Forex un kritopvaltu prognozes

EUR/USD: Fed “Boring” FOMC protokols

DXY dolāra indekss piektdien, 105.05. maijā, pēc sešu nedēļu kāpuma sasniedza vairāku gadu augstāko atzīmi 13. Pēdējo reizi tik augstu tas uzkāpa pirms 20 gadiem. Taču sekoja reverss, un tas jau bija 101.50 līmenī tieši pēc divām nedēļām. Sekojot vispārējai tendencei, EUR / USD Pāris arī aug kopš 13. maija, 1.0764. maijā sasniedzot 27 augstumu. Eiro šajā laikā ir pabīdījis dolāru par 415 punktiem. Un tā nepavisam nav Eiropas valūta, kas to izdarīja, bet gan Amerikas valūta. Konkrētāk, ASV Federālo rezervju sistēma.

Trešdien, 25. maijā, publicētais pēdējās Federālās atklātā tirgus komitejas (FOMC) sanāksmes protokols nekādus pārsteigumus nesagādāja. Tajā bija tikai tas, par ko visi jau zināja. Dokumenta saturs vienkārši apstiprināja regulatora ieceri katrā no nākamajām divām sanāksmēm paaugstināt refinansēšanas likmi par 0.5%. Fed amatpersonas arī vienbalsīgi apstiprināja plānu no 9. jūnija sākt samazināt aktīvu portfeli, kas pašlaik ir 1 triljoni USD. Pārsteigumu neesamība FOMC protokolā kaitēja dolāram, taču tas palīdzēja akcijām: akciju indeksi S&P500, Dow. Džounss un Nasdaq devās tieši uz augšu.

Eirozonas makroekonomikas kalendārs pagājušajā nedēļā palika gandrīz tukšs. Kas attiecas uz ASV statistiku, tā iznāca diezgan daudzvirzienu. Sākotnējie bezdarbnieku pieteikumi nedēļā samazinājās līdz 210 215, kas ir mazāk nekā gaidītie 0.4 1. Ilglietojuma preču pasūtījumu apjoms pieauga par 1.5%, norādot uz turpmāku patērētāju aktivitātes pieaugumu, kas ir galvenais ekonomikas izaugsmes virzītājspēks. Tomēr, no otras puses, ASV IKP pirmajā ceturksnī tika pārskatīts uz negatīvu -1.3%, kas ir sliktāks gan par iepriekšējo aplēsi -1.4%, gan prognozēto -XNUMX%.

Vidēja termiņa faktoru vidū ASV Centrālās bankas agresīvā politika turpina spēlēt dolāra pusē. Tās vadītājs Džeroms Pauels vairākkārt apliecinājis nodomu paaugstināt procentu likmes, lai ierobežotu inflāciju un novērstu ekonomikas pārkaršanu. ASV gada inflācija (PCI) aprīlī sasniedza 8.3%, vairāk nekā četras reizes pārsniedzot mērķi 2%. Tajā pašā laikā, pēc analītiķu domām, rekordliels enerģijas cenu kāpums turpmākajos mēnešos turpinās virzīt inflāciju vēl vairāk. Un tas savukārt var mudināt Fed vēl vairāk pastiprināt monetāro politiku.

ASV valūtu turpina atbalstīt arī tās aizsardzības aktīva statuss. Sagaidāms, ka bruņotajam konfliktam starp Krieviju un Ukrainu saasināsies, pieprasījums pēc tā turpinās pieaugt, jo investori ir nobažījušies par stagflācijas draudiem Eiropā. Pieaugošā spriedze starp Ķīnu un Taivānu ir palielinājusi arī tieksmi pēc drošiem aktīviem.

