Акции и товары являются двумя из наиболее широко торгуемых финансовых продуктов сегодня. Эти классы активов могут оказать сильное влияние на экономику, бизнес-инфраструктуру и торговое поведение миллионов людей во всем мире. Читайте дальше, чтобы узнать о нюансах торговли сырьевыми товарами и акциями, о стилях торговли, которые подходят каждому из них, и о том, почему полезно понимать их взаимодействие.
5 основных различий между сырьевыми товарами и акциями
Существует ряд различий между сырьевыми товарами и акциями, как в отношении свойств, так и с точки зрения того, как ими торгуют.
| Фондовый рынок | Товарный рынок |
|---|---|
| Инвесторы могут владеть активом | Трейдеры не владеют активом |
| Часто более долгосрочные инвестиции (купи и держи и т. д.) | Обычно краткосрочная торговля |
| Цена, основанная в основном на финансовом состоянии бизнеса | Цена, основанная в основном на спросе и предложении |
| 8-часовые рынки | Круглосуточные рынки (закрыты по выходным) |
| Обычно низкий спред | Может быть высокий спред |
Вот более глубокий взгляд на то, как рынок товаров сравнивается с фондовым рынком.
1. Право собственности на актив
Инвестируя в акции, вы фактически становитесь владельцем актива и доли в компании (если только вы не форекс (дериватив). Однако в случае с товарными фьючерсами вы фактически покупаете не базовый товар, а скорее контракт, который его представляет.
2. Продолжительность торговли
В то время как акции можно торговать в течение короткого промежутка времени, инвестирование в акции с использованием стратегии «купи и держи» означает в идеале сохранение актива на долгие годы. Это популярный план из-за исторических долгосрочных тенденций, продемонстрированных мировыми фондовыми рынками, которые позволили создать богатство для инвесторов. Тем не менее, сырьевые товары чаще торгуются внутри дня, торгуются на колебаниях или даже скальпируются, поскольку на их цену влияют фундаментальные факторы, которые могут быть более благоприятными для более коротких периодов времени на волатильных рынках (см. ниже).
3. Основные движущие силы
На акции и товары могут влиять одни и те же фундаментальные факторы. Например, процентные ставки актуальны для товаров, поскольку они влияют на стоимость хранения товарно-материальных запасов, в то время как процентные ставки могут также влиять на запасы из-за их влияния на стоимость займов, понесенных предприятиями. Однако, когда дело доходит до драки, основным драйвером для сырьевых товаров является спрос и предложение , а основной движущей силой акций являются финансовые показатели вовлеченных предприятий: прибыль и дивиденды. Ниже они рассматриваются более подробно.
4. Торговые часы
Хотя время закрытия фондовых бирж варьируется, они, как правило, закрываются во второй половине дня или вечером. Например, NYSE торгуется с 9:30 до 4:XNUMX по местному времени. Товарные рынки, напротив, работают практически круглосуточно с перерывом на выходные. Например, золото торговля фьючерсами с воскресенья по пятницу с 6:5 до 00:XNUMX по восточному поясному времени.
Полную разбивку торговых часов см. Основные товары страница, и наши Основные фондовые индексы стр.
Распространение Bid-Ask
Спрэд спроса и предложения может различаться между активами, а спред для акций обычно низок из-за того, насколько легко акции могут переходить из рук в руки. Однако, несмотря на то, что существуют товары большого объема, такие как сырая нефть, активы с более низкой ликвидностью, такие как апельсиновый сок и откормочный скот, могут означать непомерно высокий спред.
Торговля сырьевыми товарами или торговля акциями — что лучше для вас?
Торговля сырьевыми товарами против акций сведется к некоторым ключевым решениям. Вы хотите воспользоваться краткосрочными колебаниями, часто встречающимися в сырьевых товарах, или вы заинтересованы в долгосрочной игре на акциях? Какие основные драйверы лучше всего соответствуют вашей базе знаний? А как вы относитесь к риску? Мы рассмотрим каждый из них ниже.
Торговый советник для форекс на краткосрочную или долгосрочную перспективу?
В то время как торговые акции в краткосрочной перспективе с помощью технических индикаторов является жизнеспособным подходом, если вы хотите инвестировать в акциях в долгосрочной перспективе общий подход заключается в покупке самого актива. Это в форме акций компании, часто через брокерский счет, которые хранятся в течение более длительного периода времени - обычно не менее пяти лет. Несмотря на значительные колебания, индекс S&P 500 возвращался в среднем на 10% в годовом исчислении за последнее столетие.
