Diễn biến của thị trường chứng khoán toàn cầu ngày càng gia tăng trong tuần trước với các chỉ số chính kết thúc trong sắc đỏ đậm. Trong tuần, Nikkei có thành tích tệ nhất và mất -5.98%. S&P 500 là chỉ số tệ nhất ở Mỹ và giảm -3.94%. NASDAQ đóng cửa giảm -3.78%, DOW giảm -2.97%. Ở Châu Âu, DAX tệ nhất, đóng cửa tuần giảm -3.06%. CAC theo sau và giảm -2.31%. FTSE tương đối kiên cường nhờ sự rơi tự do của Sterling và đóng cửa chỉ ở mức -1.56%. Trung Quốc Shanghai SSE đi ngược xu hướng và đóng cửa tăng 1.90%.
Xu hướng tìm đến nơi trú ẩn an toàn đã khiến lợi suất trái phiếu toàn cầu giảm mạnh. Lợi suất kỳ hạn 30 năm của Mỹ mất -0.067 xuống 3.317, lợi suất 10 năm mất -0.121 xuống 3.077, lợi suất 5 năm mất -0.145 xuống 2.907. Sự suy giảm nghiêm trọng hơn ở đầu ngắn hơn. Lợi suất trái phiếu 10 năm của Đức giảm -0.101 xuống 0.362. Nó ở trên 0.5 chỉ hai tuần trước. Ngay cả lợi suất trái phiếu 10 năm của Ý cũng giảm -0.152 xuống 3.429. Mặc dù vậy, mức chênh lệch giữa Đức-Ý vẫn ở mức trên 300. Lợi suất JGB kỳ hạn 10 năm của Nhật Bản giảm -0.036 xuống 0.114, là 0.15 một tuần trước.
Trên thị trường tiền tệ, Yên kết thúc hợp lý với tư cách là đồng tiền có tâm lý e ngại rủi ro mạnh nhất, đặc biệt khi cho rằng Nikkei là đồng tiền có thành tích tệ nhất. Đồng đô la kết thúc ở mức mạnh thứ hai. Tuy nhiên, đồng bạc xanh đã phải vật lộn để mở rộng lợi nhuận chống lại tất cả trừ Euro và Sterling. Ngoài ra, do tình trạng bán tháo ngày càng sâu sắc ở thị trường Mỹ, các nhà đầu tư đã giảm đặt cược vào lộ trình lãi suất của Fed vào năm 2019. Đồng bạc xanh có thể mất nhiều cơ hội hơn nếu bộ dữ liệu sắp tới, ISM và NFP gây thất vọng. Đô la Canada mạnh thứ ba sau đợt tăng lãi suất diều hâu của BoC.
Đồng bảng Anh là quốc gia yếu nhất trong tình trạng bế tắc của Brexit và vẫn chưa có dấu hiệu nào cho thấy thỏa thuận rút tiền có thể được thực hiện 100%. Hơn nữa, thậm chí không có dấu hiệu nào cho thấy hội nghị thượng đỉnh Brexit của EU sẽ được tổ chức vào tháng 2019. Tuy nhiên, quan điểm của Sterling thực sự có chút khó khăn. NIESR dự báo tỷ giá BoE sẽ rất tích cực vào năm XNUMX nếu Brexit không có thỏa thuận xảy ra. Chúng tôi sẽ đề cập đến điều đó bên dưới. Đô la New Zealand là đồng tiền yếu thứ hai. Đồng Euro đứng thứ ba do bị đè nặng bởi cuộc tranh chấp ngân sách giữa Ý và EU cũng như dữ liệu kinh tế yếu kém.
LƯU Ý: nếu bạn không có thời gian để tìm kiếm các chiến lược và nghiên cứu tất cả các công cụ giao dịch, bạn không có thêm tiền để thử nghiệm và sai sót, mệt mỏi với việc chấp nhận rủi ro và chịu lỗ - hãy giao dịch với sự trợ giúp của chúng tôi tốt nhất forex robot được phát triển bởi các chuyên gia của chúng tôi. Ngoài ra, bạn có thể thử nghiệm trong Metatrader của chúng tôi forex auto scalper robot miễn phí tải về .