EUR / USD pagājušajā nedēļā pabeigts uz 1.0701. Apskata rakstīšanas laikā, 27. maija vakarā, ekspertu balsis dalījās šādi: 30% analītiķu ir pārliecināti, ka pāris atgriezīsies kustībā uz dienvidiem, 50% analītiķu gaida kāpuma turpinājums uz ziemeļiem, un atlikušie 20% ir ieņēmuši neitrālu pozīciju. D1 indikatoru rādījumos nav vienotības. Oscilatori ir 80% zaļi, 10% sarkani un 10% neitrāli pelēki. Tajā pašā laikā ceturtā daļa “zaļā” jau atrodas pārpirktajā zonā. Tendences rādītāju vidū ir paritāte: 50% balso par pāra pieaugumu, 50% balso par tā kritumu. Tuvākā pretestība atrodas zonā 1.0750-1.0800. Ja izdosies, buļļi mēģinās izlauzties cauri pretestībai 1.0900-1.0945, pēc tam 1.1000 un 1.1050, pēc tam sastapsies ar pretestību 1.1120-1.1137 zonā. Lāčiem uzdevums numur 1 ir izlauzties caur atbalstu pie 1.0640, pēc tam 1.0480-1.0500 un pēc tam atjaunināt 13. maija zemāko vērtību pie 1.0350. Ja tas izdosies, tie virzīsies uz 2017. gada zemāko līmeni 1.0340, zemāk ir tikai atbalsts no pirms 20 gadiem.

Šonedēļ tiks publicēta liela statistika par patērētāju tirgiem Vācijā (30. maijā un 01. jūnijā) un ES (31. maijā un 03. jūnijā). Ievērības cienīga ir arī trešdien, 01. jūnijā, publicētā ISM biznesa aktivitātes indeksa ASV ražošanas sektorā publikācija. Tajā pašā dienā tiks publicēts ADP ziņojums par ASV nodarbinātību ārpus lauksaimniecības, savukārt piektdien, 08.oktobrī, ieradīsies vēl viens ASV darba tirgus datu fragments, kas ietver tādus svarīgus rādītājus kā bezdarba līmenis un jaunu ar lauksaimniecību nesaistīto darbinieku skaits. -lauku algu saraksti (NFP).

GBP/USD: Apvienotās Karalistes valdības lēmums “Nav garlaicīgi”.

Galvenais faktors, kas nosaka mārciņas nostiprināšanos un pieaugumu GBP / USD pāri, tāpat kā eiro gadījumā, bija vispārēja ASV valūtas vājināšanās. Divu nedēļu DXY dolāra indeksa kritums bija tā sliktākā zaudējumu sērija kopš 2021. gada decembra. Tomēr atšķirībā no eiro Lielbritānijas valūtu veicināja vēl divi faktori. Pirmais ir spēcīgi darba tirgus dati. Otrais ir inflācija aprīlī, kas sasniedza augstāko punktu četrās desmitgadēs un deva investoriem cerības uz turpmāku monetārās politikas stingrību un Anglijas Bankas paaugstinātām procentu likmēm.

Lielbritānijas premjerministrs Boriss Džonsons pagājušajā nedēļā pauda bažas par valsts ekonomiskajām izredzēm. Viņš intervijā Bloomberg TV 27. maijā sacīja, ka "sagaida grūtu periodu" un "nevēlas redzēt atgriešanos pie 1970. gadu stila algu un cenu spirāles".

Dienu iepriekš Apvienotās Karalistes valdības lēmums, atšķirībā no Fed protokola “garlaicības”, ļoti pārsteidza tirgus. Apvienotās Karalistes finanšu ministrs Riši Sunaks paziņoja par vienreizēju maksājumu £650 apmērā mājsaimniecībām ar viszemākajiem ienākumiem, lai palīdzētu tām cīnīties ar cenu pieaugumu. Šīs fiskālās palīdzības kopējā summa būs 15 miljardi mārciņu. Un, lai gan Sunaks apgalvoja, ka atbalsta paketei būs “minimāla ietekme” uz inflāciju, daudzi analītiķi domāja, ka šī injekcija varētu mudināt Anglijas Banku pārskatīt savas ekonomiskās prognozes šim un nākamajam gadam. Iespējams, ka regulators nolems ieņemt vanagāku nostāju, lai ierobežotu inflācijas spiedienu uz valsts ekonomiku.

Tajā pašā laikā Lielbritānijas ekonomikas izaugsmes izredzes pagaidām saglabājas ievērojami zemākas nekā otrpus Atlantijas okeānam. Un tas liek daudziem ekspertiem šaubīties, ka mārciņa kopā ar GBP / USD pāri, var turpināt stabili augt vidējā termiņā. It īpaši, ja pieaug spriedze ap Ziemeļīrijas protokolu. Atgādinām, ka šis dokuments ir papildinājums Brexit līgumam, kas regulē īpašus tirdzniecības, muitas un imigrācijas jautājumus starp Apvienoto Karalisti, Ziemeļīriju un Eiropas Savienību.

