಸಂಬಂಧಿತ ಜೀವ ವಿಮೆಯ ಶುಲ್ಕಗಳ ಮೂಲಕ ಸಾಲಗಾರರು ಪರಿಣಾಮಕಾರಿಯಾಗಿ ಸಾಲವನ್ನು ಪಾವತಿಸುತ್ತಾರೆ. ಬಡ್ಡಿದರಗಳು ತುಂಬಾ ಕಡಿಮೆ ಇರುವಾಗ ಇದು ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಸತ್ಯವಾಗಿದೆ. ಸಹಜವಾಗಿ, ಉತ್ಪನ್ನವನ್ನು ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ಹೊಂದಿರುವ ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗಳಿಗೆ ಇದು ಉತ್ತಮವಾಗಿ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತದೆ.

ಏತನ್ಮಧ್ಯೆ, ಉಳಿತಾಯದ ಬದಿಯಲ್ಲಿ - ಕೆಲವು ವಿಧದ ಜೀವ ವಿಮೆಗಳು ಮತ್ತು ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಹಣೆ ಸೇರಿದಂತೆ - ಕಾರ್ಖಾನೆಗಳ ಮಾಲೀಕತ್ವವು ನಿರ್ಣಾಯಕ ಆದಾಯ-ಬೆಳವಣಿಗೆ ಎಂಜಿನ್ ಆಗಿ ಮಾರ್ಪಟ್ಟಿದೆ, ಏಕೆಂದರೆ ಬ್ಯಾಂಕುಗಳು ತಮ್ಮ ಠೇವಣಿದಾರರಿಗೆ ನಕಾರಾತ್ಮಕ ದರಗಳ ಕೆಲವು ವೆಚ್ಚಗಳನ್ನು ವರ್ಗಾಯಿಸಲು ಪ್ರಯತ್ನಿಸುತ್ತಿವೆ. . 

ಕಾರ್ಖಾನೆ ಮಾಲೀಕರ ಅನುಕೂಲಗಳು ಉಳಿಯುತ್ತವೆಯೇ?

ಮುಸ್ಟಿಯರ್ ಪ್ರಕಾರ, ಯುರೋಪಿಯನ್ ಯೂನಿಯನ್ ದೇಶೀಯ ಸಾರ್ವಭೌಮ ಬಾಂಡ್ ಹಿಡುವಳಿಗಳ ಮೇಲೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ನಿರ್ಬಂಧಗಳನ್ನು ಪರಿಚಯಿಸುತ್ತದೆ, ಇದು ಬ್ಯಾಂಕ್-ಮಾಲೀಕತ್ವದ ವಿಮಾದಾರರ ಮೇಲೆ ಹೆಚ್ಚು ಭಾರವಾಗಿರುತ್ತದೆ. ನಿಯಂತ್ರಕರು ಸಾಲದಾತರು ಈ ಹಿಂದೆ ವಿಮೆ ಮತ್ತು ಆಸ್ತಿ ನಿರ್ವಹಣೆಯಲ್ಲಿ ಆನಂದಿಸುತ್ತಿದ್ದ ಸವಲತ್ತುಗಳನ್ನು ಕ್ರಮೇಣವಾಗಿ ಸವೆಸುತ್ತಿದ್ದಾರೆ ಮತ್ತು ಕ್ಲೈಂಟ್‌ಗಳಿಗೆ ಶಾಪಿಂಗ್ ಮಾಡಲು ಸುಲಭವಾಗುವಂತೆ ಮತ್ತು ಬಂಧಿತ ಆಟಗಾರರನ್ನು ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ತಪ್ಪಿಸುತ್ತಿದ್ದಾರೆ.  

ಹೊಸ ಯುರೋಪಿಯನ್ ನಿಯಂತ್ರಣವು ನಿಧಿ ಉದ್ಯಮದಲ್ಲಿ ಪಾರದರ್ಶಕತೆಯನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿಸುತ್ತದೆ, ಅಡಮಾನ ಕೊಡುಗೆಗಳನ್ನು ಯೂರೋಜೋನ್‌ನಲ್ಲಿ ಜೀವ ವಿಮೆಯೊಂದಿಗೆ ಇನ್ನೂ ಪ್ಯಾಕ್ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ಅನೇಕ ಸಾಲಗಾರರಿಗೆ ಶೀಘ್ರದಲ್ಲೇ ಅಗ್ಗದ ವಿಮಾದಾರರಿಗೆ ಬದಲಾಯಿಸುವುದು ಎಷ್ಟು ಸುಲಭ ಎಂದು ತಿಳಿದಿಲ್ಲ.

ಈಗ ಗ್ರಾಹಕರು, ಅಂತರ್ಜಾಲದ ನೆರವಿನಿಂದ, ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗಳ ಆದಾಯವನ್ನು ಎಷ್ಟು ವಿಮೆ ಮತ್ತು ನಿಧಿ ಶುಲ್ಕಗಳು ಮಾಡುತ್ತವೆ ಎಂಬುದನ್ನು ಅರಿತುಕೊಳ್ಳಲು ಪ್ರಾರಂಭಿಸುತ್ತಿದ್ದಾರೆ - ಏಕೆಂದರೆ ಅವರು ಅದನ್ನು ಪಾವತಿಸುತ್ತಿದ್ದಾರೆ. ಪೂರೈಕೆದಾರರನ್ನು ಬದಲಾಯಿಸುವ ಈ ಸಾಮರ್ಥ್ಯದ ಮೇಲೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಸಾಲಗಾರರು ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುವುದರಿಂದ, ಅನೇಕ ಬ್ಯಾಂಕುಗಳು ನಿಷ್ಠಾವಂತರಾಗಿ ಉಳಿಯುವವರೊಂದಿಗೆ ಒಂದೇ ಆಟವನ್ನು ಆಡುವುದಕ್ಕಿಂತ ಉತ್ತಮವಾದ ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಹೊಂದಿಲ್ಲ.