Рекомендует Бен Лобель
Прочитайте наше руководство по акциям форекс для экспертного анализа акций
Однако товары в основном являются краткосрочными сделками, поскольку часто существует больше возможностей извлечь выгоду из волатильности в качестве активного трейдера, а не долгосрочного инвестора. Волатильность товаров, как правило, самая высокая из классов активов MT4 Советник; например, квартальная волатильность цен на сырую нефть колебалась от 12% до 90% с 1983 года.
Это связано с цикличностью товара; сдвиги в глобальном спросе и предложении могут быть экстремальными, в то время как фундаментальные движущие силы акций часто не столь выражены. На приведенной ниже диаграмме показано, как Индикатор MACD можно использовать на часовом графике нефти, чтобы определить точку входа, чтобы проиллюстрировать, как трейдеры могут извлечь выгоду из краткосрочных движений сырьевых товаров.
Каким фундаментальным драйверам следовать?
Как уже упоминалось, товары в значительной степени зависят от спрос и предложение факторы. Forex EA. Например, масштабное развитие инфраструктуры может увеличить спрос на медь , что приводит к росту его цены. Для сельскохозяйственной продукции сезонность может сильно повлиять на рынок, что означает рост или падение цен в определенное время года. На цены на нефть могут влиять такие факторы, как политические события, рост промышленного производства и использование альтернативных видов топлива. Все эти типы фундаментальных факторов важны для трейдеров, поэтому ключевое значение имеет знание того, как каждый рынок реагирует на такие факторы.
С другой стороны, цены на акции в значительной степени зависят от финансовых показателей компании и бизнес-стратегии. Как выглядит бухгалтерский баланс? Как выросла выручка? Как компания обходит своих конкурентов? Это другой набор соображений, которые следует учитывать, чем товары, и, соответственно, может потребоваться другое мышление.
На приведенном ниже графике показано множество ценовых сдвигов. Сырая нефть в США наблюдалось в 21 веке, когда фундаментальные факторы, лежащие в основе движения цен, были помечены, чтобы продемонстрировать события, которые могут повлиять на краткосрочные торговые решения для такого товара, как этот. Средний истинный диапазон , популярная мера волатильности, также показана на графике, раскрывая краткосрочную волатильность актива. Напротив, долгосрочные инвесторы ожидают, что «акции роста» будут демонстрировать устойчивую восходящую траекторию в течение того же периода времени с меньшим количеством и менее выраженными всплесками на этом пути.
Рекомендует Бен Лобель
Узнайте, что нужно сегодня, чтобы стать последовательным трейдером нефти
Какова ваша склонность к риску?
Потенциальные трейдеры сырьевых товаров должны тщательно обдумать свои управление рисками по сравнению с биржевой торговлей. Мы видели, что некоторые активы, такие как нефть, могут быть чрезвычайно волатильными. Кроме того, поскольку маржинальные требования для сырьевых товаров намного ниже, чем для акций, возможны более серьезные потери в сырьевых товарах. Трейдеры должны убедиться, что у них есть необходимый капитал для покрытия маржинальных требований. Конечно, с большим риском приходит большая потенциальная прибыль, поэтому многие предпочитают торговать определенными товарными активами.
Акции против товаров против форекс
В дополнение к рассмотрению акций и товаров, Форекс (иностранная валюта) — это еще один класс активов, который следует учитывать по сравнению с другими. Forex — это сравнение стоимости одной валюты с другой, и эти валютные пары, в свою очередь, могут быть соотнесены с товарами и акциями.
Отношение между форекс советнике и акции сложна, но базовая теория предполагает, что, когда внутренние акции растут, доверие к этой экономике растет и привлекает средства от международных инвесторов, создавая спрос на национальную валюту, что может привести к ее ралли по отношению к другим валютам.
Когда речь заходит о торговле сырьевыми товарами и валютой, хорошим примером является, безусловно, Канадский доллар пары, исторически показывающие корреляцию с ценами на нефть из-за вклада значительного экспорта нефти Канады в ее ВВП , а также горнодобывающий сектор Австралии и Новой Зеландии, что обеспечивает тесную связь NZD и AUD с такими сырьевыми товарами, как золото и медь.
Хотите узнать больше об акциях и сырьевых товарах? Ознакомьтесь со следующими материалами на Daily.
Signal2forex.com - лучшие форекс роботы и сигналы
