EUR/USD przełamuje kluczowe wsparcie w miarę dalszego wzrostu dolara

Dolar jest dziś ogólnie mocny, ale uwaga skupiona na zakupach została tymczasowo przesunięta z jena na euro i funta szterlinga. W szczególności EUR/USD pokonał kluczowy poziom wsparcia na poziomie 1.1663. Ogółem rynki są jednak mieszane – akcje odbudowują się, a rentowności obligacji skarbowych spadają. Jen i frank szwajcarski są dziś mocniejsze, a za nimi plasuje się dolar. Najgorzej radzi sobie dolar nowozelandzki, a za nim funt.

Technicznie rzecz biorąc, przełamanie EUR/USD na poziomie 1.1663 powinno potwierdzić wznowienie całego spadku z 1.2265. Para powinna teraz kierować się kluczowym średnioterminowym wsparciem strukturalnym na poziomie 1.1602. Podczas gdy USD/JPY ma trudności z czystym przebiciem oporu na 111.65/71, odwrót jest jak dotąd płytki. Jak zauważono wcześniej, zdecydowane przełamanie 111.71 będzie miało większe zwyżkowe konsekwencje dla USD/JPY. Przyjrzymy się teraz także parze EUR/JPY, aby zobaczyć, czy przebije się ona przez opór na poziomie 130.73, aby dostosować się do sprzedaży jena, czy też przebije niewielkie wsparcie na poziomie 129.36, aby dostosować się do sprzedaży w euro.

W chwili pisania tego tekstu indeks FTSE w Europie wzrósł o 0.0%. DAX wzrósł o 0.87%. CAC wzrósł o 1.03%. Rentowność niemieckich obligacji 10-letnich spadła o -0.0139 do -0.210. Wcześniej w Azji Nikkei spadł o -2.12%. HSI w Hongkongu wzrósł o 0.67%. SSE w Chinach w Szanghaju spadła o -1.83%. „Cieśnina Singapurska” spadła o -0.11%. Rentowność japońskich 10-letnich JGB spadła -0.0057 do 0.069.

EBC Makhlouf nie zamierza podnosić stóp ani reagować na przejściową inflację

Członek Rady Prezesów EBC Gabriel Makhlouf ostrzegł w wywiadzie dla Bloomberg TV: „Musimy zachować szczególną czujność w stosunku do istniejących zagrożeń”. Odniósł się do ryzyka utrzymującej się wysokiej inflacji spowodowanej wąskimi gardłami podaży.

„To ryzyko, którego my, EBC, musimy zachować bardzo ostrożnie, być tego świadomi i gotowi na reakcję, jeśli do niego dojdzie” – powiedział Makhlouf. „W tej chwili nie sądzę, że powinniśmy szukać podwyżek stóp procentowych lub reagowania na przejściową inflację”.

Program kryzysowy „został ustanowiony na wypadek sytuacji nadzwyczajnej na początku pandemii. Kiedy widzimy, że sytuacja nadzwyczajna zanika, istnieją logiczne konsekwencje dla tego konkretnego programu” – powiedział Makhlouf. „Z drugiej strony w EBC czeka nas długa dyskusja, a co do tego, co dzieje się w gospodarkach, panuje duża niepewność”.

Nastroje gospodarcze w strefie euro wzrosły do ​​117.8, oczekiwania dotyczące zatrudnienia wzrosły do ​​113.6

Wskaźnik nastrojów gospodarczych w strefie euro wzrósł we wrześniu nieznacznie ze 117.6 do 117.8, powyżej oczekiwań na poziomie 116.9. Wskaźnik oczekiwań dotyczących zatrudnienia wzrósł o 0.8 pkt do 113.6, najwięcej od 2018 r. Zaufanie w przemyśle wzrosło z 13.8 do 14.1. Zaufanie usług spadło z 16.8 do 15.1. Zaufanie konsumentów wzrosło z -5.3 do -4.0. Zaufanie w handlu detalicznym spadło z 4.6 do 1.3. Zaufanie w budownictwie wzrosło z 5.5 do 7.5.

EU ESI nie zmienił się na poziomie 116.6, natomiast EEI wzrósł o 1 pkt do 113.6 (najwyżej od 2018 roku). Wśród największych gospodarek UE wskaźnik ESI wzrósł w Hiszpanii (+1.7), Niemczech (+0.8), Holandii i Polsce (po +0.6), natomiast pogorszył się we Francji (-1.3) i Włoszech (-0.9).

Opublikowano także szwajcarskie oczekiwania gospodarcze ZEW, które wzrosły we wrześniu z -7.8 do 25.7. Liczba zezwoleń na kredyty hipoteczne w Wielkiej Brytanii spadła w sierpniu do 74 tys. Podaż pieniądza M4 w Wielkiej Brytanii wzrosła w sierpniu o 0.5% w ujęciu miesięcznym.

Japoński GPIF nie będzie inwestował w chińskie obligacje rządowe

Japoński rządowy fundusz inwestycji emerytalnych (GPIF) oświadczył, że nie będzie inwestować w chińskie obligacje rządowe, mimo że indeks światowych obligacji rządowych FTSE Russell zacznie je uwzględniać w październiku. GPIS to największy na świecie fundusz emerytalny, którego suma aktywów wynosi 192 tys. JPY.

Masataka Miyazono, prezes GPIF, powiedział: „Chińskie obligacje rządowe nie mogą być rozliczane w międzynarodowym systemie rozliczeniowym, który można wykorzystać w przypadku innych głównych obligacji rządowych. Płynność rynku jest w dalszym ciągu ograniczona w porównaniu z wielkością skali inwestycji GPIF. Handel kontraktami terminowymi nie jest dozwolony dla inwestorów zagranicznych.”

Perspektywa Mid-Day EUR / USD

Dzienne czopy: (S1) 1.1667; (P) 1.1685; (R1) 1.1702; Jeszcze…

Przełamanie wsparcia EUR/USD na poziomie 1.1663 oznacza powrót do spadku z 1.2265, co jest postrzegane jako trzecia część formacji z 1.2348. Nastawienie śróddzienne powróciło na spadkową pozycję i w następnym tygodniu osiągnięto kluczowy poziom wsparcia przy 1.1602. Trwałe wybicie będzie wskazywało, że jest to przynajmniej korekta na większą skalę. Następnym celem będzie średnioterminowy poziom Fibonacciego na poziomie 1.1289. Z drugiej strony, aby wskazać krótkotrwałe dno, potrzebne jest przełamanie oporu przy 1.1749. W przeciwnym razie w przypadku ożywienia perspektywy pozostaną niedźwiedzie.

Na większym obrazie wzrost z 1.0635 jest postrzegany jako trzecia odnoga formacji od 1.0339 (niżej w 2017 r.). Dalszy wzrost pozostaje na korzyść tak długo, jak utrzymuje się wsparcie na poziomie 1.1602, do oporu klastra na poziomie 1.2555 (38.2% zniesienia z 1.6039 do 1.0339 przy 1.2516). Jednak utrzymujące się przełamanie 1.1602 będzie dowodem, że wzrost z 1.0635 się skończył i ponownie zmieni perspektywę średnioterminową na spadki. Głębszy spadek będzie widoczny do 61.8% zniesienia z 1.0635 do 1.2348 przy 1.1289 i poniżej.

Aktualizacja wskaźników gospodarczych