Тенденции ценового действия

Большинство органических вещей живут и познают мир циклами. Будь то времена года, настроения или рост, сжатие часто ведет к расширению, и когда это расширение опережает само себя — оно сжимается, и цикл продолжается.

Большинство людей таковы, у них бывают хорошие и плохие дни. Погода, очевидно, такая же, как и многие спортивные команды, причуды или, ну, почти все, что регулируется и определяется человеческим поведением. Рынки, конечно, тоже такие.

Но, помимо цикличности, рынок редко совершает линейное движение в одном направлении, даже когда вынужден это делать. Чаще всего мы будем видеть устойчивую прогрессию более высоких максимумов и более высоких минимумов, когда покупатели накапливаются в восходящем тренде, или серию более низких минимумов и более низких максимумов, поскольку распродажа все больше набирает обороты.

Это как в старой поговорке «два шага вперед, один шаг назад». Чистая прибыль по-прежнему положительна, и прибыль была достигнута; но редко эта выгода будет проявляться устойчивым образом, двигаясь в линейном формате.

Ценовые тенденции часто бывают такими, и логика, стоящая за этим, имеет смысл. Происходит что-то хорошее, и это заставляет людей покупать. Возможно, хорошей вещью был сильный отчет о доходах от компании, или, может быть, это был лучший, чем ожидалось, отчет о ВВП, который показывает еще больший рост в этой экономике.

Но после того, как эта мотивация была учтена в цене и некому было покупать, что происходит? Скорее всего, цена будет падать до тех пор, пока покупатели не вступят в игру, и если хорошие новости, которые ранее привлекли новых покупателей в уравнение, останутся актуальными, у покупателей должно быть достаточно мотивов вмешаться до того, как все движение будет отслежено, и вот что. может привести к более высокому низкому.

И если эти хорошие новости продолжат поступать, этот сценарий может продолжать разыгрываться как серия построений с более высокими максимумами и более высокими и низкими уровнями, что допускает бычий восходящий тренд. Этот цикл происходит на разных таймфреймах по-разному, но общая суть одна и та же: что-то хорошее, на что можно рассчитывать, может привести к серии более высоких максимумов и более высоких минимумов, и, с другой стороны, что-то отрицательное, включенное в цену, может привести к серии более низких минимумов и более низких максимумов.

Дневной график GBP/USD: более высокие максимумы и более высокие минимумы, более низкие минимумы и более низкие максимумы

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Дневной график GBP/USD, март 2020 г. – май 2022 г.

Тенденции ценового действия

Однако степень этих двух шагов вперед и одного шага назад различается, и основа для этого, как правило, определяется тем, насколько рынок заинтересован в оценке этой новой информации.

В некоторых случаях может показаться, что это больше похоже на «десять шагов вперед, один шаг назад», и это иллюстрирует больший импульс, поскольку эта «новая» информация получает оценку. Мы рассматриваем один такой сценарий на следующем графике.

На приведенном ниже недельном графике доллара США мы наблюдаем бычий тренд, учитываемый в ценах, поскольку Федеральная резервная система начала открывать двери для повышения ставок в конце 2021 года. В сентябрьском решении по ставке ФРС прогнозировала одно повышение на 2022 год, что вынудило покупателей прыгнуть на рынок, что привело к новому повышению максимума. Позже в том же году ФРС начала открывать двери для еще большего повышения ставок в ответ на продолжающийся рост инфляции, и это привело к еще более высоким максимумам. И по мере того, как эта тема продолжала развиваться, развивался и бычий тренд.

Доллар США за неделю

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Недельный график доллара США, май 2020 г. – май 2022 г.

В то время как более высокие максимумы, безусловно, привлекательны на приведенном выше графике, более привлекательной частью могут быть красные линии или более высокие минимумы, которые следовали за этими более высокими максимумами.

Это иллюстрация «одного шага назад» после «двух шагов вперед», когда цена движется в направлении тренда. А трейдеры, которые хотят открыть длинную позицию в тренде, скорее всего, захотят дождаться одной из этих сделок «на шаг назад», прежде чем пытаться выйти на риск. Это не обязательно потребует поймать точный минимум этого шага назад, но это также даст трейдеру некоторый элемент стратегии, помимо того, что он просто открывает длинную позицию и надеется, что тренд продолжится, поскольку этот более высокий минимум может дать возможность размещать стопы. ниже, чтобы в случае изгиба тренда потери можно было смягчить.

Эта концепция более подробно рассматривается в статье о поддержке и сопротивлении Price Action, которая находится в начале этого подмодуля.

— Написано Джеймсом Стэнли, старшим стратегом DailyFX.com.

Свяжитесь с Джеймсом и подпишитесь на него в Twitter: @JStanleyFX

Отзыв о Signal2frex