Các nhà đầu tư hiện ít chắc chắn hơn về việc tăng lãi suất của Fed vào năm 2019 sau sự sụp đổ của thị trường chứng khoán
Nhận xét của các quan chức Fed nói chung là diều hâu và khẳng định việc tiếp tục tăng lãi suất cho đến khi ở mức trung lập. Ngay cả sự bổ sung mới của Trump, Phó Chủ tịch Fed Richard Clarida cũng ủng hộ việc loại bỏ dần chính sách tiền tệ. Tuy nhiên, các nhà đầu tư đang bắt đầu nghĩ khác. Việc tăng lãi suất vào tháng 44 hiện vẫn là một thỏa thuận đã được thực hiện nhưng bức tranh đã thay đổi sau đó. Trong tháng 2.50, hợp đồng tương lai của quỹ liên bang hiện chỉ định giá khoảng 2.75% khả năng xảy ra một đợt tăng lãi suất khác lên 56-49%. Tỷ lệ này thấp hơn nhiều so với mức 2.75% một tuần trước và thậm chí còn thấp hơn 3.00% một tháng trước. Trong tháng 26.5, khả năng xảy ra một đợt tăng lãi suất nữa lên 36.3-30.1% là XNUMX%, so với XNUMX% một tuần trước và XNUMX% một tháng trước. Sự thay đổi trong kỳ vọng của Fed có thể hạn chế nỗ lực phục hồi của Dollar trong thời gian tới hoặc thậm chí thúc đẩy sự đảo chiều.
Về mặt kỹ thuật, chỉ số Dollar đã tăng lên mức cao nhất là 96.86 vào tuần trước. Bây giờ là thời điểm hoàn hảo để chỉ số này đảo chiều trong thời gian tới vì nó ở mức cao gần 96.98. Việc phá vỡ mức thấp của tuần trước ở mức 95.46 sẽ gợi ý mức kháng cự chính 96.98 bị từ chối. Và sự hợp nhất từ 96.98 sau đó sẽ kéo dài với một chặng giảm khác hướng tới mức thoái lui 38.2% từ 88.25 đến 96.98 ở 93.64. Tuy nhiên, sự phá vỡ quyết định ở mức 96.98 sẽ xác nhận việc nối lại xu hướng tăng trung hạn từ mức 88.25.
Sự điều chỉnh của S&P 500 từ mức 2940.91 đã tiếp tục vào tuần trước và lấy đi đường EMA 55 tuần một cách dứt khoát. Nhìn tổng thể không thay đổi. Là một trường hợp ít giảm giá hơn, SPX chỉ đang điều chỉnh xu hướng tăng từ 1810.10 lên 2940.91. Mức giảm sâu hơn sẽ được nhìn thấy ở mức thoái lui 38.2% ở mức 2508.94 trước khi hoàn thành việc điều chỉnh. Nếu đó là những gì sắp xảy ra, nó sẽ phù hợp với một đợt giảm giá khác của chỉ số Dollar trong thời gian tới. Và, khi tâm lý ổn định sau đợt điều chỉnh, khi SPX phục hồi từ mức 2508.94, chỉ số Dollar có thể có điều kiện để vượt qua ngưỡng kháng cự quan trọng 96.86 một cách chắc chắn. Nhưng tất nhiên, chúng ta không thể biết chắc mọi việc sẽ diễn ra như thế nào trừ khi chúng ta có một quả cầu pha lê.
Triển vọng kinh tế xấu đi đè nặng lên Euro và DAX
Ủy ban châu Âu đã chính thức từ chối ngân sách của Ý vào tuần trước. Phản hồi từ chính phủ Ý rất rõ ràng… nó sẽ không thay đổi bất cứ điều gì trong ngân sách. Tuy nhiên, Bộ trưởng Kinh tế Giovanni Tria cũng nói rõ rằng sự lây lan giữa Đức và Ý hiện nay là không bền vững. Và theo cách nói của ông, đó “không phải là do hậu quả của nó đối với việc thanh toán lãi vay”, mà là “tác động của nó đối với những bộ phận yếu nhất của hệ thống ngân hàng”. Người ta ước tính rằng một số ngân hàng nhỏ sẽ cần tái cấp vốn nếu chênh lệch lãi suất tăng lên mức 400. Và trong trường hợp đó, sự can thiệp của chính phủ có thể gây ra nhiều vấn đề hơn nữa.
