UKM harus mengelola arus kas dengan lebih baik untuk bertahan setelah pembukaan kembali

Saat bisnis di seluruh dunia keluar dari lockdown dan berharap dapat membangun kembali pendapatan mereka kembali normal, ada sumber data alternatif baru untuk melacak setiap langkah perjalanan.

Sidetrade, penyedia perangkat lunak berbasis kecerdasan buatan bagi perusahaan untuk mempercepat piutang mereka, memiliki pelacak untuk pembayaran jatuh tempo dari bisnis lain. Ini menggunakan data lake dari 26 juta faktur, secara keseluruhan senilai € 54 miliar, yang dikirimkan antara 3.7 juta bisnis di enam negara Eropa: Prancis, Inggris, Spanyol, Italia, Belgia, dan Belanda.

Kelompok itu mencakup semua negara yang paling parah terkena pandemi.

Kabar baiknya adalah persentase tagihan yang lebih dari 10 hari jatuh tempo, yang meningkat secara mengkhawatirkan selama lockdown karena perusahaan berusaha untuk menghemat uang tunai, mencapai puncaknya sekitar akhir April.

Saat orang-orang kembali bekerja, kami melihat bisnis siap untuk melakukan pembelian lagi. Kami tidak melihat mengapa penjualan harus hilang karena kekurangan persyaratan pembayaran 

 - Lara Gilman, ya

Di sebagian besar negara, angka ini jelas menurun pada awal Juni.

Di Italia, misalnya, persentase berdasarkan nilai faktur yang telah jatuh tempo meningkat dua kali lipat dari rata-rata di bawah 13% sebelum pandemi, ke level tertinggi 28% pada akhir April, sebelum turun lagi menjadi 19.5% pada akhir Mei.

Belanda telah menjadi negara dengan kinerja terbaik, setelah melakukan lockdown dengan rata-rata tingkat tagihan jatuh tempo sebesar 15.5%. Itu naik menjadi 19.3% pada awal Mei sebelum turun menjadi 18.2% pada awal Juni.

Memimpin dari bawah

Seperti banyak tindakan terkait virus corona, pengalaman di Inggris sejauh ini adalah yang terburuk.

Titik awalnya jauh lebih tinggi daripada negara lain, dengan 30% dari nilai faktur telah jatuh tempo 10 hari bahkan sebelum pandemi melanda. Itu naik secara mengkhawatirkan menjadi 43%, lebih tinggi daripada di negara lain mana pun, pada awal Mei.

Lebih buruk lagi, itu hampir tidak turun pada awal Juni, ketika masih berdiri di 38.5%.

Banyak perusahaan tampaknya tidak menyadari bahwa ada teknologi untuk mengotomatiskan proses manajemen kredit. Di Inggris, mungkin 5% hingga 6% bisnis korporat memiliki teknologi semacam itu. Di Belanda, hampir 70% hingga 75% perusahaan 

 - Rob Harvey, Sidetrade

Berdasarkan volume faktur yang telah jatuh tempo, Inggris terlihat lebih buruk, dengan 53.4% lebih dari 10 hari jatuh tempo pada akhir Mei, sama seperti di awal bulan.

Apakah ini hanya kasus lain dari Inggris yang terakhir dikunci berkat tanggapan pemerintahnya yang tidak kompeten terhadap pandemi, menderita pukulan terburuk dan kemudian yang terakhir?

Atau apakah itu menunjukkan masalah yang lebih struktural?

Lara Gilman, kepala usaha baru di iwoca, pemberi pinjaman spesialis UKM, mengatakan kepada Euromoney: “Bahkan saat menghadapi krisis ini, sebelum penguncian, bisnis kecil Inggris berada di posisi goyah dengan pembayaran yang terlambat. Pembiayaan faktur sulit diakses. Ini juga bisa mahal, dan pemasok masih harus mengelola koleksi sementara pelanggan mereka mungkin juga diganggu oleh faktor penentu faktur, yang dapat merusak hubungan. ”

Bisnis juga lambat dalam mengadopsi solusi perangkat lunak untuk manajemen piutang.

Rob Harvey, kepala operasi penjualan global di Sidetrade, memberi tahu Euromoney: “Kami menemukan bahwa ada lebih banyak otonomi di tingkat operasional seputar manajemen kredit di perusahaan di Belanda, di mana eksekutif keuangan dapat berinvestasi dalam teknologi yang dibutuhkan untuk memperbaiki masalah seperti keterlambatan pembayaran.

“Di Inggris Raya, sebaliknya, keputusan investasi teknologi tersebut diambil pada tingkat yang jauh lebih tinggi dalam organisasi, di mana tim operasional keuangan mungkin tidak memiliki banyak suara.”

