Dollar bị mắc kẹt trong một cơn lốc có chứa

Thứ Tư ngày 15 tháng XNUMX: Năm điều thị trường đang nói đến

Chứng khoán toàn cầu đang gặp khó khăn để duy trì mức tăng hôm thứ Ba khi hợp đồng tương lai của Mỹ đã giảm bớt một số mức tăng qua đêm trước đó, trong khi chứng khoán Euro giảm thấp hơn. Ở châu Á, Trung Quốc dẫn đầu mức tăng vốn cổ phần chỉ sau một đêm mặc dù dữ liệu yếu hơn (sản xuất công nghiệp, doanh số bán lẻ) khiến nhà đầu tư đặt cược rằng chính quyền sẽ tăng cường kích thích.

Đồng đô la 'khủng' tiếp tục tăng cao hơn nhưng vẫn bị giới hạn trong một phạm vi chặt chẽ khác, trong khi lợi suất trái phiếu chính phủ giao dịch trên mức thấp nhất trong hai tháng do các cuộc đàm phán thương mại Trung-Mỹ đổ vỡ. Tuy nhiên, thị trường tài chính vẫn gặp khó khăn khi Nhà Trắng tuyên bố đang chuẩn bị áp thuế đối với hơn 300 tỷ USD hàng nhập khẩu Trung Quốc còn lại.

Ở những nơi khác, về mặt hàng hóa, dầu đã giảm bớt một số mức tăng gần đây do có báo cáo cho rằng tăng trưởng dự trữ dầu thô của Mỹ đang làm giảm bớt lo ngại của thị trường trước lo ngại nguồn cung thắt chặt sau cuộc tấn công bằng máy bay không người lái ở Ả Rập Saudi đã làm nổi bật khả năng phòng thủ của cơ sở hạ tầng năng lượng của đất nước.

Dự kiến, sự biến động trong ngày sẽ tăng cao ít nhất cho đến khi Trump gặp người đồng cấp Tập Cận Bình tại hội nghị thượng đỉnh G-20 vào tháng tới.

Đang cập nhật: Chỉ số CPI của Canada và doanh số bán lẻ của Hoa Kỳ sẽ công bố vào lúc 08:30 sáng EDT. Con số thất nghiệp ở Úc sẽ giảm vào cuối buổi tối nay.

1. Cổ phiếu, một túi hỗn hợp

Tại Nhật Bản, chỉ số Nikkei kết thúc ở mức cao hơn qua đêm trong một phiên giao dịch sôi động khác, phá vỡ chuỗi 0.6 ngày giảm điểm do thị trường hy vọng rằng Trung Quốc sẽ đưa ra các biện pháp kích thích mới để hỗ trợ nền kinh tế đang chậm lại. Chỉ số trung bình của cổ phiếu Nikkei kết thúc ở mức cao hơn +0.6%, trong khi chỉ số Topix rộng hơn, chạm mức thấp nhất trong XNUMX tháng vào thứ Ba, tăng +XNUMX%.

Lưu ý: Dữ liệu qua đêm cho thấy doanh số bán lẻ của Trung Quốc đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ năm 2003 vào tháng 7.2. Doanh số bán hàng tăng +8.6% so với cùng kỳ, thiếu dự báo về mức tăng +8.7% và giảm tốc rõ rệt so với mức +5.4% của tháng Ba. Ngoài ra, sản xuất công nghiệp chỉ tăng +8.5% so với cùng kỳ sau khi tháng XNUMX tăng vọt lên +XNUMX%.

Ở mức thấp hơn, cổ phiếu của Úc đã phục hồi sau đêm do kỳ vọng rằng lãi suất RBA có thể bị cắt giảm trong khi đồng AUD giảm đã thúc đẩy các công ty khai thác. Kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất tăng lên sau khi tăng trưởng tiền lương trong nước bị đình trệ trong Quý 1. Chỉ số S&P/ASX 200 tăng +0.7% khi kết thúc giao dịch. Điểm chuẩn đã giảm -0.9% vào thứ Ba. Tại Hàn Quốc, Kospi tăng +0.6%.

Tại Trung Quốc, chỉ số chứng khoán chuẩn phục hồi khoảng +2%, nhờ cổ phiếu tiêu dùng tăng lên, do dữ liệu sản lượng công nghiệp và doanh số bán lẻ yếu đã củng cố kỳ vọng về một gói kích thích mới, trong khi giọng điệu nhẹ nhàng hơn từ Trump cũng giúp giảm bớt căng thẳng thương mại. Chỉ số CSI300 blue-chip của Trung Quốc tăng +2.3%, trong khi Chỉ số Shanghai Composite tăng +1.9%. Tại Hồng Kông, chỉ số Hang Seng kết thúc tăng +0.5%, trong khi Chỉ số doanh nghiệp Trung Quốc tăng +0.4%.

