Prudký nárast libry po zvýšení sadzieb BoE, dobiehanie eura po ECB

Sterling vo všeobecnosti rastie po tom, čo BoE prekvapila trhy zvýšením úrokových sadzieb a udržiava si jastrabie tóny. Solídny sentiment voči riziku, ako aj silné údaje o pracovných pozíciách posilňujú Aussie ako druhého najsilnejšieho. Euro si nevedie zle po tom, čo ECB v marci oznámila ukončenie čistých nákupov PEPP. Spoločná mena sa skutočne snaží dohnať libru. Na druhej strane, dolár sa obchoduje výrazne nižšie napriek včerajšiemu jastrabiemu obratu Fedu. Jen je ešte slabší, zatiaľ čo švajčiarsky frank príliš nezaostáva.

Technicky je krátkodobá býčia nálada v librách a Austrálčanoch skôr zjavná s prelomením úrovní odporu voči doláru. Teraz uvidíme, či by EUR/USD prelomil rezistenciu 1.1382 a dodal doláru ďalší úder. Podpora 0.9156 v USD/CHF je ďalšou úrovňou, ktorú treba sledovať.

V Európe bol v čase písania tohto článku FTSE až o 0.95%. DAX vzrástol o 1.54%. CAC vzrástol o 1.33%. Nemecký 10 -ročný výnos sa zvyšuje o 0.0469 pri -0.312. Predtým v Ázii Nikkei vzrástol o 2.13%. Hongkongský HSI vzrástol o 0.23%. China Shanghai SSE vzrástla o 0.75%. Singapore Strait Times vzrástli o 0.45%. Japonský 10 -ročný výnos JGB klesol -0.0048 na 0.045.

Počiatočné americké nároky na nezamestnanosť vzrástli späť na 204 tis., Pokračujúce nároky klesli na 1.85 mil

Počiatočné nároky v nezamestnanosti v USA vzrástli v týždni končiacom sa 18. decembra o 206 11 na 192 16, čo je viac, ako sa očakávalo 204 15. Štvortýždňový kĺzavý priemer počiatočných nárokov klesol o -1969 tisíc na XNUMX tisíc, čo je najnižšia úroveň od XNUMX. novembra XNUMX.

Pokračujúce nároky klesli o -154 1845 na 4 14 2020 v týždni končiacom sa 66. decembra, čo je najnižšie od 1963. marca 14. Štvortýždňový kĺzavý priemer pokračujúcich nárokov klesol o -2020 XNUMX na XNUMX XNUMX XNUMX, čo je tiež najnižšie od XNUMX. marca XNUMX.

Zverejnený aj výrobný index Philly Fed v decembri klesol z 39 na 15.4, pod očakávanú úroveň 30.0. Začaté bývanie vzrástlo na 1.68 milióna ročne, zatiaľ čo stavebné povolenia vzrástli na 1.71 milióna.

BoE stúpa na 0.25 %, pričom je potrebné ešte mierne sprísnenie

BoE sa rozhodla zvýšiť bankovú sadzbu o 0.15 bps na 0.25 %, pričom hlasovalo 8-1. Silvana Tenreyro bola jediným členom MPC, ktorý hlasoval za žiadnu zmenu. MPC tiež jednomyseľne hlasovala za zachovanie stavu nákupov vládnych dlhopisov na úrovni 875 miliárd GBP a nákupov podnikových dlhopisov na úrovni 20 miliárd GBP.

Centrálna banka uviedla, že vo februárovej správe o menovej politike preskúma vývoj, vrátane vplyvu spoločnosti Omicron, so zameraním na strednodobé vyhliadky inflácie. Okolo inflačného výhľadu v strednodobom horizonte existujú „obojstranné riziká“. „Na udržateľné splnenie 2 % inflačného cieľa bude pravdepodobne potrebné určité mierne sprísnenie menovej politiky počas prognózovaného obdobia“.

Kompozit PMI v Spojenom kráľovstve klesol na 53.2, opäť zasiahnutý pandémiou COVID-19

UK PMI Manufacturing v decembri klesol z 58.1 na 57.6, čo je v súlade s očakávaniami. Služby PMI prudko klesli z 58.5 na 53.2, čo je výrazne pod očakávaniami 57.5, čo je 10-mesačné minimum. PMI Composite klesol z 57.6 na 53.2, čo je tiež 10-mesačné minimum.

Chris Williamson, hlavný obchodný ekonóm spoločnosti IHS Markit, povedal: „Rýchle údaje PMI ukazujú, že hospodárstvo Spojeného kráľovstva opäť zasiahlo COVID-19, pričom rast sa na konci roka prudko spomalil, čo viedlo k prudkému poklesu výdavkov na služby o domácnostiam. Niektoré jasnejšie správy prišli z výroby, kde zmiernenie oneskorení v dodávateľskom reťazci pomohlo zvýšiť rast výroby, ale čo je dôležitejšie, pomohlo tiež zmierniť tlak na zvýšenie cien, aby naznačilo vrchol inflácie.