Ngoài Ý, sự suy thoái tại khu vực đồng tiền chung châu Âu cũng là yếu tố đè nặng lên đồng Euro. Tổng hợp PMI của Eurozone đã giảm đáng kể xuống 52.7 trong tháng 25, chạm mức thấp nhất trong XNUMX tháng. Nhà kinh tế trưởng Chris Williamson của Markit lưu ý trong thông cáo rằng “mặc dù thước đo giá của cuộc khảo sát vẫn ở mức cao và gần với mức cao nhất trong XNUMX năm, chỉ số PMI tổng thể đã giảm xuống mức phù hợp với xu hướng nới lỏng chính sách tiền tệ để ngăn chặn bất kỳ sự suy giảm nào nữa của tăng trưởng kinh tế.” Chủ tịch ECB Mario Draghi tỏ ra tự tin trong cuộc họp báo sau cuộc họp tuần trước. Nhưng giọng điệu có thể thay đổi nếu triển vọng tiếp tục xấu đi trong thời gian tới.
DAX là chỉ số chính ở châu Âu hoạt động kém nhất vào tuần trước, một phần do tổng hợp PMI của Đức giảm xuống mức thấp nhất trong 41 tháng ở mức 52.7 vào tháng 61.8. Mức thoái lui 9214.09% từ 13596.89 đến 10888.31 tại 13596.89 là tuyến phòng thủ tiếp theo. Hiện tại, chúng tôi vẫn đang áp dụng quan điểm ít bi quan hơn rằng việc giảm từ mức 9214.09 chỉ điều chỉnh xu hướng tăng từ mức 10888.31. Tuy nhiên, việc tăng tốc giảm hơn nữa thông qua 92.14.09 sẽ bắt đầu chuyển sang trường hợp nó đang điều chỉnh một xu hướng tăng thậm chí còn lớn hơn, do điều kiện phân kỳ giảm cũng xuất hiện trong MACD hàng tuần. Trong trường hợp đó, việc phá vỡ mức hỗ trợ XNUMX sẽ trở thành hiện thực. Và đó có thể là tín hiệu cho thấy nhiều rắc rối hơn ở các thị trường khác trên thế giới. (nếu bạn muốn có lợi nhuận ngày càng tăng, hãy sử dụng ngoại hối bot)
NIESR công bố dự báo lãi suất thú vị, chờ đợi Báo cáo lạm phát của BoE
Viện Nghiên cứu Kinh tế và Xã hội Quốc gia Anh (NIESR) đưa ra dự báo khá thú vị vào tuần trước. Theo kịch bản chính “Brexit mềm, tăng trưởng GDP sẽ nhảy vọt lên 1.9% vào năm 2019 trước khi giảm xuống 1.6% vào năm 2020. Lạm phát sẽ chậm lại ở mức 1.9% vào năm 2019 và sau đó tăng trở lại lên 2.1% vào năm 2020. Tỷ lệ thất nghiệp sẽ giảm xuống mức 4.0% vào năm 2019”. 4.5% vào năm 2020 và sau đó tăng trở lại 1.3% vào năm 2019. Trong khi đó, Lãi suất Ngân hàng BoE được dự đoán là 1.8% vào cuối năm 2020 và XNUMX% vào cuối năm XNUMX.
Theo kịch bản Brexit không thỏa thuận, tăng trưởng GDP sẽ giảm mạnh xuống mức 0.3% vào năm 2019 và duy trì ở mức đó trong năm 2020. CPI sẽ tăng lên 3.2% vào năm 2019 sau đó giảm xuống 2.6% vào năm 2020. Tỷ lệ thất nghiệp sẽ tăng vọt lên 5.3% vào năm 2019. và tệ hơn nữa đến 5.8% vào năm 2020. Và trong trường hợp đó, do lạm phát cao hơn nhiều, Lãi suất Ngân hàng BoE sẽ tăng lên 2.6% vào cuối năm 2019 và giảm xuống 2.5% vào cuối năm 2020. Tức là, khi xem xét Ngân hàng Lãi suất ở mức 0.75%, sẽ có 25 lần tăng lãi suất XNUMX điểm cơ bản vào năm tới!
Đồng thời, chúng ta hãy xem lộ trình điều chỉnh của BoE đối với Tỷ giá Ngân hàng mà họ đã áp dụng trong Báo cáo Lạm phát tháng 0.9. Lãi suất Ngân hàng sẽ đạt 2019% vào cuối năm 1.1 và sau đó là 2020% vào cuối năm 2019. Nghĩa là, một lần tăng lãi suất hoặc ít hơn vào năm 2020 và có thể một hoặc thậm chí không tăng lãi suất vào năm XNUMX. Theo cả hai kịch bản, dự báo về Lãi suất Ngân hàng của NIESR gay gắt hơn nhiều so với con đường điều hòa của BoE.
