Минулого тижня очікування щодо розміру наступного підвищення ставки ФРС знову змінилися, коли акції були нижчими, ніж очікувані показники споживчої інфляції в США. Долар закінчився як найгірший показник, але він пізно повернувся після відновлення еталонної прибутковості казначейських облігацій. Дійсно, саме пізні розпродажі стерлінгів і євро, передостанніх і передостанніх, варті більшої уваги.
Тим часом повернення ризикованих настроїв підняло товарні валюти, причому найкраще показали новозеландський і австралійський долари. Швейцарський франк був третім за допомогою купівлі порівняно з іншими європейськими основними валютами.
Дивлячись у майбутнє, протистояння силам могло б утримати долар у нікуди. Зниження стерлінгів і євро може зайняти перше місце принаймні в найближчій перспективі.
Акції стабільні, прибутковість стійка, долар нікуди не йде
Інвестори знизили ставку на підвищення ставки ФРС на 75 базисних пунктів у вересні після нижчих, ніж очікувалося, показників CPI минулого тижня, які вказували на те, що інфляція нарешті досягла піку. Ціна ф’ючерсів на фонди ФРС становить лише 45% ймовірності зростання на 75 базисних пунктів, порівняно з 68% тиждень тому. Натомість існує 55% ймовірність підвищення лише на 50 б./с, порівняно з 32% тиждень тому.
Тим не менш, слід зазначити, що до вересневого засідання FOMC буде ще один набір даних про заробітну плату в несільськогосподарському секторі та CPI. Таким чином, поки рано щось робити для цієї зустрічі. Настрої можуть знову впасти.
Ця подія підвищила ризикові настрої, оскільки основні фондові індекси США завершили тиждень помітно вище. Закриття S&P 500 вище 55-тижневої EMA було ознакою зростання. Це додало до того, що корекція від 4818.62 вже завершилася трьома хвилями вниз до 3636.87. Тепер очікується подальше зростання, доки тримається підтримка 4112.09. Наступна ціль – 61.8% відновлення з 4818.62 до 3636.87 на 4367.19. Стійкий прорив там повинен прокласти шлях до зони опору 4637.30/4818.62 пізніше цього року. Такий розвиток подій зупинив би спробу зростання долара, зокрема проти сировинних валют.
Хоча прибутковість 10-річних облігацій США спочатку знизилася минулого тижня, вона зуміла швидко відновитись і закрити тиждень трохи вище на рівні 2.849. Немає жодних змін у думці, що перша ланка моделі консолідації від 3.483 завершилася на 2.525. TNX зараз на другому етапі консолідації. Стійка торгівля вище 55-денної EMA (зараз на рівні 2.860) прокладе шлях назад до ручки 3.000 і вище. Такий розвиток подій надасть долару певну підтримку, а також утримає відскок ієни.
Індекс долара продовжив корекцію з 109.29 до 104.63, але швидко відновився. DXY все ще тримається 55-денної EMA (зараз на рівні 105.28) і середньострокової підтримки каналу. Прогноз наразі не ведмежий, оскільки DXY все ще розглядається як учасник короткострокової моделі корекції. Це узгоджується з наведеними вище поглядами, згідно з якими настрої щодо ризику стримають зростання долара, тоді як стійкість дохідності обмежить падіння. Тобто долар загалом нікуди не дінеться.
Однак стійка торгівля нижче 55-денної EMA означатиме, що DXY знаходиться в середньостроковій коригувальній моделі, яка пошириться на підтримку кластера 101.29 (38.2% відновлення від 89.20 до 109.29 на 101.61).
Зниження в деяких кросах євро та стерлінгів
Зниження євро та фунтів стерлінгів було більш очевидним, зокрема щодо швейцарського франка та австралійського курсу. Тенденція до падіння EUR/CHF відновилася минулого тижня і впала до 0.9654. Не схоже, що довгостроковий прогнозований рівень 0.9650 забезпечить достатню підтримку для відскоку. І, в будь-якому випадку, прогноз залишатиметься ведмежим, поки триматиметься опір 0.9799. Стійкий прорив 0.9650 буде націлений на 100% проекцію 1.1149 до 0.9970 з 1.0513 на 0.9334.
GBP/CHF також відновив довгостроковий спадний тренд і впав до 1.1399. Прогноз залишатиметься ведмежим, доки триматиметься опір 1.1774. Наступна ціль – прогноз 161.8% від 1.3070 до 1.2134 з 1.2598 на 1.1084, що близько до 1.1107 (мінімум 2020 року).
GBP/AUD минулого тижня вирвався з короткострокової моделі консолідації та впав до 1.7024. Він відновлює тенденцію до зниження з 1.9218 (максимум 2022), а також з 2.0840 (максимум 2020). Найближча перспектива залишатиметься ведмежою, доки триматиметься опір 1.7649. Наступна мета – 61.8% проекція від 1.9218 до 1.7171 з 1.7649 на 1.6384.
EUR/AUD також відновив найближче падіння з 1.5396 і впав до 1.4391. Він на шляху до повторного тестування мінімуму 1.4318. Твердий прорив там відновить тенденцію до зниження з 1.6434 (максимум 2021 року) і з 1.9799 (максимум 2020 року). Наступною метою буде прогноз 61.8% від 1.9799 до 1.5250 з 1.6434 на 1.3623, що близько до довгострокової підтримки 1.3624 (мінімум 2017 року).
Тижневий прогноз USD/JPY
Минулого тижня курс USD/JPY піднявся до 135.57, але звідти різко впав. Тим не менш, спад утримувався вище підтримки 130.38. Початкове упередження залишається нейтральним цього тижня. Прогноз не змінився, тому коригувальний шаблон від 139.37 все ще розгортається. Торгівля в діапазоні між 126.35/139.37 триватиме деякий час. З іншого боку, прорив 130.38 буде націлений на 100% проекцію 139.37 до 130.38 з 135.57 на 126.58. З іншого боку, вище 135.57 відновиться відскок 130.38 для повторного тестування 139.37.
У ширшій картині падіння від середньострокової вершини 139.37 розглядається як корекція загальної висхідної тенденції від 101.18 (мінімум 2020 року). Хоча глибше падіння не можна виключити, прогноз залишатиметься позитивним, доки збережеться 55-тижнева EMA (зараз 122.70). Очікується, що довгостроковий висхідний тренд відновиться до 139.37 пізніше, після завершення корекції.
У довгостроковій перспективі зростання від 101.18 розглядається як частина тенденції до зростання від 75.56 (мінімум 2011 року). Подальше зростання очікується до 100% прогнозу від 75.56 (найнижчий рівень 2011 року) до 125.85 (максимальний рівень 2015 року) з 98.97 на 149.26, що близько до 147.68 (найвищий рівень 1998 року). Це залишатиметься кращим сценарієм доти, доки збережеться 55-тижневий EMA (зараз 122.70).
Signal2forex.com - кращі роботи та сигнали Forex
