ดอลลาร์แคนาดาแข็งแกร่งจากความเชื่อมั่นต่อความเสี่ยงตามที่ BoC รอคอย

หลังจากผลตอบแทนจากความเชื่อมั่นต่อความเสี่ยง สกุลเงินสินค้าโภคภัณฑ์เป็นสกุลเงินที่มีผลงานดีที่สุดสำหรับสัปดาห์ ในทางกลับกัน ฟรังก์สวิสและเยนมีการซื้อขายที่ต่ำกว่าในวงกว้าง ตามด้วยยูโรและดอลลาร์ ปฏิทินเศรษฐกิจวันนี้ค่อนข้างเบา และเน้นหลักอยู่ที่การตัดสินใจนโยบายของ BoC ในเวลาเดียวกัน เราจะดูว่าการฟื้นตัวของตลาดหุ้นที่แข็งแกร่งสามารถผลักดันให้ดัชนีสำคัญๆ ของสหรัฐฯ กลับสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ได้หรือไม่

ในทางเทคนิค การรีบาวด์ของคู่เงินเยนค่อนข้างน่าผิดหวังจนถึงตอนนี้ เมื่อพิจารณาจากการเพิ่มขึ้นอย่างแข็งแกร่งของหุ้น เราจะจับตาดูแนวต้านรอง 113.94 ใน USD/JPY, 128.77 แนวต้านรองใน EUR/JPY และแนวต้าน 152.35 ใน GBP/JPY เพื่อวัดว่าทั้งคู่อยู่ในช่วงฟื้นตัวหรือไม่

ในเอเชีย ในขณะที่เขียน Nikkei เพิ่มขึ้น 1.19% ฮ่องกง HSI ลดลง -0.10% ประเทศจีน เซี่ยงไฮ้ SSE เพิ่มขึ้น 0.73% สิงคโปร์สเตรทไทม์สลดลง -0.23% อัตราผลตอบแทน JGB อายุ 10 ปีของญี่ปุ่นลดลง -0.0011 ที่ 0.054 ข้ามคืน DOW เพิ่มขึ้น 1.40% S&P 500 เพิ่มขึ้น 2.07% NASDAQ เพิ่มขึ้น 3.03% อัตราผลตอบแทนอายุ 10 ปีเพิ่มขึ้น 0.046 เป็น 1.480

BoJ Amamiya: ไม่ต้องปรับการผ่อนคลายการเงินขนาดใหญ่ในปัจจุบัน

Masayoshi Amamiya รองผู้ว่าการ BoJ กล่าวในการปราศรัยว่าอัตราเงินเฟ้อของญี่ปุ่นยังคง "ต่ำกว่าเป้าหมายเสถียรภาพราคาที่ 2 เปอร์เซ็นต์" ดัชนีราคาผู้บริโภคคาดว่าจะอยู่ที่ประมาณ 1% แม้ในปีงบประมาณ 2023 ซึ่งเป็นจุดสิ้นสุดของรอบระยะเวลาประมาณการปัจจุบัน ดังนั้น BoJ จะ “ดำเนินการผ่อนคลายทางการเงินอย่างแข็งแกร่งอย่างต่อเนื่อง” ภายใต้ QQE ปัจจุบันที่มีการควบคุมเส้นอัตราผลตอบแทน

ขณะที่ธนาคารกลางในสหรัฐฯ และยุโรปเพิ่งเริ่มปรับนโยบายการเงิน แต่สถานการณ์ในญี่ปุ่นกลับแตกต่างออกไป Amamiya กล่าวว่า "จากการพัฒนาราคาในญี่ปุ่นที่ฉันอธิบาย ฉันคิดว่ามันสมเหตุสมผลแล้วที่ธนาคารไม่จำเป็นต้องปรับการผ่อนคลายทางการเงินในวงกว้างในปัจจุบัน"

นอกจากนี้ จากประเทศญี่ปุ่น GDP ลดลง -0.9% qoq ในไตรมาสที่ 3 ปรับลดลงจากประมาณการเดิมที่ -0.8% qoq GDP deflator ลดลง -1.2% yoy เกินดุลบัญชีเดินสะพัดขยายเป็น 1.03T ในเดือนตุลาคม