ECB ukončí čisté nákupy PEPP v marci, dočasne zvýši nákupy APP v druhom a treťom štvrťroku

ECB oznámila, že koncom marca 2022 „ukončí“ čisté nákupy aktív v rámci programu núdzových nákupov pandemickej krízy (PEPP). Reinvestičný horizont pre PEPP sa predĺži minimálne do konca roka 2024.

Mesačné čisté nákupy aktív v rámci pôvodného programu nákupu aktív (APP) sa zdvojnásobia na 40 miliárd EUR v 2. štvrťroku, potom sa spomalia na 30 miliárd EUR v 3. štvrťroku a späť na 20 miliárd EUR vo 4. štvrťroku „tak dlho, ako to bude potrebné“.

Hlavná refinančná sadzba, úroková sadzba jednodňových refinančných operácií a sadzba jednodňových sterilizačných operácií zostali nezmenené na úrovni 0.00 %, 0.25 % a -0.50 %. Dopredné usmernenia tvrdia, že bude existovať „prechodné obdobie, v ktorom bude inflácia mierne nad cieľom“.

Kompozit PMI v eurozóne klesol na 53.4, čo je ďalšia rana od COVID-19

PMI Manufacturing eurozóny v decembri klesol z 58.4 na 58.0, čo je 10-mesačné minimum, ale nad očakávaním 57.7. PMI Services klesla z 55.9 na 53.3, čo je 8-mesačné minimum a nesplnila očakávania 54.2. PMI Composite klesol z 55.4 na 53.4, čo je 9-mesačné minimum.

Chris Williamson, hlavný obchodný ekonóm spoločnosti IHS Markit, povedal: „Ekonomika eurozóny dostáva ďalšiu ranu od COVID-19... Nemecko je obzvlášť ťažko zasiahnuté, keď prvýkrát za rok a pol hospodárstvo stagnuje. , ale spomalenie rastu je široké v celom regióne.

„Povzbudenie prichádza z výrobného sektora, kde napätie na dodávateľské reťazce vykazuje určité známky uvoľnenia, čo zase pomáha oživiť továrenskú výrobu... Uvoľnenie obmedzení dodávok zmiernilo niektoré tlaky na rast inflácie, hoci celková miera rastu cien v December bol stále druhý najvyšší v histórii. Zatiaľ čo inflácia by mohla čoskoro vyvrcholiť, miera rastu zostáva vysoká.

Nemecko PMI Manufacturing vzrástol z 57.4 na 57.9 v decembri, nad očakávanie 57.0. Služby PMI prudko klesli z 52.7 na 48.4, pod očakávanú hodnotu 51.0, opäť v poklese a na 10-mesačné minimum. PMI Composite klesol z 52.2 na 50.0, čo je 18-mesačné minimum.

France PMI Manufacturing klesol z 55.9 na 54.9 v decembri, pod očakávaniami 55.3. Služby PMI klesli z 57.4 na 57.1, nad očakávanie 55.6. PMI Composite klesol z 56.1 na 55.6.

SNB stojí pat, aktualizuje predpovede inflácie na roky 2021 a 2022

SNB ponechala úrokovú sadzbu na netermínované vklady nezmenenú na úrovni -0.75 %, ako sa všeobecne očakávalo. Zostala tiež „ochotná intervenovať na devízovom trhu podľa potreby s cieľom čeliť tlaku nahor na švajčiarsky frank“. Švajčiarsky frank „zostáva vysoko cenený“.

Nové prognózy podmienenej inflácie na roky 2021 a 2022 boli revidované vyššie „predovšetkým kvôli vyšším dovozným cenám, a to všetko pre ropné produkty a pre tovary ovplyvnené globálnymi prekážkami dodávok“. Nová prognóza predstavuje 0.6 % na rok 2021, 1.0 % na rok 2022 a 0.6 % na rok 2023, v porovnaní so septembrovými prognózami 0.5 % na rok 2021, 0.7 % na rok 2022 a 0.6 % na rok 2023. Vychádzajú z predpokladu, že miera menovej politiky zostane na - 0.75 % na celom horizonte prognózy.

Čo sa týka ekonomiky, základným scenárom je „pokračovanie ekonomického oživenia v budúcom roku“. SNB očakáva v roku 3 rast HDP okolo 2022 %, pričom nezamestnanosť „pravdepodobne opäť trochu klesne“.

