Amerykańskie firmy finansowe, takie jak Citi i BlackRock, wkraczają na rynek chiński

Od zatwierdzenia organów regulacyjnych po decyzje biznesowe – główni amerykańscy giganci finansowi wkraczają głębiej w chiński rynek, mimo że rosną napięcia polityczne między obydwoma krajami.

W środę Citi ogłosiło, że otrzymało licencję na przechowywanie funduszy krajowych od Chińskiej Komisji Regulacji Papierów Wartościowych, stając się tym samym pierwszym amerykańskim bankiem i pierwszym z 5 największych światowych depozytariuszy, który tego dokonał.

Jak wynika z komunikatu prasowego banku, licencja umożliwi Citi utrzymywanie papierów wartościowych i sprzedaż powiązanych usług powierniczych funduszom inwestycyjnym z siedzibą w Chinach i funduszom prywatnym, jeśli Citi przejdzie kontrolę organu regulacyjnego jeszcze w tym roku.

„Zainwestowaliśmy znacząco w naszą działalność związaną z usługami papierów wartościowych w Szanghaju i planujemy w dalszym ciągu rozwijać nasze lokalne możliwości, aby sprostać rosnącemu zapotrzebowaniu naszych klientów w Chinach, takiemu jak administrowanie funduszami i inne usługi outsourcingowe” – David Russell, dyrektor Citi na region Azji i Pacyfiku usług w zakresie papierów wartościowych, podano w komunikacie.

W ciągu ostatnich dwóch lat chiński rząd przyspieszył wysiłki mające na celu umożliwienie większego dostępu zagranicy do zamkniętego wcześniej rynku finansowego. Złagodzenie ograniczeń własnościowych i przyznawanie licencji na prowadzenie działalności amerykańskim instytucjom finansowym są również częścią pierwszej fazy umowy handlowej między USA a Chinami.

Zgoda chińskiego organu regulacyjnego dla Citi jest następstwem podobnych posunięć, jakie podjęto w przypadku innych zagranicznych instytucji finansowych, które od dawna chciały rozszerzyć swoją działalność na lokalnym rynku.

21 sierpnia globalny gigant zarządzania aktywami BlackRock z siedzibą w Nowym Jorku Jak wynika ze strony internetowej chińskiego organu nadzoru papierów wartościowych, uzyskał zgodę na założenie w Chinach spółki zarządzającej aktywami będącej w całości jej własnością. Jak wynika z akt, firma ma sześć miesięcy na założenie firmy, a jej kapitał zakładowy wynosi 300 milionów juanów (43.9 miliona dolarów).

Jak wynika z komunikatu zamieszczonego na stronie internetowej banku centralnego, 13 czerwca spółka joint venture American Express z LianLian DigiTech w Chinach otrzymała zgodę Ludowego Banku Chin na rozliczanie lokalnych transakcji kartami bankowymi.

Amerykański gigant funduszy inwestycyjnych Vanguard również planuje zamknąć swoją działalność w Hongkongu i Japonii oraz przenieść swoją azjatycką siedzibę do Szanghaju w ciągu najbliższych sześciu miesięcy do dwóch lat.

W środę Vanguard poinformował w e-mailu do CNBC, że giełda w Hongkongu pozostanie krytyczna dla funduszy inwestycyjnych firmy oraz że aby skoncentrować się na inwestorach indywidualnych, zdecydowała się zakończyć działalność w Hongkongu, która współpracowała głównie z klientami instytucjonalnymi .

Wiele wskazuje także na to, że amerykański bank inwestycyjny JP Morgan może być bliższy wykupienia swojego obecnego partnera joint venture w zakresie zarządzania funduszami, China International Fund Management. Cena została podana do wiadomości publicznej 25 sierpnia – według wpisu internetowego na giełdzie Shanghai United Assets and Equity Exchange dotyczącego aktywów państwowych wynosi ona 70 miliardów juanów (1 miliard dolarów). 

Choć firmy przyciąga duży rynek finansowy, który generalnie znajduje się wciąż na wczesnym etapie rozwoju, krytycy twierdzą, że Pekin trzymał w zamknięciu kluczowe gałęzie przemysłu, takie jak bankowość i płatności, do czasu, gdy lokalne, często państwowe przedsiębiorstwa stały się dominującymi gigantami.

Według corocznego rankingu The Banker, cztery największe chińskie banki będące własnością państwa pozostają największymi na świecie. Chińscy giganci technologiczni Alibaba i Tencent obsługują dwa główne systemy płatności mobilnych w kraju, w którym wszechobecne jest płacenie smartfonem. 

„Ogłoszenie Citi stanowi dalszy rozwój zmiany zasad dotyczących licencji na przechowywanie funduszy, która miała miejsce około miesiąc temu” – oznajmił w e-mailu Tianjun Wu, zastępca ekonomisty w The Economist Intelligence Unit (EIU). „To kolejny krok strony chińskiej w kierunku otwarcia sektora finansowego, co oznaczałoby w przyszłości większe możliwości dla zagranicznych instytucji finansowych”.

„Wyzwaniami na przyszłość będzie system sądowniczy” – powiedział Wu. „Nie wiadomo, czy system sądowy na kontynencie będzie w stanie wspierać tętniący życiem rynek finansowy i płynne transakcje. Jeśli nie, otwarcie sprawi, że Chiny staną się jedynie ważnym rynkiem wschodzącym, a nie stworzą centrum finansowe”.