أوتش! لم يتم إصدار بيانات التضخم الأمريكية وفقًا للخطة يوم أمس. سجل الرقم الرئيسي معدل تضخم بنسبة 8.3٪ في أغسطس ، أعلى من 8.1٪ الذي توقعه المحللون ، ولحسن الحظ ، أقل قليلاً من 8.5٪ في الشهر الماضي.
ومع ذلك ، تسارع تضخم أسعار المواد الغذائية في الولايات المتحدة إلى 11.4٪ ، من 10.9٪ المطبوعة في الشهر السابق بسبب ارتفاع أسعار الطاقة ، والحرب في أوكرانيا - التي عطلت إمدادات القمح ، والجفاف في البرازيل الذي وضع ضغطًا صعوديًا حادًا على تكاليف القهوة و تفشي أنفلونزا الطيور في يناير أدى إلى ارتفاع أسعار الدجاج والبيض.
بالإضافة إلى ذلك ، تسارعت معدلات التضخم الأساسية ، التي لا تأخذ في الاعتبار أسعار المواد الغذائية والطاقة المتقلبة ، أسرع من المتوقع إلى 6.3٪ ، في حين كانت التوقعات ارتفاعًا طفيفًا من 5.9٪ إلى 6.1٪.
على أقل تقدير ، لم تكن أحدث بيانات مؤشر أسعار المستهلك في الولايات المتحدة ناعمة كما كان يأمل المستثمرون ، كما أنها لم تكن متفائلة كما توقعها المستثمرون. تم تعويض الانخفاض بنسبة 10٪ في أسعار الطاقة من خلال ارتفاع الإيجارات والرعاية الطبية وأسعار المواد الغذائية. ارتفعت جميع البنود باستثناء الطاقة بنسبة 7.4٪ في الأشهر الثلاثة الماضية. كان ذلك أسرع من الأرقام المطبوعة الربيع الماضي.
لا داعي للقول إن الأمل في رؤية محور مسالم فيما يتعلق بسياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي (Fed) قد تلاشى بشكل واضح. النشاط في أسعار العقود الآجلة لصناديق الاحتياطي الفيدرالي لديه فرصة بنسبة 100٪ لرفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس على الأقل في اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة الأسبوع المقبل ، بينما هناك فرصة بنسبة 34٪ لرفع سعر الفائدة بمقدار 100 نقطة أساس الأسبوع المقبل.
قفزت الرهانات على أن المعدل المستهدف لبنك الاحتياطي الفيدرالي سوف يتجاوز 4٪ بحلول نهاية هذا العام إلى 80٪ من 25٪ قبل بيانات مؤشر أسعار المستهلكين أمس. من المتوقع أن يبلغ سعر الفائدة القياسي في الولايات المتحدة حوالي 4.3٪ في أوائل عام 2023.
والثرثرة حول إضراب محتمل للسكك الحديدية في الولايات المتحدة - والذي من شأنه أن يرسل صدمة أخرى لسلسلة التوريد في جميع أنحاء الاقتصاد - هو عامل جديد يمكن أن يمنع التضخم من الانخفاض هذا الشهر ، ويضيف إلى توقعات بنك الاحتياطي الفيدرالي المتشددة.
كان رد فعل السوق على مزيج الأخبار والبيانات السيئة عنيفًا يوم أمس
ارتفع عائد السندات الأمريكية لأجل سنتين بأكثر من 2٪ إلى 5٪ ، وقفز مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 3.80٪ ، وتراجعت الأسهم. تراجعت العقود الآجلة لمؤشر S & P1.50 بمجرد أن نرى بيانات التضخم تأتي ، وأغلق المؤشر الجلسة هبوطيًا بنسبة 500٪ ، بعد أن انخفض إلى ما دون علامة 4.30.
انخفض الآن كلا المحفزين الرئيسيين لحركتي السعر الصاعد منذ الصيف.
- كان ارتفاع الصيف بسبب تراجع توقعات بنك الاحتياطي الفيدرالي بسبب أحاديث الركود. قتل جيروم باول هذا الأمل في خطابه في جاكسون هول ، قائلاً إن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيشدد لمكافحة التضخم على الرغم من الأضرار التي لحقت بالاقتصاد. كانت تلك الضربة الأولى.