Japonský export vzrástol v novembri medziročne o 20.5 %, dovoz vzrástol o 43.8 % na rekordnú úroveň

Japonský export vzrástol v novembri medziročne o 20.5 % na 7367 miliárd JPY. Ide o deviaty mesiac nárastu za sebou, k čomu prispel nárast zásielok áut o 4.1 %. Vývoz do Číny vzrástol medziročne o 155.0 %. Dovoz vzrástol medziročne o 43.8 % na 8322 miliárd JPY. To je najväčšia zaznamenaná suma od roku 1979, ktorá sa zvýšila o 144.1% medziročne v palivách. Prebytok obchodnej bilancie dosiahol 955 miliárd JPY.

V sezónne upravenom vyjadrení export medzimesačne vzrástol o 5.3% na 7385 mld. JPY. Dovoz medzimesačne vzrástol o 5.9 % na 7872 miliárd. Obchodná bilancia vykázala deficit -487 mld. JPY.

Výroba japonského PMI klesla na 53.3, pričom oživenie pokračovalo s klesajúcou dynamikou

Japonský PMI Manufacturing v decembri klesol z 54.0 na 53.3. Služby PMI klesli z 53.0 na 51.1. PMI Composite klesol z 53.3 na 51.8.

Annabel Fiddes, ekonomická zástupkyňa riaditeľa IHS Markit, povedala: „Najnovšie údaje Flash PMI ukázali, že oživenie japonského súkromného sektora sa v decembri udržalo a zaokrúhlilo tak najlepší štvrťročný výkon od 4. štvrťroka 2018. Výrobcovia aj spoločnosti poskytujúce služby však signalizovali miernejšie sadzby. produkcie a rastu nových objednávok v porovnaní s novembrom, čo naznačuje zmiernenie dynamiky.

Zamestnanosť v Austrálii vzrástla v novembri o 366.1 tis., nezamestnanosť prudko klesla na 4.6 %

Zamestnanosť v Austrálii vzrástla v novembri o 366.1 tisíc, čo je viac, ako sa očakávalo na úrovni 200 tisíc. Zamestnanosť na plný úväzok vzrástla o 128.3 tis. Zamestnanosť na čiastočný úväzok vzrástla o 237.8 tis. Miera nezamestnanosti prudko klesla z 5.2 % na 4.6 %, čo je lepšie ako očakávanie 5.0 %. Miera účasti tiež vyskočila o 1.4 % na 66.1 %. Mesačné odpracované hodiny vo všetkých zamestnaniach medzimesačne vzrástli o 4.5 %.

Zverejnené aj výrobné PMI klesli z 59.2 na 57.4 v decembri. Služby PMI klesli z 55.7 na 55.1. PMI Composite klesol z 55.7 na 54.9.

HDP Nového Zélandu sa v 3.7. štvrťroku medzikvartálne znížil o -3 %, čo je lepšie, ako sa očakávalo

HDP Nového Zélandu medzikvartálne klesol o -3.7%, čo je lepšie, ako sa očakávalo -3% medzikvartálne. Za rok sa HDP medziročne znížil o -4.3%, oproti očakávaniam -0.3% medziročne. Odvetvia služieb medzikvartálne klesli o -1.6 %. Odvetvia vyrábajúce tovar medzikvartálne klesli o -2.7 %. Primárny priemysel medzikvartálne poklesol o -7.3 %.

Výhľad v polovici dňa GBP / USD

Denné otáčky: (S1) 1.3196; (P) 1.3239; (R1) 1.3306; Viac ...

Prelomenie podpory na úrovni 1.3351 GBP/USD a otočenie odporu naznačuje, že krátkodobé dno sa vytvorilo už na úrovni 1.3158. Ešte dôležitejšie je, že je to prvé znamenie, že korekcia z 1.4248 sa dokončila s tromi vlnami nadol na 1.3158, po ubránení kľúčovej strednodobej Fibonacciho úrovne 1.3164. Vnútrodenná odchýlka je späť nahor pre podporu 1.3570, ktorá najprv obrátila odpor. Pevný zlom tam potvrdí tento býčí prípad. Na druhej strane však trvalé prelomenie 1.3164 bude mať väčšie medvedie dôsledky.

Vo väčšom obraze sa teraz okamžite zameriavame na 38.2% retracement z 1.1409 na 1.4248 na 1.3164. Trvalý zlom bude tvrdiť, že celý vzostup z 1.1409 sa skončil na 1.4248, po odmietnutí dlhodobou rezistenciou 1.4376. To oživí strednodobú medvediu tendenciu a zacieli 61.8% retracement na 1.2493. Silný odraz zo súčasnej úrovne však tento prípad oživí a stúpajúci trend z 1.1409 stále prebieha a pravdepodobne je pripravený na obnovenie.

Aktualizácia ekonomických indikátorov