Pagājušās nedēļas pēdējais akords skanēja uz 1.2628. 55% ekspertu balso par pāra turpmāku izaugsmi, 35% par tā kritumu, bet atlikušie 10% ir par sānu tendenci.

Situācija ar indikatoriem uz D1 ir līdzīga to rādījumiem EUR / USD. No tendenču rādītājiem 50% norāda uz pāra pieaugumu, un tikpat daudz liecina par kritumu. Starp oscilatoriem spēku samērs ir nedaudz atšķirīgs: tikai 10% skatās uz dienvidiem, vēl 10% ir neitrāli, 80% ir vērsti uz ziemeļiem, lai gan ceturtā daļa jau atrodas pārpirktajā zonā. Atbalsti atrodas pie 1.2600-1.2620, 1.2475-1.2500, 1.2400, 1.2370, 1.2300, 1.2200, tad 1.2154-1.2164 un 1.2075. Spēcīgs pagrieziena punkts pārim ir psiholoģiski svarīgajā līmenī 1.2000. Tālākas kustības gadījumā uz ziemeļiem pārim būs jāpārvar pretestība 1.2675, tad ir zonas 1.2700-1.2750, 1.2800-1.2835 un 1.2975-1.3000.

No nākamās nedēļas notikumiem saistībā ar Apvienotās Karalistes ekonomiku var atzīmēt trešdienu, 01.jūniju, kad tiks publicēta ražošanas sektora biznesa aktivitātes indeksa (PMI) maija vērtība. Ceturtdiena, 02. jūnijs un piektdiena, 03. jūnijs, Apvienotajā Karalistē ir brīvdienas.

USD/JPY: Japānai ir savs ceļš. Bet kuru?

Japānas premjerministrs Fumio Kišida nesen teica, ka "pēdējās jenas kustības ir izraisījuši dažādi faktori", un piebilda, ka valdības prioritāte ir palīdzēt mazināt spiedienu uz mājsaimniecībām un uzņēmumiem, izmantojot dažādus politikas pasākumus.

Interesanti zināt, kas slēpjas aiz formulējuma “pēdējās jenas kustības”. Vai tas ir fakts, ka USD/JPY kopš 102.58. gada janvāra ir palielinājies no 131.34 līdz 2021 un Japānas valūta ir vājinājusies par 2,876 punktiem? Tātad šī nav tikai kaut kāda “kustība”, bet gan īsts krahs, par ko vaimanā valsts mājsaimniecības.

Inflācija valstī turpina augt, kas galu galā izraisa iedzīvotāju neapmierinātību. Patēriņa cenu kāpums fiksēts jau astoto mēnesi pēc kārtas. Aprīlī tie pieauga par 2.5%, salīdzinot ar to pašu mēnesi pirms gada, uzrādot augstāko pieauguma tempu kopš 2014. gada oktobra. Kā atzīmēja Dow Jones, inflācija pirmo reizi kopš 2.0. gada septembra ir pārsniegusi 2008% atzīmi, un tas ir bez ņemot vērā patēriņa nodokļa pieauguma ietekmi. Bet kā uz to reaģē valsts vadītāji?

Kamēr ASV un Apvienotās Karalistes regulatori cīnās pret inflāciju, pastiprinot monetāro politiku, Japānā ir pretējais. Saskaņā ar iepriekšminētā premjerministra Fumio Kishida teikto, varas iestādes cenšas sasniegt inflācijas mērķi, izmantojot valdības strukturālās reformas, fiskālo politiku un Japānas Bankas monetārās politikas mīkstināšanu. (Atgādinām, ka jenas procentu likme jau ilgāku laiku ir negatīvā līmenī -0.1%).

Savukārt Japānas Bankas vadītājs Haruhiko Kuroda skaidroja, ka gadījumā, ja enerģijas cenas neuzrādīs strauju kritumu, Japānas patēriņa cenu pamatindekss (PCI), visticamāk, saglabāsies tuvu 2% atzīmei aptuveni nākamos 12 mēnešus.