Kematangan teknologi

Mungkin ada perasaan bahwa pembayaran yang keluar setidaknya berada dalam kendali perusahaan dan dapat ditunda dengan cepat seperti pada bulan April; sedangkan penagihan piutang tidak dan membutuhkan proses manual mengirim surat pengingat, surat dorongan dan akhirnya surat ancaman.

Namun, Harvey menunjukkan: “Teknologi untuk meningkatkan koleksi lahir hampir 20 tahun yang lalu, pada waktu yang hampir bersamaan dengan perangkat lunak manajemen hubungan pelanggan. Piutang dan manajemen kredit adalah tentang manajemen hubungan pelanggan keuangan. Namun banyak pasar yang masih sangat belum matang. "

Kemajuan besar telah tiba dalam beberapa tahun terakhir dengan AI dan pemrosesan bahasa alami.

Harvey mengatakan: "Banyak perusahaan tampaknya tidak menyadari bahwa teknologi ada untuk mengotomatiskan proses pengiriman surat rahasia [pemberitahuan yang jatuh tempo], membaca balasan pembeli dan merespons sesuai dengan mengubah alur kerja secara dinamis secara real time."

Dia menambahkan: “Di Inggris, mungkin 5% hingga 6% bisnis korporat memiliki teknologi semacam itu. Di Belanda, hampir 70% hingga 75% perusahaan. ”

Ini sekarang dapat berubah, karena perusahaan yang berkonsentrasi pada pembuatan produk dan menjualnya menyadari pentingnya proses pengumpulan pembayaran yang kurang glamor.

Mungkin menyedihkan bahwa diperlukan pandemi untuk mengubah ini, tetapi yang terpenting sekarang adalah apa yang terjadi selanjutnya.

Pembuka mata

Harvey menambahkan: “Apa yang terjadi pada bulan Maret dan April adalah bahwa banyak departemen keuangan tiba-tiba masuk ke mode pemulihan bencana dan membuat perkiraan pendapatan yang mengerikan. Mereka sekarang mungkin memberi tahu atasan mereka bahwa segala sesuatunya ternyata lebih baik daripada yang mereka takuti, tetapi hanya relatif terhadap harapan mereka sendiri di tengah kekacauan itu. Mereka tidak membandingkan diri mereka sendiri dengan pesaing, sektor, atau negara lain. "

Pelacak faktur mungkin bisa membuka mata.

Sidetrade melakukan lebih banyak pekerjaan untuk itu. Ini memiliki rincian sektor untuk Inggris, yang menunjukkan tingkat tertinggi dari faktur yang belum dibayar berada di bidang keuangan, asuransi dan real estat (76% terlambat lebih dari 10 hari); komunikasi dan teknologi informasi (60%); dan waktu luang dan keramahtamahan (55%).

Dengan 500,000 UKM sudah mengalami kesulitan keuangan yang signifikan, kami perlu bergerak cepat untuk melindungi tulang punggung ekonomi Inggris dan memastikan perusahaan yang tepat terlindungi dari bahaya. 

 - Gabriele Sabato, Wiserfunding

Akan berguna untuk melihat apakah perusahaan besar menekan perusahaan besar lainnya untuk membayar mereka segera sambil memperpanjang persyaratan kepada pembeli yang lebih kecil atau apakah mereka menunda pembayaran mereka sendiri ke perusahaan kecil dan menengah.

Gilman di iwoca berkata: “Bisnis kecil berada di bawah tekanan. Saat kita mulai mengantisipasi pemulihan ekonomi, penting agar mereka tidak hilang, karena selain lapangan kerja, mereka juga membawa inovasi, kemampuan beradaptasi dan pembangunan lokal bagi perekonomian.

“Dan meskipun ada masalah dengan beberapa perusahaan besar yang menekan pemasok UKM, sebagian besar keterlambatan pembayaran terjadi di antara UKM dalam rantai pasokan itu sendiri. Tidak ada solusi yang baik untuk ini. ”

Dan itu bisa membuktikan terminal. Mayoritas kebangkrutan masih menanti.

Sementara pelacak seperti Sidetrade yang menutupi tagihan yang jatuh tempo adalah yang terbaru dan menunjukkan peningkatan di beberapa bagian Eropa pada awal pembukaan kembali (bahkan ketika masalah tetap ada di Inggris), data historis yang sekarang tiba mengkonfirmasi sejauh mana guncangan ekonomi.

Pada 12 Juni, Kantor Statistik Nasional Inggris memperkirakan bahwa ekonomi Inggris menyusut sebesar 20.4% pada bulan April.