CAD/JPY ฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่งเมื่อ BoC อยู่ในโฟกัส

ด้วยปฏิทินเศรษฐกิจที่เบา ประเด็นหลักจะอยู่ที่การตัดสินใจนโยบายการเงินของ BoC ในวันนี้ คาดว่าจะไม่มีการเปลี่ยนแปลงเนื่องจากศูนย์กลางเพิ่งหยุดการซื้อสินทรัพย์ในเดือนตุลาคม นอกจากนี้ ในแถลงการณ์ดังกล่าว BoC ได้เลื่อนเวลาสำหรับการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยครั้งแรกเป็น “ในช่วงกลางปี ​​2022” เมื่อเทียบกับประมาณการครั้งก่อนของ “ครึ่งหลังของปี 2022” ด้วยความไม่แน่นอนที่อยู่รายรอบ Omicron ธนาคารกลางมักจะรักษาวาทศาสตร์ไม่เปลี่ยนแปลงมากกว่าไม่

ตัวอย่างบางส่วนใน BoC:

ดอลลาร์แคนาดากำลังดีดตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งในสัปดาห์นี้ ส่วนหนึ่งมาจากผลตอบแทนจากความเชื่อมั่นต่อความเสี่ยง ควบคู่ไปกับราคาน้ำมันที่ฟื้นตัว การดึงกลับของ CAD/JPY จาก 93.00 อาจเสร็จสิ้นที่ 87.68 หลังจากแตะ 61.8% การย้อนกลับของ 84.65 ถึง 93.00 ที่ 87.83

การซื้อขายที่ยั่งยืนเหนือ EMA 55 วัน (ตอนนี้ที่ 89.78) จะยืนยันกรณีนี้และปูทางสำหรับการทดสอบระดับสูง 93.00 ต่อไป นอกจากนี้ เนื่องจาก CAD/JPY ได้ปกป้องแนวรับระยะกลางและ EMA 55 สัปดาห์ได้เป็นอย่างดี แนวโน้มขาขึ้นทั้งหมดจาก 73.80 อาจพร้อมที่จะกลับมาทำงานต่อจนถึง 93.00 ในกรณีนี้

อย่างไรก็ตาม การซื้อขายที่ร่วงลงอีกครั้งและต่อเนื่องที่ต่ำกว่า 87.83 จะทำให้โฟกัสกลับไปที่การสนับสนุนโครงสร้างระยะกลางที่สำคัญ 84.65

รายวัน Outlook USD / CAD

Pivots รายวัน: (S1) 1.2594; (P) 1.2681; (R1) 1.2726; มากกว่า…

โฟกัสทันทีอยู่ที่ 1.2639 ใน USD/CAD โดยลดลงอย่างมากจาก 1.2852 เบรกแน่นจะมีเถียงว่ารีบาวน์จาก 1.2286 อาจจะจบที่ 1.2852 การร่วงลงที่ลึกขึ้นจะเห็นย้อนกลับไปที่ EMA 55 วัน (ตอนนี้ที่ 1.2592) การหยุดพักอย่างต่อเนื่องจะทำให้แนวรับ 1.2286 ตกต่ำลง อย่างไรก็ตาม การดีดตัวขึ้นจากระดับปัจจุบันและการทะลุแนวต้านเล็กน้อยที่ 1.2742 จะยังคงอยู่ในภาวะตลาดกระทิงในระยะสั้นและนำมาทดสอบซ้ำที่ 1.2852

ในภาพรวม แนวโน้มระยะกลางยังคงเป็นกลางในตอนนี้ ทั้งคู่ดึงแนวรับจาก 1.2061 คลัสเตอร์และดีดตัวขึ้น กระนั้น upside ถูกจำกัดต่ำกว่า 38.2% retracement ที่ 1.4667 ถึง 1.2005 ที่ 1.3022 กลับหัวกลับหางที่ 1.3022 น่าจะยืนยันกรณีของการกลับตัวของรั้นในระยะกลาง อย่างไรก็ตาม การหลุด 1.2286 จะทำให้โฟกัสกลับมาที่ 1.2005 ที่ต่ำอีกครั้ง

การปรับปรุงตัวบ่งชี้เศรษฐกิจ