Tajā pašā laikā, ja analizējam abu amatpersonu izteikumus, kļūst manāmas zināmas neatbilstības viņu ekonomiskās situācijas vērtējumā. No vienas puses, Fumio Kišida saka, ka valdības prioritāte ir inflācijas spiediena mazināšana, tostarp paaugstinot iedzīvotāju algas. Savukārt Haruhiko Kuroda stāsta, ka uz šādu algu kāpumu fona iespējama stabila inflācijas kāpums. Līdz ar to vēl nav skaidrs, kurā brīdī tiks panākts kompromiss starp valdību un Japānas Centrālo banku un kāda izskatīsies valsts ekonomiskā politika turpmākajos mēnešos.

Daudzi investori, īpaši ārvalstu, sagaida, ka, neskatoties uz regulatora apņemšanos īstenot īpaši maigu monetāro politiku, tas joprojām būs spiests paaugstināt procentu likmi. Un acīmredzot šīs cerības kopā ar DXY kritumu sniedz atbalstu jenai: USD / JPY pāris pagājušajā nedēļā beidzās ar 127.11.

Šobrīd 60% analītiķu atbalsta lāčus, sagaidot pāra tālāku virzību uz dienvidiem, 15% balso par vidēja termiņa augšupejas tendences atjaunošanos, bet 25% sagaida kustību uz sāniem.

Starp D1 indikatoriem spēku izlīdzināšana ir šāda. Oscilatoriem 60% ir sarkanā krāsā, no kuriem trešdaļa dod signālus, ka pāris ir pārpārdots, 10% ir zaļā krāsā un 30% ir neitrāli pelēkā krāsā. Starp tendenču rādītājiem paritāte ir 50% līdz 50%. Tuvākais atbalsts atrodas 126.35, kam seko zonas un līmeņi 126.00 un 125.00 un 123.65-124.05. Vēršu mērķis ir pacelties virs horizonta 127.55, pēc tam pārvarēt 128.00, 128.60 129.40-129.60, 130.00, 130.50 pretestības un atjaunot 09.maija maksimumu 131.34. Kā galvenais mērķis ir 01. gada 2002. janvāra augstākais rādītājs 135.19.

Šonedēļ nav gaidāma būtiska informācija par Japānas ekonomikas stāvokli.

KRIPTOVALŪTAS: fons ir negatīvs, bet joprojām ir cerība

Mums ir divas ziņas: labas un sliktas. Sāksim ar labo. Daudzi eksperti, piemēram, ARK Invest izpilddirektore Ketrīna Vuda, burtiski sapņoja, ka bitkoīns “atbrīvosies” no S&P500, Dow Jones un Nasdaq akciju indeksiem, pārstās tiem sekot un sāks dzīvot savu dzīvi. Un visbeidzot, mēs esam redzējuši kaut ko līdzīgu pēdējo divu nedēļu laikā. Neskatoties uz nestabilitāti akciju tirgos, bullīši no 30,000. līdz 13. maijam izmisīgi cenšas noturēt aizsardzību 27 XNUMX dolāru zonā, neļaujot BTC / USD pāri no nokrišanas zem $28,620 XNUMX atbalsta. Šeit labās ziņas beidzas. Pāriesim pie sliktā. Precīzāk, uz sliktajiem, jo ​​tādu ir diezgan daudz.

Kriptovalūta Nr.1 ​​pirmo reizi savā vēsturē tirgojas negatīvajā zonā jau astoto nedēļu pēc kārtas. Būtisku lomu šajā dinamikā spēlēja BTC tieša korelācija ar akciju indeksiem, kas tika pārrauta tikai maija pēdējās divās dekādēs.

Goldman Sachs eksperti aprīlī atzīmēja, ka Fed agresīvā politika var izraisīt recesijas parādības ASV ekonomikā. Šādas cerības izraisīja institucionālo investoru bēgšanu no riskantiem aktīviem, tostarp kriptovalūtām.