BoE sẽ họp trong tuần này và không ai mong đợi bất kỳ thay đổi nào trong chính sách chính sách tiền tệ. Tuy nhiên, Báo cáo lạm phát hàng quý mới sẽ thu hút nhiều sự chú ý.
Chức vụ tự động kinh doanh
Vào thứ Sáu, có vẻ như lệnh bán AUD/USD của chúng tôi (được bán ở mức 0.7100, cập nhật lần cuối tại đây) cuối cùng đã hoạt động tốt khi cặp tiền này phá vỡ mức thấp 0.7040. Nhưng sau đó chúng tôi nhanh chóng bị dừng lại ở mức hòa vốn khi cặp tiền này phục hồi mạnh mẽ trước khi đóng cửa hàng tuần. Cách đây ba tuần, chúng tôi đã đúng khi dự đoán tình trạng bán tháo trên thị trường chứng khoán toàn cầu, đặc biệt là ở châu Á. SSE của Trung Quốc đã phá vỡ mức hỗ trợ quan trọng 2638 và đạt mức thấp nhất là 2449. Đương nhiên, với tư cách là một loại tiền tệ nhạy cảm với rủi ro, lẽ ra chúng ta sẽ thấy đồng đô la Úc sụt giảm hơn nữa.
Nhưng có hai điều đã đi ngược lại hoạt động buôn bán của chúng tôi. Thứ nhất, giá quặng sắt tăng mạnh đã hỗ trợ mạnh mẽ cho Úc trong suốt thời gian qua. Thứ hai, tình thế đã phần nào thay đổi sau cuộc tấn công liên tục của Trump vào Fed sau sự sụp đổ của thị trường chứng khoán. Như đã lưu ý ở trên, các nhà đầu tư đang bắt đầu giảm đặt cược vào lộ trình lãi suất của Fed vào năm 2019. Vẫn chưa có thời điểm cho động thái lãi suất tiếp theo của RBA. Nhưng sự khác biệt về chính sách tiền tệ giữa Fed và RBA có thể không xảy ra nhanh như dự đoán một tháng trước. Do đó, mặc dù AUD/USD đã mở rộng xu hướng giảm gần đây nhưng đà giảm tiếp tục giảm.
Đối với chiến lược mới, việc bán Đô la để đảo chiều thực sự là một điều tốt, vì chỉ số Đô la gần với mức kháng cự chính 96.98. Tuy nhiên, có rất nhiều dữ liệu kinh tế quan trọng sẽ được công bố trong tuần này, PCE, ISM và NFP, có thể vực dậy sức mạnh của Đồng đô la. Vì thế, trước tiên chúng ta sẽ không động tay vào trong một tuần. Đặc biệt, chúng tôi muốn xem thị trường phản ứng thế nào với dữ liệu tích cực sẽ hỗ trợ Fed tiếp tục tăng lãi suất.
GBP/JPY giảm mạnh xuống mức thấp nhất là 142.76 vào tuần trước. Sự phát triển xác nhận việc hoàn thành mức tăng từ 139.88 lên 149.77. Xu hướng ban đầu vẫn giảm trong tuần này đối với mức hỗ trợ 142.59. Phá vỡ ở đó sẽ mang lại mức kiểm tra lại ở mức thấp 139.88. Ở phía tăng điểm, trên 145.03 sẽ chuyển hướng Chiến lược giao dịch thiên vị trung tính và mang lại sự hợp nhất trước khi tạo ra một đợt suy giảm khác.
Trong hình ảnh lớn hơn, miễn là hỗ trợ cụm 139.29 (50% retracement của 122.36 để 156.59 tại 139.47) nắm giữ, xu hướng tăng từ 122.36 (2016 thấp) sẽ vẫn mở rộng vượt ra ngoài 156.69 cao. Tuy nhiên, việc phá vỡ quyết định của 139.29 / 47 sẽ cho thấy xu hướng tăng này đã hoàn thành và có thể sẽ giảm. Trong trường hợp đó, mục tiêu tiếp theo là 61.8% retracement tại 135.43.
Trong hình ảnh dài hạn, miễn là 139.29 được ưu tiên mở rộng đến 122.36% retracement của 50 (195.86 high) thành 2015 (122.36 low) tại 2016 và có thể tiếp tục đến 159.11% retracement tại 61.8 trước khi hoàn thành . Tuy nhiên, phá vỡ công ty của 167.78 sẽ lần lượt tập trung trở lại khu vực hỗ trợ 139.29 / 116.83 (122.36 là 116.83 thấp).
Signal2forex.com - Các tín hiệu và robot Forex tốt nhất
