CAD падает после No So Hawkish BoC, акции восстанавливаются

Канадский доллар заметно упал в начале американской сессии после гораздо менее ястребиного, чем ожидалось, решения Банка Канады по процентной ставке. Центральный банк стоит на месте, снижая прогнозы как инфляции, так и роста. На других валютных рынках иена торгуется в целом ниже по отношению к швейцарскому франку, так как фондовые рынки демонстрируют сильный отскок. Между тем, австралиец также пытается продлить восстановление. Но тогда следующие шаги будут зависеть, во-первых, от FOMC позже в тот же день и развития вокруг Украины.

С технической точки зрения, мы считаем, что некоторые уровни сопротивления в кроссах с йеной должны быть пройдены с уверенностью, если настроения действительно снова повернут к риску. Уровни включают незначительное сопротивление 115.05 для USD/JPY, незначительное сопротивление 130.07 для EUR/JPY, незначительное сопротивление 155.38 для GBP/JPY, незначительное сопротивление 82.07 для AUD/JPY.

На момент написания DOW вырос на 1.11%. S&P 500 вырос на 1.61%. NADSAQ вырос на 2.19%. Доходность 10-летних облигаций осталась неизменной на уровне 1.776. В Европе индекс FTSE вырос на 2.01%. DAX вырос на 2.63%. CAC вырос на 2.63%. Доходность 10-летних облигаций Германии выросла на 0.0086 до -0.068. Ранее в Азии индекс Nikkei упал на 0.44%. HSI в Гонконге вырос на 0.19%. China Shanghai SSE выросла на 0.66%. Singapore Strait Times выросли на 0.73%. Доходность японских 10-летних облигаций JGB упала на -0.0009 до 0.140.

Некоторые превью на Fed:

Банк Канады сохраняет ставку овернайт на уровне 0.25%, снижая прогнозы ВВП и ИПЦ

Банк Канады оставил сегодня ставку овернайт без изменений на эффективной нижней границе 0.25%. Банковская ставка удерживается на уровне 0.50%, а депозитная ставка сохраняется на уровне 0.25%. Центральный банк также заявил, что «с учетом того, что общий экономический спад теперь преодолен, Банк отменил свое исключительное перспективное руководство по своей директивной процентной ставке».

Центральный банк занимает ястребиную позицию и заявил, что «Совет управляющих ожидает, что процентные ставки необходимо будет повысить, причем сроки и темпы этого повышения будут определяться обязательством Банка по достижению целевого уровня инфляции в 2%».

Фаза реинвестирования облигаций будет продолжена. Запасы государственных облигаций будут «примерно постоянными, по крайней мере, до тех пор, пока они не начнут повышать учетную ставку».

В новых экономических прогнозах Банк Канады понизил прогнозы роста ВВП на 2022 год с 4.3% до 4.0% и на 2023 год с 3.7% до 3.5%. Банк Канады заявил, что экономическое воздействие Omicron, как ожидается, будет менее серьезным, чем предыдущие волны. «Затем ожидается, что экономический рост восстановится и останется устойчивым в течение прогнозируемого горизонта благодаря потребительским расходам на услуги и поддержке экспорта и инвестиций в бизнес».

Прогнозы ИПЦ на 2022 год были снижены с 4.2% до 3.4%, но сохранены на уровне 2.3% на 2023 год. постепенно приближайтесь к цели в течение прогнозируемого периода».

Дефицит торгового баланса товаров США увеличился до 101 млрд долларов в декабре

Экспорт товаров из США вырос на 2.2 млрд долларов США до 157.3 млрд долларов США в декабре. Импорт товаров вырос на 5.1 млрд долларов США до 258.3 млрд долларов США. Дефицит торговли товарами увеличился до -101.0 млрд долларов США по сравнению с ожидаемым значением -96.1 млрд долларов США.

Запасы оптовой продажи выросли на 2.1% м/м до 789.4 млрд долларов США. Розничные запасы выросли на 4.4% м/м до 643.8 млрд долларов США.

Правительство Германии снизило прогноз роста на 2022 год до 3.6%

Правительство Германии понизило прогноз роста на 2022 год до 3.6% по сравнению с октябрьским прогнозом в 4.1%. Это все еще заметно выше, чем предварительный показатель 2021 года в 2.7%.

«Последствия пандемии коронавируса все еще заметны, и многим компаниям все еще приходится с ними бороться», — сказал министр экономики Роберт Хабек. «Тем не менее, наша экономика по-прежнему устойчива».

«Во время все еще трудной фазы восстановления экономики мы продолжим программы помощи компаниям и политику увольнений», — отметил он. «С ростом уровня вакцинации вскоре станет возможным устойчивое сдерживание пандемии и сокращение помощи в кризисных ситуациях. Тогда восстановление экономики заметно ускорится».

Банк Японии: рост экономики в 2022 году значительно превысит потенциал

В Сводке мнений на заседании 17-18 января Банк Японии заявил, что «рост в экономике Японии стал очевидным», и экономика, «вероятно, продолжит умеренное восстановление». В 2022 финансовом году «весьма вероятно, что он будет расти темпами, которые намного превышают его потенциальные темпы роста».

Тем не менее, следует обратить внимание на риск распространения COVID-19 в Китае, который может оказать «негативное влияние на экономику Японии из-за понижательного давления на внешний спрос и усиления ограничений со стороны предложения».

Ожидается, что индекс потребительских цен «превысит 1 процент» и может «на мгновение подняться до уровня, близкого к 2 процентам» с апреля 2022 года. Затем будет «важно проанализировать, что стоит за этой инфляцией и окажется ли она устойчивой».

Один из членов отметил, что «ключевым фактором в оценке лежащей в основе тенденции ИПЦ является динамика заработной платы. Для того чтобы ИПЦ увеличивался как тенденция, необходимо, чтобы цены на услуги росли вместе с ростом заработной платы.

Также в Японии индекс цен на корпоративные услуги вырос на 1.1% в годовом исчислении в декабре, что совпало с ожиданиями.

Средние дневные перспективы USD / CAD

Daily Pivots: (S1) 1.2595; (P) 1.2632; (R1) 1.2666; Больше…

Внутридневной уклон в паре USD/CAD остается нейтральным, и дальнейший рост слегка в пользу с неповрежденной незначительной поддержкой на уровне 1.2553. Откат от 1.2964 должен был завершиться тремя волнами вниз к 1.2448. Выше 1.2700 пара сначала нацелится на сопротивление 1.2812, а затем на 1.2963. С другой стороны, второстепенная поддержка ниже 1.2553 вернет смещение к 1.2448.

В более широком плане основное внимание уделяется откату на 38.2% от 1.4667 (максимум 2020 г.) до 1.2005 (минимум 2021 г.) на отметке 1.3022. Устойчивый прорыв должен подтвердить, что нисходящий тренд от 1.4667 завершился после защиты долгосрочной кластерной поддержки 1.2061. Далее будет наблюдаться дальнейший рост к откату на 61.8% на отметке 1.3650. Однако откат к 1.3022 сохранит среднесрочное медвежье настроение. Прорыв уровня 1.2005 возобновит нисходящий тренд с уровня 1.4667, что также несет в себе большие медвежьи последствия.

Обновление экономических показателей