Сильный Non-Farm Payrolls поднимает настроения, доллар растет с колебаниями

Мировые фондовые рынки сегодня демонстрируют сильный отскок, поскольку Китай объявил о снижении требований к банковским резервам, чтобы помочь частному сектору и небольшим компаниям. Существует также чувство оптимизма, поскольку Китай и США наконец подтвердили, что торговые переговоры возобновятся в Пекине в начале следующей недели. Фьючерсы на США получают дополнительную поддержку от сильных данных по занятости в США. Сегодня DOW снова откроется резко выше. Доходность по американскому 10 за год также торгуется с повышением 0.0665 на 2.623, снова выше уровня 2.6.

Реакции на валютных рынках относительно приглушены. Доллар пока торгуется, чтобы отскочить против европейских валют и иены. Но пока нет четких обязательств. На сегодня сильнейшими являются австралийский и канадский доллар, за которыми следует стерлинг. Иена является самой слабой, если сравнивать с сильным ростом на этой неделе. Швейцарский франк является вторым слабым, поскольку неприятие риска ослабло. Основное внимание будет уделено комментариям председателя ФРС Джерома Пауэлла.

На европейских рынках FTSE вырос на 1.119%, DAX вырос на 1.59%, CAC вырос на 1.21%. Доходность немецкого 10 за год выросла на 0.037 на 0.192. Ранее в Азии индекс Nikkei снизился на -2.26%. Но Гонконг HSI вырос на 2.24%. Китай Шанхай SSE вырос на 2.05%. Сингапурский пролив Таймс вырос на 1.54%. Годовой доход от Японии в 10 упал с -0.0338 до -0.034.

Заработная плата в несельскохозяйственном секторе США выросла на 312k, среднечасовая заработная плата выросла на 0.4%

В США данные о заработной плате за пределами фермерских хозяйств опубликованы в целом впечатляюще сильными данными. Основные рабочие места выросли на 312k против ожиданий 178k в декабре. Это также самый высокий уровень с февраля 2018. Показатель предыдущего месяца также был пересмотрен с 155k на 176k. Уровень безработицы вырос до 3.9%, по сравнению с 3.7%. Но это связано с ростом доли участия с 62.9% до 63.1%. Среднечасовая прибыль выросла на 0.4% за месяц, превысив ожидания 0.3% за месяц.

В Канаде занятость выросла в декабре на 9.3k, превысив ожидания 5.0%. Уровень безработицы не изменился и составил 5.6%. RMPI упал -11.8% за месяц в ноябре. IPPI выросла на 0.8% по сравнению с предыдущим месяцем

China PBoC снижает RRR на 100bps для поддержки экономики

Народный банк Китая объявил о снижении нормативов обязательных резервов (RRR) на базовые показатели 100, чтобы «поддержать развитие реальной экономики, оптимизировать структуру ликвидности и снизить затраты на финансирование». RRR будет понижен на 0.5% в январе 15 и еще на 0.5% в январе 25. В настоящее время RRR составляет 1.4% для крупных банков и 12.5% для небольших банков. Кроме того, Средство Среднесрочного кредитования не будет возобновлено после истечения срока действия в Q1.

В своем заявлении РБК пообещал «продолжать проводить осмотрительную денежно-кредитную политику, поддерживать умеренную степень жесткости, не участвовать в наводнениях, переориентации и регулировании, поддерживать разумную и достаточную ликвидность, поддерживать разумный рост денежной массы и кредита социальное финансирование, стабилизация макроэкономического рычага и баланс внутренних и внешних балансов ».

Китай МОФКОМ подтвердил торговую встречу с США в Пекине января 7-8

Министерство торговли Китая подтвердило в кратком заявлении, что 7-8 января в Пекине пройдут американо-китайские торговые переговоры на уровне заместителей министров. Дата уточняется в телефонном звонке сегодня. После договоренности Си и Трампа в Аргентине будут проведены «позитивные и конструктивные обсуждения». Заместитель торгового представителя США Джеффри Джерриш возглавит группу со стороны США.

Услуги PMI в Великобритании выросли до 51.2, экономика выросла всего на 0.1% в Q4

Британские PMI-сервисы выросли до 51.2 в декабре, по сравнению с 50.4 и превзошли ожидания 50.8. Маркит отметил, что «скромный рост деловой активности и новой работы», «создание рабочих мест снижается до минимума 29-месяца», «деловая уверенность на втором-самом низком уровне после 2009».