Kopējā tirdzniecības aktivitāte samazinās. Līdzekļu aizplūšana no kriptovalūtu ieguldījumu fondiem pēdējo divu nedēļu laikā ir sasniegusi augstākos līmeņus kopš 2021. gada jūlija. Kopējā summa fondu pārvaldībā ir samazinājusies līdz 38 miljardiem USD. Arī darījumu skaits krītas. Kopējais monētu apjoms kriptobiržas ir samazinājies līdz 2.5 miljoniem BTC, bitkoīns ieplūst aukstajos makos.

Uz šī fona arvien biežāk izskan negatīvi izteikumi par galveno kriptovalūtu. ECB vadītāja Kristīne Lagarda 22. maijā sacīja, ka kriptovalūtai nav nekādas drošības, kas varētu kalpot kā stabilitāte. Nākamajā dienā viņai pievienojās Anglijas Bankas vadītājs Endrjū Beilijs, pēc kura teiktā, bitkoinam nav patiesas vērtības un tas nav piemērots kā maksāšanas līdzeklis.

Skots Minerds, Guggenheim Partners investīciju direktors, piekrīt centrālo banku vadītājiem. “Valūtai ir jāglabā vērtība, jābūt maiņas līdzeklim un norēķinu vienībai. Nekā tāda nav, tās [kriptovalūtas] pat nav nonākušas pie viena pamata,” viņš secināja un salīdzināja situāciju kriptovalūtu tirgū ar dot-com burbuli. Pēc viņa teiktā, lielākā daļa digitālo aktīvu ir “junk”, bet bitcoin un ethereum pārdzīvos kriptoziemu, kas būs ilga. “Kad jūs pārtraucat 30,000 8,000 USD, XNUMX USD ir galīgais zemākais punkts. Tāpēc es domāju, ka mums joprojām ir daudz iespēju atkāpties, it īpaši, ja Fed rīkojas smagi," prognozēja Skots Minerds.

Galaxy Digital izpilddirektors Maiks Novogracs arī uzskata, ka visa finanšu tirgus perspektīvas ir drūmas. Viņš uzskata, ka pat neskatoties uz ievērojamo kritumu no visu laiku augstākajām vērtībām, altkoini riskē zaudēt vairāk nekā pusi no savas vērtības. Tomēr, neskatoties uz lācīgo makroekonomisko fonu, Galaxy Digital vadītājs saglabā optimismu un tic kriptovalūtu tirgus atveseļošanai nākotnē. Saskaņā ar Galaxy Digital vadītāja teikto: "Kriptokopiena ir noturīga un uzskata, ka tirgi joprojām nodrošina agrīnas ienākšanas iespējas."

Patiešām, ja analizējat sociālos tīklus, jūs varat redzēt, ka to lietotāji atšķirībā no institucionālajiem daudz vairāk tic labākai nākotnei. Tādējādi analītiskais uzņēmums Santiment publicēja sava svērtā rādītāja datus, kas sociālajos tīklos aprēķina negatīvus un pozitīvus komentārus par kādu aktīvu. Pamatojoties uz šo informāciju, tiek noteikts sava veida kriptogrāfijas kopienas noskaņojums. Saskaņā ar šī instrumenta rādījumiem bitkoīns jau ir sasniedzis globālo dibenu un tuvāko nedēļu laikā var sagaidīt kāpumu. "Šobrīd ir pienācis brīdis, kad bitkoinam ir visas iespējas ierobežotai nostiprināšanai," uzskata Santiment analītiķi.

Viens no cienījamākajiem sociālo mediju analītiķiem jeb Credible arī uzskata, ka, neskatoties uz vispārējo lāču noskaņojumu tirgos, BTC ir gatavs pacelties. Credible tehniskajai analīzei izmanto Eliota viļņu teoriju, kas prognozē kursa uzvedību, pamatojoties uz pūļa psiholoģiju, kas izpaužas viļņu veidā. Šī teorija pieņem, ka vēršu tirgus cikls iet cauri 5 impulsu viļņiem, aktīviem veicot korekciju 2. un 4. viļņa laikā un rallijā 1., 3. un 5. viļņa laikā. Turklāt katrs galvenais vilnis sastāv no 5 mazākiem apakšviļņiem.

