비은행 무역 금융 제공 업체는 시장 점유율을 높이려고합니다

신흥 시장(EM) 제조업체는 코로나 바이러스 전염병이 많은 제품에 대한 국제 수요를 감소시키기 전에도 어려움에 직면해 있었습니다.

아시아개발은행(ADB)은 지난해 1.5조2.5억 달러의 무역금융 요청이 거절된 것으로 추산했다.

200월 중순에 Stenn은 코로나바이러스 대유행의 영향을 받는 글로벌 기업에 유동성과 현금 흐름 관리를 제공하기 위해 XNUMX억 달러 규모의 새로운 금융 시설을 폐쇄했습니다. 그리고 XNUMX월 첫째 주에 회사는 새로운 자금 조달을 통해 핵심 무역 금융 프로그램이 XNUMX억 달러로 증가했다고 발표했습니다.

Stenn은 작년 말 영국, 미국 및 중국에서 700개 이상의 중대형 기업을 대상으로 실시한 설문 조사에서 알 수 있듯이 이러한 자금이 비은행 무역 금융의 수용 증가를 활용하는 데 도움이 되기를 희망합니다.

응답자의 80% 이상이 2020년에 무역 금융을 위해 전통적인 은행에서 대체 금융 제공자로 전환하는 것을 고려하고 있으며, 특히 중국 기업은 비은행 옵션을 모색하고 있다고 말했습니다.

Stenn의 Kerstin Braun 사장은 대부분의 제조업체가 코로나바이러스 위기 동안 유동성 보유량을 잠식해야 했으며 현재 많은 제조업체가 XNUMX주 정도의 현금 흐름으로 운영되고 있다고 말합니다.

일반적인 Stenn 클라이언트는 빠르게 변화하는 소비재 제조업체입니다.

올해 초 Braun은 회사가 '글로벌 무역이 없다면 글로벌 무역 금융도 없다'고 생각하고 있었음을 인정했지만, 선진 시장에서 더 큰 수입업체와 협력하는 EM 제조업체에 접근하는 것보다 수입업자와 직접 대화해야 합니다.

"과거에는 이러한 수입업자들이 공급업체를 압박하려 했을지 모르지만, 사회적 및 기업적 책임의 시대에 그들은 공급업체를 잃을 여유가 없다는 것을 점점 더 깨닫고 있습니다. 그래서 그들은 우리를 제조업체에 소개하고 있습니다."라고 그녀는 말합니다.

"그들에게 다가가서 우리는 그들이 상품을 선적하는 날에 돈을 받고 수입업자가 더 긴 신용 조건을 협상할 수 있도록 보장합니다."

비은행은 레거시 시스템에 의존하지 않기 때문에 고객을 더 빨리 온 보딩하고 자금을 조달 할 수 있습니다. 

 - 커스틴 브라운, 스텐

전 세계적으로 폐쇄 조치가 도입된 이후 지속 가능한 공급망을 만드는 데 훨씬 더 중점을 두었지만 무역 금융 격차에 대한 WEF의 추정치는 공급망이 중국에서 더 가난한 개발도상국으로 이동할 것이라는 가정에 근거했습니다.

그러나 코로나 바이러스의 결과 중 하나는 리쇼어링에 대한 의지가 증가한 것입니다.

Braun은 "이는 기업이 또 다른 팬데믹을 두려워하기 때문이 아니라 향후 관세 분쟁으로 인한 결과에 대처할 수 있는 능력을 높이기 위해 발생합니다."라고 말합니다. "그들은 공급망 결정에서 리쇼어링으로 인한 물류 비용 절감을 분명히 고려하고 있습니다."

자본

현재 위기와 2008년 글로벌 금융 위기의 분명한 차이점 중 하나는 은행의 자본이 풍부하다는 것입니다.

선도적인 상업 은행이 충분한 자본과 기업과의 기존(종종 장기간) 관계를 가지고 있다는 점을 감안할 때, 비은행 및 대체 대출 기관이 이러한 이점을 능가하기 위해 무엇을 제공할 수 있습니까?

Braun은 “과거에는 전형적인 은행 고객이었던 기업들이 우리에게 접근했습니다.”라고 설명합니다. “그들은 은행이 충분히 빨리 금융에 접근할 수 있는 프로그램을 수립할 수 없다고 우리에게 말하고 있습니다.

"비은행은 레거시 시스템에 의존하지 않기 때문에 고객을 더 빨리 온보딩하고 자금을 조달할 수 있습니다."

그녀는 개별 은행과 컨소시엄이 기술 솔루션, 특히 블록체인 사용과 관련하여 작업하고 있음을 인정하지만 전체 시장을 커버하지는 않을 것이라고 말했습니다.

"무역 금융은 여전히 ​​은행의 틈새 상품입니다."라고 그녀는 주장합니다.

250월에 Stenn은 영국의 51개 중대형 기업을 대상으로 한 설문 조사 결과를 발표했는데, 절반 이상(XNUMX%)이 브렉시트를 포함한 지정학적 긴장이 올해 비즈니스에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 예상했습니다.

그러나 불과 몇 달 만에 회사는 코로나바이러스와 결합된 하드 브렉시트가 관세에 대한 불확실성과 이미 취약한 회사를 밀어내는 서류 작업 증가의 전망과 함께 영국 회사에 완벽한 폭풍이 될 수 있다고 경고했습니다.

"우리의 위험은 상품 공급자에게 있는 것이 아니라 구매자가 우리에게 상환할 수 없는 데 있습니다."라고 Braun은 결론지었습니다. “강한 회사의 신용 등급도 거의 매일 악화되고 있으며 지정학적 불확실성은 이러한 추세를 가속화할 것입니다.

"이러한 맥락에서 어려운 상황에서 두 차례 자금을 조달할 수 있는 우리의 능력은 투자자들이 우리의 신용 관리 시스템을 신뢰한다는 것을 나타냅니다."