Deputi ahli statistik nasional untuk statistik ekonomi Jonathan Athow mengatakan: “Penurunan PDB pada bulan April adalah yang terbesar yang pernah ada di Inggris, lebih dari tiga kali lebih besar dari [Maret] dan hampir 10 kali lebih besar dari penurunan paling tajam sebelum Covid-19. Pada bulan April, perekonomian sekitar 25% lebih kecil dibandingkan pada bulan Februari. "

Resiko kredit

Skema cuti dan pinjaman bank bersubsidi pemerintah, yang telah membuat perusahaan tetap hidup selama penutupan, akan segera berkurang.

Kekhawatiran bagi pemasok UKM adalah bagaimana hal itu mungkin ditinggalkan jika satu pelanggan besar dengan faktur besar yang belum dibayar bangkrut sebelum membayar, atau serangkaian pelanggan kecilnya melakukannya. Asuransi adalah salah satu mitigant yang mungkin.

Wiserfunding, penjamin emisi kredit UKM spesialis, mengumumkan pada akhir Mei kemitraan baru dengan penyedia asuransi Nimbla yang menawarkan asuransi kredit perdagangan dengan basis per faktur.

Gabriele Sabato, salah satu pendiri dan kepala eksekutif Wiserfunding, mengatakan: “Dengan 500,000 UKM yang sudah mengalami kesulitan keuangan yang signifikan, kami perlu bergerak cepat untuk melindungi tulang punggung ekonomi Inggris dan memastikan perusahaan yang tepat terlindungi dari bahaya.

"Asuransi kredit komersial adalah kunci untuk mempercepat pemulihan ekonomi, tetapi kredit perdagangan menghadapi tantangan yang signifikan dan mungkin hilang seluruhnya selama periode ekonomi yang sulit ini - meningkatkan besaran dan lamanya resesi yang akan kita masuki."

Ini bukanlah jenis risiko kredit yang mudah dikelola dengan pergi ke pasar modal hutang atau ekuitas, atau dengan istilah pinjaman yang sekarang disediakan oleh bank komersial.

Bahkan jika pinjaman ini sepenuhnya atau sebagian dijamin oleh negara, mereka masih harus dilayani dan dilunasi. Mereka tidak fleksibel.

“Kami baru-baru ini mensurvei 500 pemilik usaha kecil,” kata Gilman. “Sebagian besar telah mengatakan bahwa mereka hanya ingin bertahan untuk memikirkan tentang apa yang ingin mereka lakukan secara berbeda di fase berikutnya.

“Pemasok UKM tidak ingin terkena risiko kredit non-pembayaran. Mereka menginginkan pembayaran di muka atau penundaan yang lebih singkat. Namun, banyak pembeli UKM sekarang menginginkan persyaratan pembayaran yang diperpanjang untuk mengelola arus kas mereka dengan lebih baik dan mungkin menolak untuk berurusan dengan pemasok yang tidak akan menawarkan mereka. ”

Itu jarak yang cukup jauh. Bagaimana Anda menjembataninya?

Jawaban Iwoca adalah produk baru bernama iwocaPay. Ini adalah alternatif pembiayaan faktur. Jika UKM ingin membeli produk atau layanan, iwoca memeriksa kreditnya dalam beberapa menit dan meminjamkan harga pembelian.

Pemasok mendapatkan fakturnya dibayar penuh di muka, hampir seperti menjual secara eceran. Untuk ini, ia membayar biaya 3%.

Pembeli tidak membayar bunga selama 30 hari. Kemudian dapat membayar penuh atau mencicil hingga 90 hari.

Gilman berkata: “Survei kami menemukan bahwa 40% bisnis B2B kecil Inggris memiliki £ 10,000 atau lebih dalam faktur yang belum dibayar sejak virus corona. IwocaPay akan meminjamkan hingga £ 15,000 atau paling sedikit £ 150. Tetapi kami mengharapkan sebagian besar transaksi antara £ 4,000 dan £ 10,000. 

“Dalam hal biaya, jika pembeli memilih untuk membayar dalam 30 hari pertama, gratis. Jika mereka ingin membayar lebih lama, iwocaPay mengenakan tingkat bunga berdasarkan bisnis (tingkat bunga 3.33%). Mereka juga akan selalu memiliki opsi untuk membayar lebih awal. Fleksibilitas utamanya adalah pembayaran dengan cicilan. ”

Ada solusi teknologi untuk membantu mengurangi hari penjualan terutang pada pembayaran yang lewat waktu dan beberapa opsi pembiayaan baru. Tetapi masalahnya sangat luas dan ketahanan perusahaan melalui pembukaan kembali masih harus dilihat.

Gilman berkata: “Saat orang kembali bekerja, kami melihat bisnis siap untuk melakukan pembelian lagi. Kami tidak melihat mengapa penjualan harus hilang karena kekurangan persyaratan pembayaran. "