Крис Уильямсон, главный бизнес-экономист IHS Markit, отметил, что «сектор услуг, как правило, играет важную роль в стимулировании экономического роста, но в настоящее время демонстрирует тревожные признаки потери пара на фоне усиления беспокойства по поводу Brexit. Последние два месяца 2018 стали свидетелями самого слабого взаимного расширения деловой активности с конца 2012 и подчеркивают, как срочно необходима ясность в отношении Brexit, чтобы предотвратить спад экономики ».

Кроме того, «В сочетании с неутешительным ростом в производственном и строительном секторах, скудное расширение сектора услуг, зарегистрированное в декабре, свидетельствует о росте экономики всего на 0.1% в последнем квартале 2018».

Также из Великобритании количество разрешений на ипотечное кредитование упало до 4k в ноябре против ожиданий 66k. Денежная масса M4 в ноябре выросла на 0.0% по сравнению с ожиданием 0.6% за месяц.

Индекс PMI в еврозоне превысил четырехлетний минимум, индекс потребительских цен замедлился до 1.6%.

Услуги PMI в еврозоне были завершены на 51.2 в декабре, по сравнению с ноябрьским 53.4. Композитный индекс PMI упал до 51.1, по сравнению с 52.7 предыдущего месяца. Это также самый низкий уровень за последние четыре года. Среди стран композитный индекс PMI Франции еще более ухудшился до 48.7, минимума за месяц 49. Индекс PMI Германии упал до 51.6, минимума 66-месяца. Италия, с другой стороны, восстановилась до 50, максимума 3-месяца.

Крис Уильямсон, главный экономист по бизнесу в IHS Markit, сказал: «В конце 2018 экономика еврозоны снова пошла вниз, значительно снизившись по сравнению с повышенными темпами в начале года. В декабре деловая активность росла самыми низкими темпами с конца 2014, так как приток новых работ едва увеличился ». Кроме того,« данные согласуются с ростом ВВП еврозоны чуть ниже 0.3% в четвертом квартале, но с квартальным импульсом роста, замедляющимся до 0.15% в декабре. »

Индекс потребительских цен в еврозоне замедлился до 1.6% в годовом исчислении в декабре, по сравнению с 2.0% в годовом исчислении и пропустил ожидание 1.8% в годовом исчислении. Базовый ИПЦ не изменился на уровне 1.0% в годовом исчислении. Индекс потребительских цен снизился на -0.3% по сравнению с предыдущим месяцем, 4.0% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года против ожиданий 0.2% по сравнению с прошлым годом, 4.1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Производство PMI в Японии: давление спроса относительно подавлено

Производство PMI в Японии завершено на 52.6 в декабре, по сравнению с ноябрьским минимумом 15 за месяц 52.2. Маркит отметил, что «в среднем по сравнению с Q4 наблюдается существенное расширение производства, но давление спроса остается слабым». Кроме того, «бизнес-оптимизм на самом низком уровне с ноября 2016». Джо Хейс из IHS Markit отметил в выпуске, что «данные опросов дают основание сохранять осторожность в отношении перспектив роста. В частности, давление спроса было относительно подавленным. Экспорт также снизился за месяц на фоне сообщений о вялых продажах в Европу и Китай. Падение доверия, седьмой раз, когда это происходило за многие месяцы, также свидетельствует о том, что компании становятся все менее оптимистичными в отношении перспектив на год. В связи с тем, что повышение налога с продаж вступит в силу, опасения по поводу долговременных условий спроса вызывают беспокойство ».

Среднесрочный прогноз EUR / USD

Daily Pivots: (S1) 1.1332; (P) 1.1371; (R1) 1.1434; Больше…..

EUR / USD заметно падает после того, как не смог удержаться выше 4 часа 55 EMA. Но, в конце концов, он остается в диапазоне 1.1270 / 1496, а внутрисуточный уклон остается нейтральным. С другой стороны, прорыв 1.1270 возродил медвежий тренд, что нисходящий тренд от 1.2555 все еще продолжается. Затем EUR / USD должен нацелиться на ключевой уровень Фибоначчи 1.1186. С другой стороны, устойчивый прорыв 1.1496 возродит случай краткосрочного разворота на условии бычьей конвергенции в дневном MACD. Смещение будет снова повернуто вверх для сопротивления 1.1621. Прорыв нацелится на сопротивление ключа 1.1814 следующим.

В большей картине, пока поддерживается сопротивление 1.1814, тенденция снижения вниз по течению от верхней части среднесрочного 1.2555 все еще продолжается и должна нацеливать 61.8% отката 1.0339 (2017 low) на 1.2555 в 1.1186. Устойчивый перерыв проложит путь для повторного тестирования 1.0339. Однако прорыв 1.1814 подтвердит завершение такого понижательного тренда и превратит среднесрочную перспективу бычьей.

Обновление экономических показателей