Tại châu Âu, các sàn giao dịch trong khu vực chủ yếu giao dịch ở mức thấp hơn, xóa đi mức tăng ban đầu sau khi một số dòng vốn lo ngại rủi ro xuất hiện trong hợp đồng tương lai của Mỹ sau những bình luận của Bộ Ngoại giao Trung Quốc về căng thẳng thương mại.

Chứng khoán Mỹ sẽ mở cửa trong sắc thái 'đen' (+0.0%).

Các chỉ số: Stoxx600 -0.10% tại 375.98, FTSE +0.30% tại 7,263.30, DAX -0.16% tại 11,972.48, CAC-40 -0.35% tại 5,322.88, IBEX-35 -0.20% tại 9,109.19, FTSE MIB -0.69% tại 20,748.50 0.05, SMI -9,399.00% tại 500, S&P 0.01 Futures -XNUMX%

2. Giá dầu giảm khi tồn kho của Mỹ tăng, nhưng căng thẳng ME hỗ trợ sự thoái lui

Giá dầu đang chịu áp lực sau khi dữ liệu của Mỹ cho thấy tồn kho dầu thô bất ngờ tăng và do sản lượng công nghiệp của Trung Quốc tăng trưởng ít hơn dự kiến ​​trong tháng 4. Tuy nhiên, những đợt thoái lui sâu hơn được hỗ trợ tốt bởi những căng thẳng đang diễn ra ở Trung Đông.

Dầu thô Brent kỳ hạn ở mức +71.06 USD/thùng, giảm -18c, tương đương -0.3%, so với giá đóng cửa hôm thứ Ba. Brent kết thúc cao hơn +1.4% trong phiên ngày hôm qua. Hợp đồng tương lai dầu thô Trung cấp Tây Texas (WTI) của Hoa Kỳ ở mức +61.33 USD/thùng, giảm -45c, tương đương -0.7%. WTI đóng cửa tăng +1.2% trong phiên trước.

Dữ liệu từ API ngày hôm qua cho thấy tồn kho dầu thô của Mỹ bất ngờ tăng trong tuần trước, trong khi tồn kho xăng và sản phẩm chưng cất tăng. Tồn kho dầu thô đã tăng +8.6 triệu thùng trong tuần tính đến ngày 10 tháng 477.8 lên +800 triệu thùng, so với kỳ vọng của các nhà phân tích về mức giảm -XNUMX nghìn thùng.

Lưu ý: Tồn kho dầu thô tại Cushing, Oklahoma, trung tâm phân phối tăng +2.1 triệu thùng.

Mong các đại lý sẽ nhận chỉ đạo từ báo cáo EIA của Bộ Năng lượng Hoa Kỳ hôm nay (10:30 EDT).

Giá dầu đã tìm thấy sự hỗ trợ khi giá giảm sâu hơn sau khi Ả Rập Saudi hôm qua cho biết rằng máy bay không người lái có vũ trang đã tấn công hai trạm bơm dầu của nước này, hai ngày sau vụ phá hoại các tàu chở dầu gần UAE. Mỹ vẫn trong tình trạng cảnh giác về “các mối đe dọa có thể sắp xảy ra đối với lực lượng Mỹ ở Iraq” từ các lực lượng được Iran hậu thuẫn.

Trước khi Mỹ mở cửa, giá vàng đã ổn định, rút ​​lui khỏi mức cao nhất trong 1,296.49 tuần vào thứ Ba do sự lạc quan của nhà đầu tư xung quanh thương mại Trung-Mỹ. Vàng giao ngay ổn định ở mức +$0.1/ounce, trong khi giá vàng tương lai của Mỹ tăng +1,297.20% lên +XNUMX USD/ounce.

3. Sản lượng Bund của Đức trượt xuống mức thấp nhất trong ba năm

Lợi suất Bund kỳ hạn 10 năm của Đức đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 2016 năm 10 do sự kết hợp giữa dữ liệu yếu kém của Trung Quốc, căng thẳng thương mại Trung-Mỹ và luận điệu chống thắt lưng buộc bụng từ chính phủ Ý đang hỗ trợ cho hoạt động mua trái phiếu trú ẩn an toàn. Lãi suất trái phiếu 2.5 năm của Đức lần cuối giảm -0.098 BPS xuống -XNUMX%.