Pēc analītiķa domām, bitcoin šobrīd atrodas galvenā 5. viļņa vidū, kas sākās 2019. gada sākumā. Turklāt BTC joprojām atrodas 5. apakšviļņā, kas var virzīt aktīvu uz jaunu visu laiku augstāko līmeni. virs 100,000 2024 USD. "Es saprotu, ka mana pieeja ir pretrunīga," raksta Credible. "Lielākā daļa negaida jaunu visu laiku augstāko līmeni līdz nākamajam uz pusi XNUMX. gadā, bet es gaidu to ātrāk, pēc dažiem mēnešiem."

Rekt Capital, kuram ir vairāk nekā 300,000 28 Twitter sekotāju, ir brīdinājis, ka bitcoin īslaicīgi varētu nokrist par 200% zem tā 28 nedēļu mainīgā vidējā rādītāja. Viņš paskaidroja, ka šī SMA spēlē arvien pieaugošā jaunākā atbalsta lomu. Bitcoin pagātnē ir nokrities zem šīs robežas, taču šie kapitulācijas periodi bija ļoti īslaicīgi. Iknedēļas svečturis vēl nekad nav noslēdzies zem šī SMA, taču tā ēnas bija pat 15,500%. Ja tas tagad atkārtosies, kriptovalūtas kurss būs 200 22,000 USD līmenī. XNUMX nedēļu mainīgais vidējais rādītājs šobrīd ir XNUMX XNUMX dolāru zonā.

Saskaņā ar cita kriptonalītiķa, vārdā Rager, teikto: “Ja BTC cena samazinās un atkāpjas no 200 nedēļu mainīgā vidējā rādītāja, tāpat kā iepriekšējos lāču ciklos, tā ir laba zīme. Būs kritums tikai par 68% no maksimālā. Tomēr saskaņā ar viņa aprēķiniem šāds kritums pagātnē bija pat 84%, un "pašreizējā realitātē 84% atkāpšanās novestu pie 11,000 2014 USD." Tomēr, ņemot vērā BTC lāču ciklu ilgumu 2018. un 6. gadā, varētu paiet 8 līdz XNUMX mēneši, pirms tas būs zemāks.

Rager uzskata, ka īstermiņā bitkoina cena arī turpmāk būs atkarīga no ASV akciju tirgus stipruma vai vājuma: "BTC šobrīd ir ierobežojis augšupvērstu, taču tas nenostiprināsies, kamēr akciju tirgi nenotiks."

Pēc Glassnode datiem, BTC atvērto put- un call-opciju attiecība ir palielinājusies no 50% līdz 70%, kas liecina par investoru pastiprinātu vēlmi nodrošināt pozīcijas no negatīvās dinamikas turpināšanās.

Atvērtā procentu likme (OI) zvanu līgumiem, kuru termiņš beidzas šī gada jūlija beigās, koncentrējas ap 40,000 25,000 USD atzīmi. Tomēr dalībnieki vislielāko priekšroku dod pārdošanas opcijām, kas nesīs peļņu cenas samazināšanas gadījumā līdz 20,000 15,000, XNUMX XNUMX un XNUMX XNUMX USD. Citiem vārdiem sakot, līdz gada vidum tirgus koncentrējas uz risku ierobežošanu un/vai spekulācijām par tālāku cenu samazinājumu.

Garākajā distancē dominē optimisti. Līgumos, kuru termiņš beidzas gada beigās, ir visvairāk atvērto pozīciju diapazonā no USD 70,000 100,000 līdz USD 25,000 30,000. Pārdošanas opcijā lielākā OI ir koncentrēta no $ XNUMX XNUMX līdz $ XNUMX XNUMX, tas ir, tas atrodas pašreizējo vērtību zonā.

Mēs pabeidzam šodienas labo un slikto ziņu pārskatu. Mēs tikai atzīmējam, ka pārskata rakstīšanas laikā, piektdienas, 27. maija, vakarā, kopējā kriptovalūtu tirgus kapitalizācija ir USD 1.194 triljonu līmenī (pirms nedēļas USD 1.248 triljoni). Bitcoin Fear & Greed indekss ir stingri iesakņojies Extreme Fear zonā un ir aptuveni 12 punkti. (Atgādināt, ka 8. maijā tas nokritās līdz 17 punktiem, kas ir zemākais līmenis kopš 28. gada 2020. marta). The BTC / USD pāris cīnās, lai paliktu kara zonā, tirgojoties ar USD 28,800 XNUMX.