原油とは？ 石油取引へのトレーダーの入門書

原油 は世界の主要なエネルギー源であり、広く取引されている商品です。 この記事では、原油の起源と歴史、価格に影響を与える主な要因、そしてこの資産を取引する主な理由について見ていきます。

主な話題：

• 何ですか 原油 そしてそれは何のために使われますか？
• 原油市場の主要プレーヤー
• 原油価格に影響を与える要因

原油とは何ですか?何に使われますか?

原油、または石油は天然に存在する化石燃料であり、現在世界の主要なエネルギー源です。 これは古代の有機物から作られており、蒸留してガソリン、ディーゼル、潤滑油などの燃料成分を生成することができ、それぞれがさまざまな産業用途に利用されています。

この商品は通常、掘削によって地下貯留層から抽出され、2019年現在、原油を最も大量に生産している国は米国、ロシア、サウジアラビアです。

原油が他のエネルギー資源や資産とどのように関係しているか、またそれらの取引方法を理解するには、当社のウェブサイトをご覧ください。 主要商品 ページで見やすくするために変数を解析したりすることができます。

ブレント原油とWTI原油について解説

原油の組成は供給源によって異なりますが、世界価格のベンチマークには XNUMX 種類が使用されます。 それは米国のウエスト・テキサス・インターミディエイト（WTI）と英国のブレント原油だ。 それらの違いは、構成、抽出場所、価格などの要因に基づいていますが、詳細と各資産の取引方法については、当社の WTI対ブレント 比較。

原油市場の有力者

石油輸出国機構 (OPEC) は 1960 年に設立されました。この機関は、競争を減らし、価格を利益の出る水準に維持することを目的として、加盟国に生産割り当てを設定しています。 OPECはクウェート、カタール、サウジアラビアによって支配されています（ホルムズ海峡を支配する）、アラブ首長国連邦。 一般にOPECが石油供給の大部分をコントロールしているが、2019年現在、米国は世界最大の産油国である。

世界市場に石油を供給する機関は、エクソンモービル、BP、ロイヤル ダッチ シェルなどの国際石油会社 (IOC) で構成されています。 これらは投資家が所有しており、私的利益を通じて株主価値の向上を目指しています。 しかし、サウジアラムコやガスプロムなどの国営石油会社、つまり NOC は、中央政府が全額または過半数を所有しています。

世界の石油生産における有力企業とその役割の詳細については、当社のウェブサイトを参照してください。 原油に関する8つの驚くべき事実.

原油の歴史

原油の歴史は、世界の供給は主にOPECによって制御されていたが、需要は米国によって牽引されていた今世紀初頭以来、多くの変化を経験してきました。 OPEC の指示とアジアの需要の急速な増加により、価格は 25 年 27 月のブレントで 2001 ドル、WTI で 140 バレルあたりのコストが 2008 ドルだったのが、XNUMX 年 XNUMX 月には両タイプとも XNUMX ドルまで上昇しました。 価格バブル.

しかし、過去112年間、技術の進歩と規制緩和により米国のシェールオイル生産量の増加が促進され、OPECから米国への権力の移行につながった。 価格は105年2014月にはブレントで36ドル、WTIで2016ドルだったが、70年65月にはどちらも2018ドル以下に下落した。OPECはロシアを含むいくつかの国と共謀して価格安定を目的とした「生産割当」を実施することで対抗した。 これらにより、XNUMX年XNUMX月までにバレル当たりのコストはブレントでXNUMXドル、WTIでXNUMXドルを超えた。

以下のチャートは、今世紀の米国原油価格のいくつかの重要な指標と変動の理由を示しています。

WTI原油 (2000-2019)

原油価格に影響を与えるものは何ですか?

原油価格は主に需要と供給によって影響を受け、供給と需要は供給停止、OPECの減産、季節性、消費パターンの変化などの要因によって影響を受けます。 これらの詳細と、それらが資産を取引する際に理解する必要がある基本的な要素である理由については、ガイドを参照してください。 原油の取引.

米ドルと石油の価格

その 米ドル と石油は歴史的に逆の関係にありました。 いつ USD 原油価格は伝統的にドルベースで高くなっています。 米国は長期にわたって石油の純輸入国であったため、より多くのドルを海外に送金する必要があるため、原油価格の上昇により米国の貿易収支赤字が増加した。 しかし、現代ではこの関係はあまり信頼できないパターンに従っていると考える人もいます。

間にはより予測可能な関連性があります。 カナダドルと原油価格。 たとえば、2019年の時点で、カナダは日量約XNUMX万バレルの石油および石油製品を米国に輸出しており、これはカナダドルに対する莫大な需要が生み出されていることを意味します。 米国の需要が増加すれば、より多くの石油が必要となり、多くの場合、原油価格の上昇を意味し、それに応じて原油価格の下落を意味する可能性がある。 USD / CAD。 逆に、米国の需要が減少すれば、原油価格も下落する可能性がある。 CAD 順番にドロップします。

原油を取引する理由

石油はダイナミックかつ不安定で流動性の高い市場であり、世界で最も取引される商品です。 このアセットを利用するメリットについて詳しくは、次のとおりです。

1. この資産の取引は不安定な性質を持っているため、人気があります。 スイングとデイトレーダー、最新のものに反応する人 原油価格のニュース。 取引にはリスクが伴いますが、石油市場を最も純粋な形での機会と見る人もいます。
2. 原油は流動的な市場であり、大量に取引されます。 これは、希望する価格ポイントで、より低い取引コストで取引を開始および終了できることを意味します。
3. 石油は、資産のボラティリティの影響を軽減するためのヘッジ戦略の一環として取引できます。
4. 石油の取引は、商品、株式、債券の多様なポートフォリオの一部となる可能性があります。

原油取引を始める方法

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