Không giống như lãi suất trái phiếu chính phủ Ý, đã tăng trở lại vào sáng nay khi các phong trào chống thắt lưng buộc bụng gia tăng ở Nam Âu, làm dấy lên lo ngại về chi tiêu cao. Hôm qua, Phó Thủ tướng Matteo Salvini cho biết Rome sẵn sàng phá vỡ các quy định tài chính của EU. Lợi suất BTP kỳ hạn hai năm tăng gần +8 bps lên +0.8%, cao nhất kể từ tháng 2018 năm XNUMX.

Ở những nơi khác, lãi suất Trái phiếu Kho bạc kỳ hạn 10 năm của Hoa Kỳ giảm -1 điểm cơ bản xuống +2.40%, mức thấp nhất trong gần bảy tuần, trong khi ở Anh, lãi suất Gilt kỳ hạn 10 năm đã giảm -3 điểm cơ bản xuống +1.078%, mức thấp nhất trong sáu tuần.

4. Đồng đô la bị mắc kẹt trong vòng xoáy hạn chế

Sự sụp đổ do tâm lý lo ngại rủi ro của thị trường đã giảm bớt một chút vào sáng nay khi chỉ số đô la 'lớn' giao dịch cao hơn một chút so với ba phiên trước đó.

EUR/USD (€ 1.1206) với số GDP sơ bộ nội tuyến của Đức (xem bên dưới), đơn vị duy nhất tiếp tục giao dịch trong phạm vi từ € 1.12 đến € 1.126 trong khi lợi suất Bund tiếp tục âm và giao dịch ở mức cao nhất trong ba năm năng suất thấp.

GBP/USD (£1.2911) vẫn trong vòng xoáy giảm giá khi các cuộc đàm phán về Brexit tiếp tục với tốc độ chậm. Quốc hội đã ấn định ngày bỏ phiếu về dự luật Brexit trong tuần đầu tiên của tháng Sáu.

USD/CAD (1.3473 C$) với chỉ số CPI của Canada sẽ công bố hôm nay (08:30 sáng EDT), CAD tiếp tục giao dịch đi ngang trong khoảng từ 1.34 C$ đến 1.35 C$ và điều này bất chấp số lượng việc làm ở Canada “không thể tin được” vào thứ Sáu tuần trước.

Thổ Nhĩ Kỳ đã tăng thuế lên +0.1% từ 6.0670 đối với một số giao dịch mua bán ngoại hối, đánh dấu sự thay đổi chính sách mới nhất của nước này nhằm ngăn cản xu hướng kéo dài nhiều tháng của người Thổ Nhĩ Kỳ bán đồng TRY đang bị bao vây để lấy USD và EUR ổn định hơn. Động thái này diễn ra sau sự can thiệp của các ngân hàng nhà nước đã chi hàng tỷ đô la ở thị trường nước ngoài để hỗ trợ đồng lira. TRY đã suy yếu hoàn toàn xuống còn 400 USD do thị trường lo ngại về các lệnh trừng phạt có thể có của Mỹ đối với kế hoạch của Thổ Nhĩ Kỳ mua hệ thống phòng thủ tên lửa S-XNUMX của Nga.

5. Nền kinh tế Đức phục hồi

Số liệu sáng nay cho thấy kinh tế Đức hồi phục trong quý 1 sau khi suýt thoát khỏi suy thoái trong quý 4/2018.

Theo cơ quan thống kê quốc gia Destatis, nền kinh tế lớn nhất châu Âu tăng trưởng +0.4% trong quý 1, nhờ tiêu dùng tư nhân mạnh mẽ và xây dựng trong nước.

Tuy nhiên, các giám đốc điều hành doanh nghiệp Đức vẫn thận trọng và cho rằng bất kỳ sự phục hồi nào cũng có thể chỉ tồn tại trong thời gian ngắn. Xuất khẩu của Đức phải đối mặt với những cơn gió ngược mới từ căng thẳng thương mại Trung-Mỹ và sự bất ổn đang diễn ra xung quanh việc Anh rời khỏi EU.

Lưu ý: Trong lĩnh vực ô tô quan trọng, Continental AG, Daimler AG, Volkswagen AG và BMW AG đều công bố thu nhập Q1 giảm mạnh.

Sự leo thang mới nhất của cuộc chiến thương mại Mỹ-Trung “đã tạo ra một đợt suy thoái mới về tâm lý của các công ty kỹ thuật Đức”.

Đánh giá của Signal2forx