- بعد ذلك ، عادت الأسواق للوقوف على أقدامها على أمل أن يكون التضخم قد تباطأ بما يكفي للسماح لمجلس الاحتياطي الفيدرالي بتخفيف نبرته في وقت لاحق من هذا العام. كما أن بيانات التضخم الصادرة عن الأمس أطلقت هذا الأمل على الأرض أيضًا.
باختصار ، ذهب كل من الركود ومحفزات التضخم الأكثر ليونة الآن. ما يعنيه ذلك بالنسبة للسوق هو: يمكن لمؤشر S & P500 أن يواصل رحلته إلى الجنوب ، ويمكن أن نرى المؤشر ينخفض إلى 3800 علامة في الأسابيع المقبلة.
ينخفض الزيت ، ثم يرتفع
كما أثرت بيانات التضخم القوية ، التي عززت صقور بنك الاحتياطي الفيدرالي ، على توقعات النمو العالمي ، مما أدى إلى انخفاض برميل الخام الأمريكي إلى 81 دولارًا أولاً. لكن النفط تمكن من تعويض الخسائر بعد أنباء عن أن الولايات المتحدة ستعيد ملء احتياطيات النفط الاستراتيجية بأسعار تقل عن 80 دولارًا للبرميل. أعطى هذا الأخير دفعة للمشترين ودفع سعر البرميل إلى علامة 88 دولارًا. نحن حول 87 دولارًا هذا الصباح ، مع ذلك ، رأينا الجانب العلوي متوجًا عند المقاومة النفسية عند 90 دولارًا.
كل الأخبار هي أخبار سيئة للذهب
ذهب الذهب إلى ما دون المستوى 1700 دولار بعد بيانات التضخم الأمريكية ويحاول إيجاد أرضية حول هذا المستوى هذا الصباح.
إن احتمالات الذهب ضعيفة بالنسبة لكل من التوقعات المتشددة والمتشائمة من بنك الاحتياطي الفيدرالي. التوقعات المتشددة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي تعزز عوائد الدولار والعائد الأمريكي وتؤثر على شهية الذهب. من ناحية أخرى ، فإن توقعات بنك الاحتياطي الفيدرالي الحذرة تعزز الرغبة في المخاطرة ، وتدفع رأس المال إلى الأصول ذات المخاطر العالية والأفضل عوائد - مثل الأسهم ، تاركة الذهب وراءها. لذلك ، لا تزال المخاطر في الذهب مائلة إلى الاتجاه الهبوطي ، وهناك المزيد من الانخفاض نحو 1650 دولارًا.
اليوم: المزيد من بيانات التضخم
كشفت المملكة المتحدة للتو عن أحدث أرقام للتضخم هذا الصباح. جاء معدل التضخم في بريطانيا بنسبة 9.9٪ في أغسطس ، وأقل من علامة 10٪ ، وأقل من 10.2٪ الذي توقعه المحللون. كم رائع!
ومع ذلك ، فإن القراءة الأقل من المتوقع لم تقدم أي فائدة للجنيه الإسترليني. انخفض الجنيه ، الذي كان يعمل جيدًا فوق 1.17 قبل بيانات التضخم الأمريكية الزوج على الأرض أمس ، إلى ما دون 1.15 بعد إصدار مؤشر أسعار المستهلكين.
عبر القناة ، خفف الدولار القوي من المضاربين على ارتفاع اليورو مقابل الدولار الأميركي ودفع الزوج إلى ما دون التكافؤ مرة أخرى. تعتبر الأخبار التي تفيد بأن أوكرانيا تدفع القوات الروسية إلى الوراء إيجابية بالنسبة لليورو ، ولكن هناك فرصة ضئيلة لأن تكون أخبار الحرب المتفائلة لها اليد العليا ، عندما يكون الدولار قويًا للغاية في أعقاب بيانات التضخم المخيبة للآمال في الولايات المتحدة.
في وقت لاحق اليوم ، ستكشف الولايات المتحدة عن أحدث مؤشر لأسعار المنتجين. من المتوقع أن يكون مؤشر أسعار المنتجين قد تراجع من 9.8٪ إلى 8.8٪ في أغسطس. يمكن للشخصية الناعمة بدرجة كافية أن ترش بعض الماء على النار ، ولكنها لن تعكس الحالة المزاجية السيئة. من المرجح أن يظل الدولار قوياً ، ومن المرجح أن تظل الأسهم والذهب والعملات المشفرة تحت الضغط حتى يجد المستثمرون لمحة أخرى من الأمل ، في مكان ما في الظلام.
Signal2forex.com - أفضل الروبوتات وإشارات الفوركس
