中國希望增加對小企業的貸款。 科技公司可能就是答案

中國鼓勵向小企業放款的努力為大型金融科技公司創造了商機。

在北京努力平衡打擊高債務水準和維持成長之際，國家主席習近平和總理李克強都公開宣布支持私人企業。近幾個月來，央行還釋放了現金用於放貸，並放寬了規則以幫助小型企業更容易獲得資金。

儘管如此，商業環境——尤其是融資領域——仍然有利於國有企業，儘管私營部門為該國創造了大部分就業機會和經濟成長做出了貢獻。

但對於那些願意放款給小企業的人來說，還是有錢可賺的，特別是如果一些風險可以得到緩解的話。根據騰訊支持的線上貸款機構微眾銀行的數據，中國近 80 萬家小微型企業中約有 90% 沒有銀行信貸。

這就是金融科技可以發揮更大作用的地方。

由於與中國科技巨頭的密切聯繫，阿里巴巴支持的線上貸款機構網路商銀行和騰訊支持的微眾銀行可以利用大量支付資訊或社交網路數據來確定企業償還貸款的能力。這是許多私人企業無法提供的基本信用訊息，也是傳統銀行更願意向大型國有企業提供貸款的部分原因。

相對於對中國經濟成長的貢獻，小微型企業並沒有得到同等的金融支持

資料來源：中國人民銀行、中國銀保監會、Kapronasia

金融服務諮詢和研究公司 Kapronasia 分析師 Felix Yang 表示，過去，銀行一直不願意向小型企業提供貸款，因為它們缺乏抵押品、盈利能力有限且業務風險較大。楊說，從銀行貸款的過程也緩慢而複雜，這讓企業更有動力轉向其他貸款人，即使利率更高。

相比之下，在中國透過線上服務申請貸款只需幾分鐘。

楊在一封電子郵件中表示：“網商銀行、蘇寧金融和其他互聯網金融提供商等平台可能會進一步縮小中國小微企業的融資缺口。”他指出，傳統銀行很少發放低於 1 萬元人民幣（148,385 美元）的貸款，而金融科技平台上的貸款平均規模往往要小得多。

據小股東螞蟻金服稱，網商銀行向中小企業和個體企業提供的貸款平均規模約為 9,900 元人民幣（1,469 美元）。最新數據顯示，截至2018年9.78月末，近1.19萬家此類企業透過網路平台累計獲得貸款超過1兆元。據螞蟻金服稱，不良貸款率約XNUMX%。

據報道，阿里巴巴旗下的螞蟻金服估值達 150 億美元，該公司還經營中國流行的行動支付系統之一支付寶。經使用者授權，客戶交易資訊也可用於確定企業可以透過網路商家或其他螞蟻金服服務申請哪種貸款。

騰訊支持的微眾銀行也一直在拓展小微企業業務。

2017月200,000日，微眾銀行行長、黨委書記李南清在《人民日報》上撰文稱，14年底，微眾銀行在深圳推出了針對小微企業的網絡借貸產品，不到一年的時間，該產品已覆蓋超過2018萬戶。

「為了給企業更好的貸款支持，微眾銀行深入貫徹黨中央支持小微企業發展的部署，積極利用數據技術優化成本，」李在文章中說。

據其網站稱，該公司目前向廣東、江蘇和河南等省的小型企業提供貸款。

正如金融與科技交叉領域的常見情況一樣，金融科技與中國政府的關係並不總是順暢。北京方面傾向於先讓技術發展，然後再嘗試透過更嚴格的監管來反擊。對於螞蟻金服這樣的大型金融科技公司來說，他們的最新策略重點是與現有金融機構合作。

螞蟻金服發言人在聲明中表示：「我們看到銀行、資產管理公司、保險公司和證券經紀商對我們的技術產品和服務的需求顯著增加，他們正在尋找以更低的成本更好地服務客戶的方法。 “這包括試圖降低（中小企業）貸款成本以幫助它們生存和發展的銀行。”

除了銀行已經在金融科技公司的幫助下試圖進入的消費市場之外，這種合作更重視商業貸款。

然而，即使銀行在金融科技公司和政府政策的支持下更願意向小型企業放貸，也不清楚這是否會對經濟成長產生重大影響。分析師表示，金融科技公司能夠解決私部門融資挑戰的規模仍然很小，獲得支持的公司不一定渴望投資。

一些分析師表示，最終只有少數金融科技公司可能會受益。

「金融科技確實提供了一種新機制，」穆迪金融機構集團副總裁兼高級分析師戴維·尹表示。 「我認為這提供了一種新趨勢、一種新方法。但似乎只有少數金融科技公司……因為有母公司的支持，他們才能做到這一點。