股票 以及 商品 是當今交易最廣泛的兩種金融產品。 這些資產類別可以對全球數百萬人的經濟、商業基礎設施和交易行為產生強大影響。 繼續閱讀以發現商品與股票的細微差別、適合各自的交易方式，以及為什麼了解它們的相互作用是有用的。
大宗商品和股票之間的 5 大差異
商品和股票之間存在許多差異，無論是作為屬性還是在交易方式方面。
| 股市 | 商品市場 |
|---|---|
| 投資者可以擁有資產 | 交易者不擁有資產 |
| 通常是更長期的投資（買入並持有等） | 常見的短期交易 |
| 價格主要基於企業的財務狀況 | 價格主要取決於供求關係 |
| 8 小時市場 | 全天候市場（週末休息） |
| 通常低點差 | 可以高傳播 |
這是對商品市場與股票市場的比較的更深入的了解。
1、資產所有權
當你投資股票時，你實際上是擁有了資產和公司股份的所有權（除非你是 外匯交易 衍生品。然而，對於商品期貨，您實際上並不是購買標的商品，而是購買代表該商品的合約。
2.交易時間
雖然股票可以在短時間內交易，但使用買入並持有策略投資股票意味著理想情況下可以將資產保留多年。 這是一個受歡迎的計劃，因為全球股票市場所展示的歷史長期趨勢已經為投資者創造了財富。 然而，大宗商品更經常進行日內交易、波段交易甚至剝頭皮交易，因為它們的價格受到基本面驅動因素的影響，這些驅動因素可能更有利於在動蕩的市場中縮短時間框架（見下文）。
3. 基本驅動力
股票和大宗商品可能會受到一些相同的基本面驅動因素的影響。 例如，利率與商品相關，因為它們會影響持有庫存的成本，而利率也會影響股票，因為它們會影響企業的借貸成本。 然而，到了緊要關頭，大宗商品的主要驅動力是 供需 ，股票的主要驅動力是相關企業的財務狀況：收益和股息。 這些將在下面進行更詳細的探討。
四、交易時間
雖然股票市場交易所的關閉時間各不相同，但它們往往在下午/晚上關閉。 例如，紐約證券交易所交易時間為當地時間上午 9:30 至下午 4 點。 另一方面，商品市場幾乎全天候開放，週末休息。 例如， 金 美國東部時間週日至週五下午 6 點至下午 5:00 進行期貨交易。
有關交易時間的完整細分，請參閱我們的 主要商品 頁面，以及我們的 主要股票指數 頁。
買賣差價
資產之間的買賣價差可能不同，由於股票易手的容易程度，股票的價差通常很低。 然而，雖然有原油等大宗商品，但橙汁和育肥牛等流動性較低的資產可能意味著價差過高。
商品交易與股票交易 – 哪個最適合您？
交易商品與股票將歸結為一些關鍵決定。 您是想利用大宗商品經常出現的短期波動，還是想在股市做長線？ 哪些基本驅動因素最適合您的知識庫？ 您對風險的態度是什麼？ 我們將在下面探討其中的每一個。
短期交易還是長期交易外匯EA？
而 買賣股票 短期內用技術指標是一個可行的方法，如果你想 投資 對於長期股票，一種常見的方法是購買資產本身。 這是以公司股票的形式，通常通過經紀賬戶持有，持有時間更長——通常至少五年。 儘管出現了相當大的波動，但標準普爾 500 指數在上個世紀的年均回報率約為 10%。
本·洛貝爾推薦
閱讀我們的庫存指南 外匯交易 了解專業的股票見解
然而，大宗商品大多是短期交易，因為活躍交易者比長期投資者往往更有可能從波動中獲益。大宗商品波動性往往是所有資產類別中最高的 MT4 EA；例如，自 12 年以來，原油的季度波動率在 90% 至 1983% 之間。
這是由於商品的周期性； 全球供需的變化可能是極端的，而庫存的基本驅動因素往往並不那麼明顯。 下圖顯示瞭如何 MACD指標 可用於一小時石油圖表上，以確定切入點，以說明交易者如何從商品的短期走勢中獲益。
遵循哪些基本驅動因素？
如前所述，大宗商品主要受 供需 因素。 外匯EA。例如，大規模基礎設施建設可能會增加對 銅 ，導致其價格上漲。 對於農產品，季節性會嚴重影響市場，這意味著價格在一年中的某個時間上漲或下跌。 油價可能受到政治事件、新興工業產出和替代燃料使用等因素的影響。 這些類型的基本驅動因素對於商品交易者來說都很重要，因此了解每個市場如何響應這些驅動因素是關鍵。
或者，股票價格主要由公司財務和業務戰略驅動。 資產負債表是什麼樣子的？ 收入增長如何？ 公司如何超越競爭對手？ 這些是與商品不同的一組考慮因素，因此可能需要不同的思維方式。
下圖顯示了許多價格變化 美國原油 在 21 世紀已經看到，價格變動背後的基本驅動因素被標記為表明可能影響此類商品的短期貿易決策的事件。 這 平均真實範圍 ，一種流行的波動率指標，也顯示在圖表上，揭示了資產的短期波動性。 相比之下，長期投資者會期望“成長型股票”在同一時間段內顯示出持續的上升軌跡，在此過程中出現的峰值越來越少。
本·洛貝爾推薦
了解如何成為一名始終如一的石油交易員
您的風險偏好是什麼？
準大宗商品交易員應仔細考慮他們的 風險管理 與股票交易相比。 我們已經看到某些資產，例如石油，可能會極度波動。 此外，由於大宗商品的保證金要求遠低於股票，因此大宗商品有可能遭受更大的損失。 交易者應確保他們有必要的資金來支付追加保證金。 當然，風險越大，潛在回報也越大，這就是為什麼這麼多人選擇交易某些商品資產的原因。
股票 vs 商品 vs 外匯交易
除了考慮股票與商品， 外匯 （外匯）是相對於其他資產類別要考慮的另一種資產類別。 外匯是一種貨幣與另一種貨幣價值的比較，而這些貨幣對又可以與商品和股票相關聯。
之間的關係 外匯EA 和股票 是複雜的，但基本理論表明，當國內股市上漲時，對該經濟的信心會增強並鼓勵國際投資者提供資金，從而產生對本國貨幣的需求，這可能導致其兌其他貨幣上漲。
說到商品交易與外匯交易，一個很好的例子就是確定性 加拿大元 由於加拿大大量的石油出口對其經濟的貢獻，貨幣對在歷史上顯示出與油價的相關性 GDP 以及澳大利亞和新西蘭的採礦業使紐元和澳元與黃金和銅等大宗商品密切相關。
對更多股票和商品內容有興趣嗎？請查看每日的下列內容。
Signal2forex.com - 最佳外匯機器人和信號
